Η επένδυση στο χρηματιστήριο δεν είναι τόσο απλό όπως πηγαίνοντας στο κατάστημα για να κάνει μια αγορά. Η αγορά των αποθεμάτων περιλαμβάνει τη δημιουργία ενός λογαριασμού μεσιτεία, προσθέτοντας κεφάλαια, και να κάνει την έρευνα για τις καλύτερες αποθέματα πριν πατώντας το κουμπί αγορά στην ιστοσελίδα ή την εφαρμογή μεσίτη σας.

Αν έχετε λογαριασμό χρηματιστηριακές σας συστήσει, αλλά δεν είστε σίγουροι για το τι να αγοράσουν το πρώτο, θεωρούν τις επενδύσεις αυτές είναι τόσο καλή εισαγωγή στον κόσμο των αποθεμάτων.

Μετοχές μεγάλης αξίας

Στην επένδυση, ο όρος «Blue Chip» αντανακλά τις μετοχές των εταιρειών που είναι ισχυρές, πολύ καιρό standbys αγορά που είναι απίθανο να έχει σημαντικές ιστορίες αρνητικές ειδήσεις στο εγγύς μέλλον. Και ακόμα και αν το κάνουν, είναι παλιά και ανθεκτικό εταιρείες που μπορούν να αντιμετωπίσουν την καταιγίδα. Blue Chips είναι μεγάλη για τα νεώτερα επενδυτές έχουν την τάση να κινούνται με την αγορά σε ένα προβλέψιμο τρόπο και να έχουν χαμηλότερο κίνδυνο από ό, τι τα περισσότερα άλλα αποθέματα.

Ένα μεγάλο παράδειγμα ενός αποθέματος Blue Chip είναι Walmart. Το κατάστημα έχει μια ιστορία πηγαίνει πίσω στο 1962, έχει μια τεράστια κεφαλαιοποίηση 236 400 000 000 $, και είναι σχετικά σταθερή σε σύγκριση με την αγορά στο σύνολό της. Στο πιο πρόσφατο έτος, Walmart έκανε πάνω από 480 δισεκατομμύρια $ σε έσοδα, κερδίζοντας την πρώτη θέση στη λίστα Fortune 500 . Ψάξτε για άλλες επενδύσεις Blue Chip στο Fortune 500 και άλλες λίστες από τις μεγαλύτερες εταιρείες στην Αμερική.

Παραδείγματα Blue Chip Αποθέματα:

Wal-Mart (WMT), Coca Cola (KO), η JPMorgan Chase (JPM), η Exxon Mobil (XOM), η Boeing (BA), η Caterpillar (CAT) και η General Electric (GE)

Μετοχές αξίας

Αξία επένδυση είναι η ιδέα που μπορείτε να αναλύσετε τα οικονομικά της εταιρείας και να προβλέψουν μια δίκαιη τιμή της μετοχής, και αν δει κανείς σκληρά για αρκετό εταιρείες θα βρείτε μια τέτοια υποτιμημένη εταιρεία που μοιάζει με μια ελκυστική επένδυση. Που έγινε διάσημο από τον καθηγητή Benjamin Graham, μια βρετανική γεννημένη οικονομολόγος και καθηγητής ο οποίος πέρασε χρόνος στα δύο Columbia και UCLA, τιμή επένδυση είναι η μάντρα πολλών επιτυχημένων επενδυτών, συμπεριλαμβανομένων Warren Buffett, Irving Kahn, και ο Bill Ackman.

Η Βίβλος της επένδυσης αξίας είναι 1949 το βιβλίο του Graham Το ευφυές Επενδυτών .

Η εύρεση υποτιμημένες μετοχές δεν είναι πάντα εύκολο. Μία από τις πιο χρήσιμες μετρήσεις για να δούμε είναι η λογιστική αξία της εταιρείας ανά μετοχή, το οποίο δείχνει τα στοιχεία του ενεργητικού της εταιρείας σε σχέση με την τρέχουσα τιμή της μετοχής. Ιστοσελίδα ValueWalk δημοσίευσε ένα απόθεμα screener Graham-Dodd που χρησιμοποιεί επένδυση αξίας ιδέες για να βρείτε πιθανές επενδύσεις αυτής της κατηγορίας. Να είστε βέβαιος να κοιτάξει έξω για τις μικρότερες επιχειρήσεις, εντούτοις, δεδομένου ότι είναι πιο επικίνδυνη και πιο ασταθής από ό, τι παλαιότερα, σταθερά αποθέματα αξίας. Επίσης, προσέξτε για τις εταιρείες που πέρασε από μια πρόσφατη σημαντική εξέλιξη των τιμών, όπως τις τρέχουσες ειδήσεις μπορεί να επηρεάσει διάφορες αναλογίες και τις μεθόδους αποτίμησης.

Χρησιμοποιώντας τιμή για να κάνετε κράτηση και άλλες αναλογίες, εδώ είναι μερικά παραδείγματα των αποθεμάτων αξίας για να ξεκινήσετε.

Παραδείγματα Αποθέματα Αξία:

Transocean (RIG), Nelnet (ΝΜΓ), Navient (NAVI), American Airlines (AAL), Gilead Sciences (GILD), Wells Fargo (WFC), Expedia (EXPE)

Αποθέματα Μέρισμα

Ορισμένοι επενδυτές βάζουν τα χρήματά τους στις αγορές με την ελπίδα της αύξησης των τιμών των μετοχών την πάροδο του χρόνου, αλλά και άλλους επενδυτές ενδιαφέρονται περισσότερο για την απόκτηση ταμειακές ροές από τις επενδύσεις τους. Αν θέλετε αποθεμάτων σας για να σας πληρώσει, τα μερίσματα είναι το όνομα του παιχνιδιού.

αποθεμάτων Μέρισμα πληρώνουν συνήθως ένα μικρό μέρισμα σε μετρητά ανά μετοχή στους επενδυτές κάθε τρίμηνο.

Σε μερικές περιπτώσεις, οι εταιρείες καταβάλλουν εφάπαξ μερίσματος, όπως συνέβη με τη Microsoft το 2004, όταν πληρώνονται $ 3 ανά μετοχή, ή 32 δισεκατομμύρια $, με τους επενδυτές στο χρηματιστήριο του.

Όταν ψάχνετε για τα αποθέματα μερίσματος, να αναζητήσει μια τάση σταθερή μερισμάτων ή την ανάπτυξη την πάροδο του χρόνου. κοπή μερίσματα εκλαμβάνεται πολύ αρνητικά από τις αγορές, έτσι ώστε τα τυχόν αποθέματα που έχουν μειώσει το μέρισμά τους στο παρελθόν, θα πρέπει να αυξήσει μια κόκκινη σημαία για σας ως άτομο επενδυτή. Αν οι μερισματικές αποδόσεις είναι πολύ υψηλές, θα μπορούσε να είναι ένα σημάδι ότι οι επενδυτές αναμένουν ότι η τιμή της μετοχής να πέσει τους επόμενους μήνες. Τα αποθέματα πληρώνουν περισσότερο από το 10% θα πρέπει να εξεταστεί με υγιή σκεπτικισμό.

Παραδείγματα Αποθέματα Μερίσματος:

Verizon (VZ), η General Motors (GM), Phillips 66 (PSX), Coca Cola (KO), United Parcel Service (UPS), Procter & Gamble (PG), Phillip Morris International (PM), και η Monsanto (MON)

Αποθέματα ανάπτυξης

Οι μεγάλες εταιρείες αγωνίζονται να αυξάνεται ως ποσοστό, όπως προσπαθούν να αναπτυχθεί μια πολύ μεγάλη βάση. Wal-Mart, για παράδειγμα, είναι απίθανο να δούμε διψήφια αύξηση των πωλήσεων πάνω από την τρέχουσα 480 δισεκατομμύρια $ έσοδά της. Οι μικρότερες εταιρείες και νεότερες εταιρείες είναι πιο επικίνδυνη, αλλά προσφέρουν ενδιαφέρουσες ευκαιρίες να αναπτυχθούν στο άμεσο μέλλον.

τα αποθέματα της ανάπτυξης μπορεί να βγει από κάθε κλάδο, αλλά τον τελευταίο καιρό εταιρειών υψηλής τεχνολογίας στη Silicon Valley και άλλοι έχουν μεγάλες προοπτικές ανάπτυξης. Τα αποθέματα αυτά μπορούν να είναι επιχειρήσεις κάθε μεγέθους. Τα μεγαλύτερα αποθέματα της ανάπτυξης είναι συνήθως πιο σταθερό και λιγότερο επικίνδυνη, αλλά παρέχει χαμηλότερες αποδόσεις από τις μικρότερες, νεότερες επιχειρήσεις στην αγορά.

Παραδείγματα των αποθεμάτων ανάπτυξης:

Netflix (NFLX), Amazon (AMZN), Facebook (FB), Priceline (PCLN), Skyworks Solutions (SWKS), η Micron Technologies (MU), και την Αλάσκα Όμιλος Air (ΑΛΚ)

Προσοχή ριψοκίνδυνες επενδύσεις

Ενώ μερικές από τις εταιρείες που αναφέρονται παραπάνω θα έχουν καλές επιδόσεις και να προσφέρουν μεγάλες αποδόσεις στην αγορά κατά τους επόμενους μήνες και χρόνια, οι πιθανότητες είναι κάποιες μετοχές από αυτή τη λίστα θα πάει κάτω. Θα μπορούσε κανείς να βρεθεί σε ένα μεγάλο σκάνδαλο, που αντιπροσωπεύουν την ιστορία πρόβλημα ή ειδήσεις που στέλνει το απόθεμα σε μια βουτιά. Για να αποφευχθούν σημαντικές απώλειες, φροντίστε να επενδύσουν σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο των αποθεμάτων σε πολλές βιομηχανίες και θέσεις.

Η πλειοψηφία των αποθεμάτων που αναφέρονται σε αυτό το άρθρο είναι στερεά εταιρείες με μεγάλη οικονομικά, αλλά όχι μόνο στα λόγια μας για αυτό! Πριν αγοράσετε οποιοδήποτε υλικό, επανεξετάζει τις πρόσφατες οικονομικές της επιδόσεις, απόψεις των αναλυτών, οι ανταγωνιστές, και το μέλλον του τοπίου για το επιχειρηματικό μοντέλο της εταιρείας. Αν νομίζετε ότι είναι μια σταθερή επιχείρηση με καλή διαχείριση και μεγάλες προοπτικές, είναι μια αγορά. Αλλά εάν έχετε οποιεσδήποτε ανησυχίες ή επιφυλάξεις, παραλείψτε κλικ στο κουμπί αγοράζουν και να περιμένουν για μια ασφαλέστερη επένδυση για να έρθει.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Η ανάμειξη χρήματα και τα συναισθήματα είναι σπάνια μια καλή ιδέα. Είναι σχεδόν ποτέ δεν τελειώνει καλά.

Αλλά υπάρχουν ορισμένα βασικά φορές στη ζωή, όταν αυτό ισχύει ιδιαίτερα, όπως όταν περνούν από ένα διαζύγιο, η αγορά ενός σπιτιού, ή μετά την απώλεια ενός αγαπημένου προσώπου και κληρονομεί ένα σημαντικό χρηματικό ποσό.

Είναι εύκολο στη διάρκεια αυτών των χρόνων να αφήσει την απόφαση συναισθήματα σύννεφο και να κάνει λυπηρό οικονομικές επιλογές που θα σας στοιχειώνει για τα επόμενα χρόνια. Με αυτό κατά νου, εδώ είναι πέντε βασικές στιγμές στη ζωή όταν είναι καλύτερο να ελέγξει τα συναισθήματά σας στην πόρτα, όπως κάνετε τις αποφάσεις χρήματα.

Homebuying και πώληση

μεταβιβάσεις ακινήτων είναι συνήθως μια από τις πιο σημαντικές οικονομικές αποφάσεις οι άνθρωποι κάνουν στη ζωή τους, και μαζί με αυτό έρχεται μια rollercoaster συναισθημάτων.

«Όταν το διακύβευμα είναι τόσο μεγάλο που είναι ακόμη πιο σημαντικό να αφαιρέσετε τα συναισθήματα από τη διαδικασία λήψης αποφάσεων», δήλωσε ο Λέων Goldfeld, συν-ιδρυτής της χρηματιστηριακής ιστοσελίδα ακινήτων Yoreevo.

Για να βοηθήσει το κάνουμε αυτό, Goldfeld συνιστά μια ενδιάμεση χρονική περίοδο 48 ωρών. Αν βρείτε ένα σπίτι που αγαπάτε, πατήστε το κουμπί παύσης. Περάστε λίγες μέρες σκέφτομαι πριν από τη λήψη μιας απόφασης για την αγορά. Κατά την περίοδο αυτή, ρωτήστε τον εαυτό σας μερικές βασικές ερωτήσεις.

«Είσαι το αγοράζει γιατί είναι“το σπίτι των ονείρων σας”ή επειδή είναι σε ελκυστική τιμή;», δήλωσε ο Goldfeld. «Στην ιδανική περίπτωση, η απάντηση είναι και τα δύο. Όμως, η τελευταία θα πρέπει να αποτελεί προϋπόθεση. Δεν διαχωρίζει τα συναισθήματά σας μπορεί να σας αναγκάσει να πληρώνω πάρα πολύ για ένα σπίτι και μια ενδιάμεση χρονική περίοδο μπορεί να μετριάσει αυτόν τον κίνδυνο.»

Κατά την εξέταση αυτών των δύο ερωτήματα, είναι πρακτικό και να εξετάσει τη μεγάλη εικόνα, προσθέτει Tonya Lockamy, η Φλόριντα με βάση το κτηματομεσίτη.

«Έτσι, πολλοί αγοραστές λαμβάνουν αποφάσεις σχετικά με τα σπίτια με βάση την διακόσμηση και τα χρώματα βαφής συνδέουν με,» εξήγησε. «Ένα καλά διακοσμημένο σπίτι θα πουλήσει πιο γρήγορα από ό, τι ένα άδειο σπίτι κάθε φορά. Οι αγοραστές πρέπει να είναι πιο έξυπνοι. Δύο πράγματα που είναι πολύ σημαντικό κατά την αγορά ενός σπιτιού είναι η θέση και η δομή του σπιτιού. Τα υπόλοιπα είναι εύκολο να προσαρμόσετε στις δικές σας προτιμήσεις.»

Δεν πρέπει να παραβλέπεται, η διαδικασία της πώλησης ενός σπιτιού μπορούν, επίσης, να γεμίζουν με συγκίνηση. Μετά από όλα, οι αμέτρητες μνήμες που δημιουργούνται στο σπίτι κάποιου, γιορτές, τα παιδιά που εγείρονται, και πολλά άλλα, όλα εκ των οποίων μπορεί να ρυμουλκό στην καρδιά σας όταν λέει αντίο.

«Αυτό προσθέτει μια άλλη διάσταση του άγχους, όταν αρχίσουν οι διαπραγματεύσεις», δήλωσε ο Lockamy. «Έχω δει πωλητές με τα πόδια από τις προσφορές πλήρη τιμή για καθαρό συναίσθημα, λόγω του άγχους των διαπραγματεύσεων. Είναι σημαντικό ότι ο πωλητής επικεντρώνεται στους όρους της συμφωνίας κατά την αναθεώρηση προσφορά. Είναι η δίκαιη τιμή; Ποιοι είναι οι όροι της περιόδου ελέγχου; Υπάρχουν απρόβλεπτα εκεί; Πόσο καιρό θα πρέπει να κλεισίματος;»

Γάμος και διαζύγιο

Επιβιβάζονται σε μια νέα γάμος είναι μια ευτυχής στιγμή που γεμίζουν με το σχεδιασμό, τα κόμματα, και το χρωματισμό στις λεπτομέρειες της τις ελπίδες και τα όνειρά σας για το μέλλον.

Χωρίς βάζοντας φρένο σε αυτό το χρονικό διάστημα, είναι ακόμα σημαντικό να λαμβάνουν αποφάσεις έξυπνο χρήμα και, το σημαντικότερο, να πάρει στην ίδια σελίδα οικονομικά. Προγραμματίστε μια κανονική ημερομηνία χρήματα με το σύντροφό σας για να μιλήσουμε ανοιχτά, ρεαλιστικά, και αρκετά για την οικονομική κατάσταση και τους στόχους σας.

Ξεκινήστε με τη σκέψη λογικά για το αν χρειάζεστε πραγματικά ένα περίτεχνο, ακριβό γάμο. Όσο μπορείτε να πεύκο για μια τελετή παραμύθι, η έρευνα έχει δείξει ότι τα ζευγάρια που δαπανούν λιγότερα για τους γάμους τους είναι λιγότερο πιθανό να το διαζύγιο.

Μιλώντας για τη δυνατότητα αυτή, μπορείτε επίσης να εξετάσει το ενδεχόμενο μια συμφωνία ζευγαρώματος σε θέση να παρέχει ένα σαφές σχέδιο χρηματοδότησης θα πρέπει το τέλος του γάμου, λέει η Lisa Zeiderman, ιδρυτικό μέλος της Νέας Υόρκης συζυγική και οικογενειακή δικηγορική εταιρεία Miller Zeiderman και Wiederkehr. «Κανείς δεν θέλει να σκεφτεί για την ιδέα μιας ημέρας κατάθεση για το διαζύγιο, αλλά είναι μια εντελώς δυνατό αποτέλεσμα», λέει.

Ακόμα και αν είστε ήδη παντρεμένος, μπορεί να γίνει μετά την γαμήλια συμφωνία μέχρι να διαιρέσει σωστά τα περιουσιακά σας στοιχεία. Επιπλέον, εάν είχατε τα παιδιά από το γάμο, μπορείτε να δημιουργήσετε μια μετα-γαμήλιο συμφωνία που περιλαμβάνει το οικονομικό μέλλον των παιδιών σας.

Προ-nups μέρος, το διαζύγιο είναι μια δύσκολη στιγμή για ζευγάρια, όταν τα συναισθήματα κάνουν ακόμα και τον πιο λογικούς μεταξύ μας ενεργούν λίγο ανισόρροπος. Το κλειδί είναι να μην αφήσουμε αυτά τα συναισθήματα οδηγούν τη διαδικασία, λέει ο Steven Weil, πρόεδρος και φορολογικές διευθυντής για RMS Λογιστικής στο Fort Lauderdale της Φλόριντα.

«Σε μια προσπάθεια να τιμωρήσει ο ένας τον άλλον, είναι εύκολο να περάσετε πάρα πολύ για τον αγώνα από ό, τι ποτέ να ελπίζουμε ότι θα ανακάμψει», λέει ο Weil. «Τα ζευγάρια που έρχονται σε φιλική απόφαση όχι μόνο μπορούμε να περιμένουμε για να κρατήσει περισσότερα χρήματα στο τραπέζι για να χωρίζουν μεταξύ τους, αλλά μπορούν επίσης να πάρουν τη διαδικασία έξω από το δρόμο και να προχωρήσουμε με τη ζωή τους.»

Κληρονομία

Τις ημέρες και τις εβδομάδες μετά την απώλεια ενός αγαπημένου προσώπου, μπορεί να είναι δύσκολο να σκεφτώ καθαρά. Η ενασχόληση με τα οικονομικά ζητήματα σε περιόδους σημαντικής αλλαγής μπορεί να είναι σχεδόν αδύνατο.

«Μετά από κάθε ιδιαίτερα συναισθηματική εκδήλωση, να πάρει το κεφάλι σας γύρω από τα παξιμάδια και τα μπουλόνια των οικονομικών αποφάσεων μπορεί να είναι απειλητικό εμπόδιο», δήλωσε ο Michael Kay, συγγραφέας και το σχεδιασμό οικονομική ζωή στο New Jersey για την οικονομική ζωή Focus. Kay δείχνει το πρώτο εστίασή σας πρέπει να είναι σε ρευστότητα: Έχετε αρκετά χρήματα διαθέσιμα για να καλύψει τις ανάγκες σας;

Όσο για τον καθορισμό πώς να χειριστεί οποιοδήποτε είδος των απροσδόκητων ή κληρονομιάς που προκύπτει από το πέρασμα ενός μέλους της οικογένειας, η προσέγγιση εξαρτάται μακροπρόθεσμα τις ελπίδες και τους στόχους σας.

Ωστόσο, ο Mark ζωγράφος, ένας CFA και ιδρυτής των Financial Group EverGuide New Jersey με βάση το λέει το πρώτο βήμα θα πρέπει να αποφασίσει πόσα έσοδα θα μπορούσαν να δημιουργηθούν από μια κληρονομιά.

«Όταν οι άνθρωποι είναι συναισθηματικά έχουν την τάση να κάνουν κάτι που νομίζουν ότι θα τους κάνει να αισθάνονται καλύτερα. Στο Χόλιγουντ είναι απεικονίζεται σαν κάποιος τρώει ένα γαλόνι του παγωτού στην εφίδρωση τους βλέποντας μια ταινία, αλλά στην πραγματική ζωή αυτό συνήθως σημαίνει ότι κάνει μια μεγάλη αγορά που έχετε πάντα ήθελε, αλλά ίσως δεν θα μπορούσε να δικαιολογήσει τις δαπάνες «, δήλωσε ο Ζωγράφος. «Με την απροσδόκητα, η λογική των δαπανών πηγαίνει έξω από το παράθυρο, επειδή έχετε πρωτόγνωρη χρήματα και τα συναισθήματά σας θα σας πει να φιγούρα, καθώς και γιατί θα πρέπει να πάρει τον εαυτό σας.»

Εστιάζοντας στο εισόδημα η κληρονομικότητα μπορεί να κερδίσει είναι σημαντικό επειδή παίρνει μερικά από τη συγκίνηση έξω από την απόφασή σας. Για παράδειγμα, αν έχετε κληρονομήσει $ 500.000, η ​​αρχική αντίδραση μπορεί να είναι να σκεφτεί ότι είναι μια πολλά χρήματα και θα αντέξει για μεγάλο χρονικό διάστημα.

«Όταν συνειδητοποιήσουμε ότι αυτά τα χρήματα θα παράγει περίπου $ 20.000 το χρόνο σε έσοδα, δεν αισθάνονται σαν τόσο πολύ όσο αρχικά νομίζαμε. Αυτό το απλό βήμα επιτρέπει σε κάποιον να αξιολογήσει εκ νέου τι να κάνει με τα χρήματα και να καταλάβω τις καλύτερες εναλλακτικές λύσεις «, είπε ο ζωγράφος.

Ακόμα μια εξέταση, ειδικά όταν κληρονομεί μια κατηγορία των επενδύσεων χαρτοφυλακίου, είναι το πώς να χειριστεί αυτό το χαρτοφυλάκιο πάμε μπροστά, λέει ο David Edwards, ο πρόεδρος της Νέας Υόρκης με βάση το Heron πλούτου.

«Μια κοινή παγίδα είναι η απροθυμία του δικαιούχου να αλλάξει την επενδυτική στρατηγική κληρονομική επενδύσεων χαρτοφυλακίου,» εξήγησε ο Edwards. «« Αν τα αποθέματα αυτά ήταν αρκετά καλό για τον μπαμπά, είναι αρκετά καλό για μένα!»

Στην πραγματικότητα, η στιγμή της κληρονομιάς είναι μια τέλεια στιγμή για να ξεκινήσετε από την αρχή. Συχνά ο ευεργέτης δεν ήταν σε θέση να πωλήσει τα αποθέματα, λόγω της βαθιάς εκτιμήσεις κεφαλαιουχικών κερδών, αλλά με βήμα-up στην βάση του κόστους βάσει των μετοχών στο χαρτοφυλάκιο μετά το θάνατο, δεν υπάρχει φόρος ποινή για την πώληση, είπε ο Έντουαρντς.

Νέα διαπραγματεύσεις Μισθός

Υπάρχει πολλή υπερηφάνεια τυλιγμένη στην καριέρα και το μισθό του, η οποία μπορεί να επηρεάσει το πώς θα χειριστεί το έργο της ζητώντας αυτό που σας αξίζει.

διαπραγματεύσεις Μισθός μπορεί να είναι συναισθηματική, διότι συνεπάγεται την ανησυχία ή φόβο συνδέονται με τις ανησυχίες για την κατοχή αρκετό εισόδημα για να φροντίσετε τον εαυτό σας. Μπορεί επίσης να υπάρχει το άγχος που σχετίζεται με την ασυμμετρία των πληροφοριών που συνδέονται με αυτές τις διαπραγματεύσεις, εξήγησε Melissa Donohue, συγγραφέας του βιβλίου «Χρηματοοικονομικά Διατροφή Νέων Γυναικών:. Πώς (και γιατί) να διδάξουν τα κορίτσια για τα χρήματα»

«Με απλά λόγια, ο εργοδότης σας έχει συνήθως περισσότερες γνώσεις από ό, τι κάνετε για το τι μπορεί ή θα πρέπει να καταβληθεί για τη θέση σας, η οποία είναι μια ανισορροπία», εξήγησε.

Διαπραγματεύσεις χρήματα χρειάζονται, επίσης, ότι μπορείτε να μιλήσετε με την αξία σας και την αξία σας, η οποία μπορεί να είναι συναισθηματικά δύσκολο.
«Το εισόδημά σας κατά πάσα πιθανότητα θα είναι ένα τεράστιο μέρος της οικονομικής ασφάλειας μέσω της συνταξιοδότησης. Αποτελεσματικές διαπραγματεύσεις μισθό θα σας βοηθήσει να μεγιστοποιήσετε αυτή την κρίσιμη οικοδόμος πλούτου «, είπε ο Donohue.

Επένδυση

Τελευταίο, αλλά όχι λιγότερο σημαντικό, δεν είναι ασυνήθιστο για τα συναισθήματα να οδηγήσουν επενδυτικές αποφάσεις. Σχεδόν όλοι οι χρηματοοικονομικοί σύμβουλοι συμφωνούν ότι τα συναισθήματα και τις επενδύσεις θα πρέπει να διατηρούνται σε αντίθετες γωνίες.

«Οι άνθρωποι συχνά παίρνουν“παντρεμένη”με ένα απόθεμα ή να κρατήσουν μια επένδυση, επειδή έχει κάποια προσωπική σχέση με ένα μέλος της οικογένειας ή μια επένδυση προαίσθημα», είπε ο Μέρεντιθ Briggs, μια πιστοποιημένη χρηματοοικονομικός σύμβουλος με έδρα τη Νέα Υόρκη Taconic Advisors. «Η επένδυση δεν είναι ένας διαγωνισμός δημοτικότητας ή μια δοκιμασία της πίστης. Όταν πρόκειται για την προσωπική σας χρηματοδότηση θα πρέπει να διαχειρίζονται με προσοχή τον κίνδυνο και αυτό σημαίνει συχνά αγνοώντας ό, τι λέει η καρδιά σας και να ακούτε το κεφάλι σας.»

Aaron Klein, Διευθύνων Σύμβουλος και ιδρυτής της Riskalyze, μια πλατφόρμα κινδύνου ευθυγράμμιση για τους επενδυτές, προειδοποιεί επίσης ενάντια συγκίνηση οδηγείται και δεσμεύεται φόβο επένδυση, η οποία περιλαμβάνει να πάρει αναστατωμένος όταν δεν κάνει αρκετά χρήματα σε ένα χαρτοφυλάκιο και απόρριψη αγορά μετοχών απλώς και μόνο επειδή μπορεί να είναι υπό επιδόσεις.

«Emotion θα μας οδηγήσουν να απορρίψουμε ό, τι είναι μια καλή συμφωνία για τις επενδύσεις τους λογαριασμούς μας», είπε ο Klein. «Πριν από μερικά χρόνια, όταν η Apple είχε πτώση, μια ομάδα ανθρώπων που αγόρασε η Apple στις χαμηλές και έχουν κάνει απίστευτα καλά από τότε. Η συντριπτική πλειοψηφία από εμάς αντέδρασε με συγκίνηση και είπε: «Αυτό είναι κακό, και οι άνθρωποι που έκαναν τα χρήματα, είπε,« Αυτό είναι μια συμφωνία.»

«Ως άνθρωποι έχουμε αυτή την αξιοσημείωτη ικανότητα να σαμποτάρουν την επένδυση μας, αφήνοντας το συναίσθημα είναι η κινητήρια δύναμη», πρόσθεσε ο Klein.

Αυτό δεν πρόκειται να πει ότι όλοι ευκαιρίας τιμές ή μείωσης των αποθεμάτων είναι μια σοφή αγορά. Αλλά η τιμή μιας μετοχής έχει λίγο να κάνει με το αν αγοράζουν είναι μια καλή ή κακή απόφαση.

Το ηθικό δίδαγμα της ιστορίας; Όπως και πολλές άλλες φορές στη ζωή, κρατούν τα συναισθήματά σας στο κόλπο κατά την επένδυση και τότε μάλλον θα τα πάνε πολύ καλύτερα.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Μερικά προειδοποιητικά σημάδια μιας μετοχής μπορεί να είναι Trading Στο επικίνδυνο έδαφος

Με τα χρόνια, πολλοί επενδυτές έχουν με ρώτησε πώς να πει πότε ένα απόθεμα είναι υπερτιμημένες. Είναι ένα σημαντικό ζήτημα, και ένα που θέλω να πάρει κάποιο χρόνο για να διερευνήσει σε βάθος, αλλά πριν φτάσουμε σε αυτό, είναι απαραίτητο για μένα να θέσει κάποια φιλοσοφική βάσεις, έτσι ώστε να κατανοήσουν το πλαίσιο μέσω του οποίου θα δείτε την κατανομή κεφαλαίων, χαρτοφυλακίων επενδύσεων κατασκευή, και ο κίνδυνος αποτίμησης. Με αυτόν τον τρόπο, μπορούμε να ελαχιστοποιήσουμε παρεξηγήσεις και μπορείτε καλύτερα να αξιολογήσετε πού έρχομαι από τη στιγμή που συζητάμε αυτό το θέμα? οι λόγοι πιστεύω αυτό που πιστεύω.

Η Φιλοσοφία διαθέσιμα κεφάλαια

Επιτρέψτε μου να ξεκινήσω με την τεχνική εξήγηση: Πρώτα απ ‘όλα, είμαι ένας επενδυτής αξία. Αυτό σημαίνει ότι θα προσεγγίσουμε τον κόσμο πολύ διαφορετικά από την πλειοψηφία των επενδυτών και των ανθρώπων που εργάζονται στη Wall Street. Πιστεύω ότι η επένδυση είναι η διαδικασία για την αγορά των κερδών. Η δουλειά μου ως επενδυτή είναι να οικοδομήσουμε μια συλλογή των στοιχείων ενεργητικού δημιουργίας ταμειακών ροών που παράγουν ολοένα αυξανόμενη ποσά των κερδών πλεόνασμα ιδιοκτήτη (μια τροποποιημένη μορφή της ελεύθερης ταμειακής ροής), έτσι ώστε ετήσιο παθητικό εισόδημα αυξάνεται μου την πάροδο του χρόνου, κατά προτίμηση σε ποσοστό σημαντικά υψηλότερο από ό, τι το ποσοστό του πληθωρισμού. Επιπλέον, έχω επικεντρωθεί στα ποσοστά κινδύνου προσαρμοσμένο της επιστροφής. Δηλαδή, ξοδεύω πολύ χρόνο να σκεφτόμαστε την ασφάλεια της σχέσης κινδύνου / απόδοσης μεταξύ ενός συγκεκριμένου περιουσιακού στοιχείου και την αποτίμηση της και ανησυχώ κυρίως με την αποφυγή αυτό που είναι γνωστό ως μόνιμη βλάβη του κεφαλαίου. Ενδεικτικά αναφέρεται ότι, όλα τα άλλα ίσα, θα έπαιρνα ευχαρίστως ένα σταθερό ποσοστό 10% της επιστροφής σε υψηλής ποιότητας αποθέματα blue chip που είχε μια εξαιρετικά χαμηλή πιθανότητα πτώχευσης, η οποία θα μπορούσε κάποια μέρα δώρο για το μέλλον των παιδιών και των εγγονιών μου μέσα από την πάτησε -up βάση παραθυράκι (τουλάχιστον για το τμήμα κάτω από το φόρο ακίνητης περιουσίας απαλλαγής), από ό, τι κάνατε με ένα ποσοστό 20% της απόδοσης των κοινών μετοχών σε μια περιφερειακή αεροπορική εταιρεία.

 Αν και η τελευταία μπορεί να είναι ένα πολύ κερδοφόρο εμπόριο, αυτό δεν είναι αυτό που κάνω. Παίρνει μια εξαιρετική περιθώριο ασφάλειας για μένα να μπουν στον πειρασμό σε τέτοιες θέσεις και, ακόμη και τότε, είναι ένα σχετικά μικρό ποσοστό του κεφαλαίου, επειδή γνωρίζω το γεγονός ότι ακόμη και αν όλα τα υπόλοιπα είναι τέλεια, το μόνο που δεν σχετίζονται με εκδήλωση, όπως ένα την 11η Σεπτεμβρίου, μπορεί να οδηγήσει στο εγγύς στιγμιαία πτώχευσης της εκμετάλλευσης.

 Δούλεψα πολύ σκληρά για να χτίσει τον πλούτο νωρίς στη ζωή και δεν έχουν κανένα συμφέρον να το αφανίστηκαν, ώστε να έχω λίγο περισσότερο από ό, τι έχω ήδη κάνει.

Τώρα, επιτρέψτε μου να παρέχουν εξηγήσεις των λαϊκών είναι: Η δουλειά μου είναι να καθίσει στο γραφείο μου όλη την ημέρα και να σκεφτούμε ευφυείς πράγματα να κάνουμε. Με τη χρήση δύο κουβάδες μου – χρόνο και χρήματα – Κοιτάζω γύρω από το έργο και να προσπαθήσουμε να σκεφτούμε τρόπους μπορώ να επενδύσει τους πόρους ώστε να παράγουν ένα άλλο ρεύμα προσόδου για μένα και την οικογένειά μου για τη συλλογή? ένα άλλο ποτάμι των χρημάτων που έρχονται σε 24 ώρες την ημέρα, 7 ημέρες την εβδομάδα, 365 ημέρες το χρόνο, που φθάνουν το αν είμαστε ξύπνιοι ή κοιμάται, στις καλές εποχές και σε κακές στιγμές, ανεξάρτητα από το πολιτικό, οικονομικό ή πολιτιστικό κλίμα. Στη συνέχεια να λάβει αυτά τα ρεύματα και να τις αναπτύξουν σε νέα ρεύματα. Πλύνετε. Ξεπλύνετε. Επαναλαμβάνω. Είναι η προσέγγιση που είναι υπεύθυνη για την επιτυχία στη ζωή μου και μου επέτρεψε να απολαύσετε οικονομική ανεξαρτησία? μου έδωσε την ελευθερία να επικεντρωθεί σε αυτό που ήθελα να κάνω, όταν ήθελα να το κάνω, χωρίς να χρειαστεί να απαντήσω σε κανέναν άλλο, ακόμη και ως φοιτητής, όταν ο σύζυγός μου και εγώ ήμασταν κερδίζοντας έξι στοιχεία από την πλευρά έργων παρά το γεγονός ότι η πλήρης -Ώρα φοιτητές.

Αυτό σημαίνει ότι είμαι πάντα ψάχνει γύρω για ρεύματα προσόδου που μπορεί να δημιουργήσει, να αποκτήσει, τέλεια, ή σύλληψη.

 Δεν φροντίζουν ιδιαίτερα εάν ένα νέο δολάριο της ελεύθερης ταμειακής ροής προέρχεται από ακίνητα ή μετοχές, ομόλογα ή πνευματικά δικαιώματα, διπλώματα ευρεσιτεχνίας ή εμπορικά σήματα, διαβούλευση ή arbitrage. Με το συνδυασμό έμφαση στην λογικό κόστος, φορολογική αποτελεσματικότητα (με τη χρήση των πραγμάτων όπως πολύ παθητικό, μακροπρόθεσμα περιόδους που κατέχουν και στρατηγικές τοποθέτησης του ενεργητικού), πρόληψη απώλειας (σε αντίθεση με τις διακυμάνσεις στην τιμή της αγοράς, η οποία δεν με ενοχλεί καθόλου υπό την προϋπόθεση ότι το υποκείμενο εκμετάλλευσης αποδίδει ικανοποιητικά), και, σε κάποιο βαθμό, προσωπική, ηθική ή ηθικά ζητήματα, είμαι ικανοποιημένος για τη λήψη αποφάσεων που πιστεύω ότι θα, κατά μέσο όρο, να οδηγήσει σε μια ουσιαστική, και το υλικό, την αύξηση της καθαρής παρούσας αξίας των μελλοντικών κερδών μου. Αυτό μου επιτρέπει, σε πολλούς τρόπους, για να αποσπαστούν σχεδόν εξ ολοκλήρου από την ταραχώδη κόσμο της χρηματοδότησης.

 Είμαι τόσο συντηρητική ότι έχω ακόμη και την οικογένειά μου που είναι κάτοχοι αξιών τους σε μετρητά μόνο για λογαριασμούς, αρνούνται να ανοίξουν λογαριασμούς περιθωρίου λόγω του κινδύνου rehypothecation.

Με άλλα λόγια, μετοχές, ομόλογα, αμοιβαία κεφάλαια, ακίνητα, ιδιωτικές επιχειρήσεις, πνευματικής ιδιοκτησίας … είναι όλα απλά σημαίνει ότι στο τέλος της. Ο στόχος, ο στόχος, είναι η αύξηση της πραγματικής αγοραστικής δύναμης, το μετά-πληθωρισμού ταμειακές ροές μετά από φόρους, που εμφανίζεται στους λογαριασμούς μας, έτσι ώστε να επεκτείνεται δεκαετία μετά δεκαετία. Τα υπόλοιπα είναι κατά ένα μεγάλο μέρος του θορύβου. Δεν είμαι συνεπαρμένος με κάποια συγκεκριμένη κατηγορία στοιχείων ενεργητικού. Είναι απλώς τα εργαλεία για να μου δώσει αυτό που θέλω.

Γιατί υπερτίμηση παρουσιάζει ένα τέτοιο πρόβλημα

Όταν καταλάβετε ότι αυτό είναι ο φακός μέσω του οποίου θα δείτε την επένδυση, θα πρέπει να είναι σαφές ως προς το γιατί τα θέματα υπερτίμηση. Αν η επένδυση είναι η διαδικασία για την αγορά των κερδών, όπως υποστηρίζω ότι είναι, είναι αυτονόητο μαθηματική αλήθεια ότι  η τιμή που πληρώνετε για κάθε δολάριο των αποδοχών είναι ο κύριος καθοριστικός παράγοντας τόσο της συνολικής απόδοσης και σύνθετο ετήσιο ποσοστό αύξησης σας αρέσει .

Δηλαδή, η τιμή είναι υψίστης σημασίας. Αν πληρώνετε 2 φορές για τα ίδια καθαρές ταμειακές ροές παρούσα αξία, την επιστροφή σας θα είναι το 50% από αυτό που θα είχε κερδίσει αν είχε καταβληθεί 1x, αντ ‘αυτού. Η τιμή δεν μπορεί να διαχωριστεί από το επενδυτικό ερώτημα που υπάρχει στον πραγματικό κόσμο. Μόλις κλειδώσει στην τιμή σας, ο κύβος ερρίφθη. Για να δανειστώ από ένα παλιό ρητό λιανικής πώλησης που χρησιμοποιείται μερικές φορές στην επένδυση αξίας κύκλους, «και αγόρασε είναι καλά πωλούνται». Αν απόκτηση περιουσιακών στοιχείων που τιμολογούνται στην τελειότητα, δεν υπάρχει εγγενώς μεγαλύτερος κίνδυνος του χαρτοφυλακίου σας, γιατί θα πρέπει πάντα να πάτε δεξιά για να απολαύσετε μια αποδεκτή απόδοση. . (Ένας άλλος τρόπος για να σκεφτώ ότι προήλθε από τον Benjamin Graham, ο πατέρας της επένδυσης αξίας Graham ήταν ένας μεγάλος υποστηρικτής ότι οι επενδυτές αναρωτιούνται – και είμαι παραφράζοντας εδώ – «σε ποια τιμή και με ποιους όρους;» κάθε φορά που θα τοποθετήσετε τα χρήματα. Και τα δύο είναι σημαντικά. Δεν θα πρέπει να αγνοηθεί.)

Όλα αυτά είπε, ας φτάσουμε στην καρδιά του θέματος: Πώς μπορείτε να πείτε εάν ένα απόθεμα είναι υπερτιμημένες; Εδώ είναι μια χούφτα των χρήσιμων σημάτων που μπορεί να υποδεικνύει μια πιο προσεκτική ματιά είναι δικαιολογημένη. Φυσικά, εσείς δεν πρόκειται να είναι σε θέση να ξεφύγουν από την ανάγκη να βουτήξει στην ετήσια έκθεση, 10-K κατάθεση, κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων, ισολογισμού, και άλλες αποκαλύψεις, αλλά κάνουν ένα καλό τεστ πρώτης διόδου με τη χρήση εύκολα προσβάσιμες πληροφορίες . Επιπλέον, ένα υπερτιμημένο απόθεμα μπορεί  πάντα να  γίνει ακόμη πιο υπερτιμημένο. Κοιτάξτε τη φούσκα του 1990 dot-com ως μια τέλεια εικόνα. Αν δώσετε μια ευκαιρία επένδυσης, διότι είναι μια χαζή κίνδυνο και να βρείτε τον εαυτό σας δυστυχισμένη γιατί έχει πάει μέχρι και ένα άλλο 100%, 200%, ή (στην περίπτωση της φούσκας των dot-com), 1,000%, που δεν είναι κατάλληλες για καιρό -Term, πειθαρχημένη επένδυση. Είσαι σε ένα τεράστιο μειονέκτημα και μπορεί ακόμη και να θέλετε να εξετάσει την αποφυγή των αποθεμάτων συνολικά. Σε μια σχετική σημείωση, αυτό είναι ένας λόγος για να αποφευχθεί βραχυκυκλώματος απόθεμα. Μερικές φορές, οι εταιρείες που προορίζονται για την πτώχευση καταλήγουν να συμπεριφέρονται με έναν τρόπο που, σε σύντομο χρονικό διάστημα, μπορεί να σας αναγκάσει να πάει σε πτώχευση τον εαυτό σας ή, τουλάχιστον, να υποστεί προσωπικά καταστροφική οικονομική ζημία όπως αυτή που υπέστη από τον Joe Campbell, όταν έχασε $ 144,405.31 εν ριπή οφθαλμού.

Ένα απόθεμα μπορεί να είναι υπερτιμημένη εάν:

1. Η PEG ή μερισμάτων ρυθμισμένη αναλογία PEG Exceed 2

Αυτά είναι δύο από τα γρήγορα-και-βρώμικο, υπολογισμοί back-of-the-φάκελο που μπορεί να είναι χρήσιμη στις περισσότερες περιπτώσεις, αλλά θα έχουν σχεδόν πάντα μια σπάνια εξαίρεση που αναδύεται από καιρό σε καιρό. Κατ ‘αρχάς, να δούμε την προβλεπόμενη αύξηση μετά από φόρους στα κέρδη ανά μετοχή, πλήρως κατανεμημένο, κατά τα επόμενα χρόνια. Στη συνέχεια, να δούμε την αναλογία τιμής προς κέρδη για τη μετοχή. Χρησιμοποιώντας αυτά τα δύο στοιχεία, μπορείτε να υπολογίσετε κάτι που είναι γνωστό ως η αναλογία PEG . Εάν το απόθεμα πληρώνει μέρισμα, ίσως να θέλετε να χρησιμοποιήσετε το μέρισμα προσαρμοσμένο δείκτη PEG.

Το απόλυτο ανώτατο όριο που οι περισσότεροι άνθρωποι θα πρέπει να εξετάσει είναι ένας λόγος 2. Στην περίπτωση αυτή, ο μικρότερος είναι ο αριθμός τόσο το καλύτερο, με οτιδήποτε σε 1 ή κάτω θεωρείται μια καλή συμφωνία. Και πάλι, μπορεί να υπάρχουν εξαιρέσεις – μια επιτυχημένη επενδυτής με μεγάλη εμπειρία μπορεί να εντοπίσει μια ανάκαμψη σε μια κυκλική επιχειρήσεων και αποφασίζουν τα κέρδη προβλέψεις είναι πολύ συντηρητική και έτσι η κατάσταση είναι πολύ rosier από ό, τι φαίνεται με την πρώτη ματιά – αλλά και για το νέο επενδυτή, αυτή τη γενική κανόνας θα μπορούσε να προστατεύουν από πολλές περιττές απώλειες.

2. Η μερισματική απόδοση είναι το χαμηλότερο 20% του Long-Term Ιστορική Περιοχή του

Εκτός αν μια επιχείρηση ή τομέα ή κλάδου διανύει μια περίοδο βαθιάς αλλαγής είτε στο επιχειρηματικό της μοντέλο και τις θεμελιώδεις οικονομικές δυνάμεις στο χώρο εργασίας, ο πυρήνας λειτουργική μηχανή της επιχείρησης πρόκειται να παρουσιάζουν κάποιο βαθμό σταθερότητας την πάροδο του χρόνου όσον αφορά την συμπεριφορά μέσα μια αρκετά λογική σειρά των αποτελεσμάτων, υπό ορισμένες προϋποθέσεις. Δηλαδή, η χρηματιστηριακή αγορά μπορεί να είναι ασταθείς, αλλά η πραγματική εμπειρία της λειτουργίας των περισσότερων επιχειρήσεων, κατά το μεγαλύτερο χρονικό διάστημα, είναι πολύ πιο σταθερό, τουλάχιστον όπως μετράται σε ολόκληρο τον οικονομικό κύκλο από ό, τι η τιμή της μετοχής θα είναι.

Αυτό μπορεί να χρησιμοποιηθεί προς όφελος του επενδυτή. Πάρτε μια εταιρεία όπως η Chevron. Κοιτάζοντας πίσω σε όλη την ιστορία, η μερισματική απόδοση ανά πάσα στιγμή Chevron έχει γίνει κάτω από 2,00%, οι επενδυτές θα πρέπει να είναι προσεκτικοί, καθώς η εταιρεία ήταν υπερτιμημένο. Ομοίως, κάθε φορά που πλησίασε το εύρος 3,50% έως 4,00%, είναι δικαιολογημένη μια άλλη ματιά ήταν υποτιμημένη. Η μερισματική απόδοση, με άλλα λόγια, χρησίμευσε ως  σήμα . Ήταν ένας τρόπος για τους λιγότερο έμπειρους επενδυτές για την προσέγγιση των τιμών σε σχέση με τα κέρδη των επιχειρήσεων, απογύμνωση μακριά ένα μεγάλο μέρος της συσκότισης που μπορεί να προκύψουν όταν ασχολείται με τα πρότυπα GAAP.

Ένας τρόπος για να γίνει αυτό είναι να καταγράψουμε τις ιστορικές αποδόσεις μερισμάτων μιας εταιρείας κατά τη διάρκεια των δεκαετιών, και στη συνέχεια, χωρίζουν το διάγραμμα σε 5 ίσες κατανομές. Κάθε φορά που η μερισματική απόδοση πέφτει κάτω από τον πυθμένα πεμπτημόριο, να είναι επιφυλακτικοί.

Όπως και με τις άλλες μεθόδους, αυτό δεν είναι τέλειο. Οι επιτυχημένες εταιρείες τρέχουν ξαφνικά σε μπελάδες και να αποτύχει? κακή επιχειρήσεις να στραφούν όλο και ανεβάζουν στα ύψη. Κατά μέσο όρο, όμως, όταν ακολουθείται από μια συντηρητική επενδυτή ως μέρος μιας καλά διοικούμενο χαρτοφυλάκιο υψηλής ποιότητας, blue chip, μέρισμα πληρώνουν τα αποθέματα, η προσέγγιση αυτή έχει δημιουργήσει κάποια πολύ καλά αποτελέσματα, μέσα από παχύ και λεπτό, έκρηξη και προτομή, τον πόλεμο και την ειρήνη. Στην πραγματικότητα, θα ήθελα να πάω τόσο μακριά ώστε να πω ότι είναι το ενιαίο καλύτερο στερεότυπη προσέγγιση από την άποψη του πραγματικού κόσμου αποτελέσματα για μεγάλο χρονικό διάστημα που έχω συναντήσει ποτέ. Το μυστικό είναι ότι αναγκάζει τους επενδυτές να συμπεριφέρονται με μηχανικό τρόπο παρόμοιο με το κατά μέσο όρο το κόστος τρόπο δολαρίων σε κεφάλαια δεικτών κάνει. Ιστορικά, έχει επίσης οδηγήσει σε ένα πολύ μικρότερο κύκλο εργασιών. Μεγαλύτερη παθητικότητα σημαίνει καλύτερη φορολογική αποδοτικότητα και χαμηλότερο κόστος οφείλεται σε μεγάλο μέρος προς όφελος της αξιοποιώντας αναβαλλόμενων φόρων.

3. Είναι σε μια κυκλική βιομηχανία και τα κέρδη είναι καθόλου χρόνο ψηλά

Υπάρχουν ορισμένες μορφές εταιρειών, όπως κατασκευαστές κατοικιών, οι κατασκευαστές αυτοκινήτων και τους μύλους χάλυβα, που έχουν μοναδικά χαρακτηριστικά. Αυτές οι επιχειρήσεις βιώνουν έντονη πτώση των κερδών κατά τις περιόδους οικονομικής ύφεσης, και μεγάλες αιχμές των κερδών κατά τις περιόδους της οικονομικής επέκτασης. Όταν το τελευταίο συμβαίνει, ορισμένοι επενδυτές προσελκύονται από ό, τι φαίνεται να είναι ταχέως αναπτυσσόμενη κέρδη, χαμηλό p / e αναλογίες, και, σε ορισμένες περιπτώσεις, το λίπος μερίσματα.

Αυτές οι καταστάσεις είναι γνωστές ως παγίδες αξίας. Αυτοί είναι πραγματικοί. Είναι επικίνδυνο. Εμφανίζονται στο τέλος της ουράς των κύκλων οικονομικής επέκτασης και από γενιά σε γενιά, παγίδα άπειρους επενδυτές. Οι σοφός, έμπειρος κατανεμητές κεφάλαιο γνωρίζουν ότι οι δείκτες τιμής προς κέρδη των εν λόγω επιχειρήσεων είναι πολύ, πολύ υψηλότερο από ό, τι φαίνεται.

4. Ο Κέρδη Απόδοση είναι μικρότερη από 1/2 η απόδοση του 30-Year Treasury Bond

Αυτό είναι ένα από τα αγαπημένα μου δοκιμές για ένα υπερτιμημένο απόθεμα. Βασικά, όταν ακολουθείται σε ένα ευρέως διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο, θα μπορούσε να προκληθεί μπορείτε να χάσετε μερικές μεγάλες ευκαιρίες, αλλά, στην ισορροπία, που έχει οδηγήσει σε μερικά φανταστικά αποτελέσματα, καθώς είναι σχεδόν ένας εξασφαλισμένος τρόπος για να αποφύγει την καταβολή πάρα πολύ για την ιδιοκτησία στοίχημα. Κάποιος που χρησιμοποίησε αυτό το τεστ θα έπλευσε μέσω του 1999-2000 φούσκα σε μετοχές, όπως αυτές θα έχουν παρακαμφθεί μεγάλες εταιρείες όπως η Wal-Mart ή διαπραγμάτευσης της Coca-Cola για ένα παράλογο 50x κέρδη!

Τα μαθηματικά είναι απλή:

30 Έτος Treasury Bond Απόδοση ÷ 2
——— (διαιρούμενο δια) ———
πλήρως κατανεμημένο κέρδος ανά μετοχή

Για παράδειγμα, εάν μια εταιρεία κερδίζει $ 1,00 ανά μετοχή σε απομειωμένα κέρδη ανά μετοχή, και 30-Year Treasury Bond αποδόσεις είναι 5,00%, η δοκιμή θα αποτύχει αν πληρώσατε $ 40.00 ή περισσότερο ανά μετοχή. Αυτό θα πρέπει να στείλετε μια μεγάλη κόκκινη σημαία που ίσως να τα τυχερά παιχνίδια, δεν επενδύουν, ή ότι οι υποθέσεις επιστροφής σας είναι εξαιρετικά αισιόδοξες. Σε σπάνιες περιπτώσεις, αυτό μπορεί να δικαιολογηθεί, αλλά είναι κάτι που είναι σίγουρα έξω από τον κανόνα.

Κάθε φορά που η απόδοση ομολόγων του Δημοσίου υπερβαίνει την απόδοση των κερδών από 3-σε-1, τρέχει για τους λόφους. Έχει συμβεί μόνο μερικές φορές κάθε δύο χρόνια, αλλά δεν είναι σχεδόν ποτέ ένα καλό πράγμα. Αν αυτό συμβεί σε αρκετά αποθέματα, η χρηματιστηριακή αγορά στο σύνολό της κατά πάσα πιθανότητα θα είναι εξαιρετικά υψηλό σε σχέση με το Ακαθάριστο Εθνικό Προϊόν, ή το ΑΕΠ, το οποίο είναι ένα σημαντικό προειδοποιητικό σημάδι ότι οι αποτιμήσεις έχουν αποκολληθεί από την σοβούσα οικονομική πραγματικότητα. Φυσικά, θα πρέπει να προσαρμοστούν για οικονομικούς κύκλους? π.χ., κατά τη διάρκεια της μετα-11 του Σεπτεμβρίου ύφεση του 2001, που είχε πολλά διαφορετικά υπέροχα επιχειρήσεις με τεράστια εφάπαξ διαγραφές που οδήγησε σε σοβαρή κατάθλιψη κέρδη και μαζικά υψηλής p / e αναλογίες. Οι ίδιες οι επιχειρήσεις διορθωθεί στα χρόνια που ακολούθησαν, επειδή δεν μόνιμη ζημιά είχε γίνει στις βασικές δραστηριότητές τους στις περισσότερες περιπτώσεις.

Πίσω στο 2010, έγραψα ένα κομμάτι για την προσωπική μου blog που ασχολήθηκε με τη συγκεκριμένη προσέγγιση αποτίμησης. Ονομαζόταν, αρκετά απλά, «θα πρέπει να επικεντρωθεί στις μετρήσεις αποτίμησης στο Χρηματιστήριο!». Οι άνθρωποι δεν το κάνουν, όμως. Νομίζουν ότι τα αποθέματα δεν είναι τόσο τα περιουσιακά στοιχεία ταμειακών ροών είναι (ακόμα κι αν ένα απόθεμα δεν πληρώνει μερίσματα, εφ ‘όσον το ποσοστό ιδιοκτησίας που κατέχει παράγει κέρδη ματιά-μέσω, ότι η τιμή θα βρει το δρόμο του πίσω σε σας, τα περισσότερα πιθανόν με τη μορφή μιας υψηλότερης τιμής της μετοχής την πάροδο του χρόνου με αποτέλεσμα τα κέρδη κεφαλαίου), αλλά ως μαγική λαχεία, η συμπεριφορά των οποίων είναι τόσο μυστηριώδες όσο τα μουρμουρητά του Μαντείου των Δελφών. Για την κάλυψη του εδάφους που έχουμε ήδη περπατήσει μαζί σε αυτό το άρθρο, είναι όλα ανοησίες. Είναι απλά τα μετρητά. Είστε μετά μετρητά. Αγοράζετε ένα ρεύμα των σημερινών και των μελλοντικών λογαριασμούς δολαρίων. Αυτό είναι. Αυτή είναι η κατώτατη γραμμή. Θέλετε το ασφαλέστερο, υψηλότερη επιστροφή, σταθμισμένα κατά τον κίνδυνο συλλογής των στοιχείων ενεργητικού δημιουργίας ταμειακών ροών μπορείτε να βάλετε μαζί με το χρόνο και τα χρήματά σας. Όλα αυτά τα άλλα πράγματα είναι μια απόσπαση της προσοχής.

Τι πρέπει να αποτελεί Επενδυτή κάνει όταν αυτός ή αυτή ανήκει μια υπερτιμημένη Χρηματιστήριο;

Έχοντας πει όλα αυτά, είναι σημαντικό να γίνει κατανοητή η διάκριση μεταξύ αρνούνται να αγοράσουν ένα απόθεμα που είναι υπερτιμημένες και αρνείται να πωλήσει ένα απόθεμα που τυχαίνει να θεωρηθεί ότι έχει πάρει προσωρινά μπροστά από τον εαυτό της. Υπάρχουν πολλοί λόγοι για μια έξυπνη επενδυτής δεν μπορεί να πουλήσει ένα υπερτιμημένο μετοχών που είναι στο χαρτοφυλάκιό του, πολλά από τα οποία αφορούν το εμπόριο-off αποφάσεις σχετικά με το κόστος ευκαιρίας και φορολογικές ρυθμίσεις. Τούτου λεχθέντος, αυτό είναι ένα πράγμα που πρέπει να κρατήσει κάτι που θα μπορούσε να έχει εξαντληθεί το 25% πριν από συντηρητικές εκτιμήσεις σχήμα εγγενή αξία σας και ένα άλλο εντελώς αν κάθεστε στην κορυφή της πλήρους παραφροσύνης στο ίδιο επίπεδο με αυτό που έχουν οι επενδυτές σε ορισμένες φορές στο παρελθόν.

Ένα μεγάλο κίνδυνο βλέπω για νέους επενδυτές είναι η τάση στο εμπόριο. Όταν έχετε μια μεγάλη επιχείρηση, η οποία ενδέχεται να υπερηφανεύεται για μια υψηλή απόδοση ιδίων κεφαλαίων, υψηλή απόδοση των περιουσιακών στοιχείων και / ή υψηλής απόδοσης που χρησιμοποιούνται για τους λόγους που μάθατε για το μοντέλο της DuPont κατανομή ROE κεφαλαίου, η πραγματική αξία είναι πιθανό να αυξηθεί με την πάροδο του χρόνου . Είναι συχνά ένα φρικτό λάθος στο μέρος με την ιδιοκτησία των επιχειρήσεων που κατέχουν, επειδή θα μπορούσε να πάρει λίγο ακριβός από καιρό σε καιρό. Ρίξτε μια ματιά στις αποδόσεις των δύο επιχειρήσεων, η Coca-Cola και η PepsiCo, κατά τη διάρκεια της ζωής μου. Ακόμα και όταν η τιμή της μετοχής πήρε μπροστά του τον εαυτό, θα έχουν γεμίσει με λύπη είχε δώσει μέχρι το ποντάρισμά σας, παραίτηση δολάρια για τις πένες.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Οι επενδυτές που είναι να πάρει κοντά σε ηλικία συνταξιοδότησης να θέλετε να επανεξετάσει τα χαρτοφυλάκιά τους για να διαπιστωθεί αν οι επενδύσεις έχουν στην κατοχή τους είναι κατάλληλα. Μια πτυχή των χαρτοφυλακίων τους επενδυτές θέλουν να εξετάσουμε είναι αν είναι καλύτερο να κρατήσει παθητική ή ενεργητική επενδύσεις στη συνταξιοδότηση. Υπάρχουν πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα και στους δύο τύπους επενδύσεων. Παθητική διαχείριση επενδύσεων συχνά έχουν χαμηλότερες αμοιβές. Ενεργά στελέχη πρέπει να δικαιολογεί το επιπλέον κόστος για τη διαχείριση των επενδύσεων. Από την άλλη πλευρά, ενεργή διαχείριση των επενδύσεων μπορεί να έχει καλύτερη διαχείριση των κινδύνων, ειδικά είτε για ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια ή κεφάλαια που στοχεύουν αποδόσεις χαμηλής μεταβλητότητας. Η μοναδική οικονομική κατάσταση για κάθε επενδυτή που πλησιάζουν τη συνταξιοδότηση είναι επίσης σημαντική. Το μέγεθος του χαρτοφυλακίου και η ανοχή κινδύνου της επιμέρους επενδυτή υπαγορεύσει το είδος των επενδύσεων που κάνουν.

Δημοτικότητα του Παθητική Επένδυση

Παθητική κεφάλαια έχουν γρήγορα κερδίζει δημοτικότητα. Το 2014, παθητικά κεφάλαια είχαν εισροές κεφαλαίων ύψους 166 δις $ ενώ δραστηριοποιούνται επενδυτικά κεφάλαια είδε εκροές των 98.400.000.000 $. Προφανώς, πολλοί επενδυτές βλέπουν τα πλεονεκτήματα της παθητικής επένδυσης. Ωστόσο, ορισμένοι επενδυτές, συμπεριλαμβανομένων και εκείνων με τα μεγαλύτερα χαρτοφυλάκια, μπορεί να θέλετε να εξετάσει κονδύλια για την ενεργό διαχείριση κεφαλαίων.

Η Θεωρία της Παθητική Επένδυση

Παθητική επένδυση αναφέρεται σε ένα είδος της διαχείρισης των επενδύσεων, όπου οι αμοιβαία κεφάλαια ή διαπραγματεύσιμα αμοιβαία κεφάλαια (ETFs) αντικατοπτρίζουν την απόδοση του δείκτη της αγοράς. Αυτό είναι το ακριβώς αντίθετο από ενεργή διαχείριση, όπου ο διαχειριστής του ταμείου προσπαθεί να νικήσει ενεργά την απόδοση της συνολικής αγοράς.

Όσοι εγγραφούν στην υπόθεση της αποτελεσματικής αγοράς (ΕΜΗ) θέλουν να επενδύσουν σε παθητικά διαχειρίζεται αμοιβαία κεφάλαια και ETFs. Η ΕΜΗ υποστηρίζει ότι η αγορά αντικατοπτρίζει με ακρίβεια όλες τις διαθέσιμες ειδήσεις και πληροφορίες. Η αγορά είναι σε θέση να απορροφήσει γρήγορα νέες πληροφορίες, η οποία αντικατοπτρίζεται από κατάλληλες προσαρμογές στις τιμές των μετοχών. Είναι αδύνατο να νικήσει τις συνολικές αποδόσεις της αγοράς, λόγω της αποτελεσματικότητας της αγοράς. Ως εκ τούτου, δεν έχει νόημα να προσπαθήσει να κερδίσει την αγορά. Αντίθετα, κερδίζοντας απλή έκθεση σε μια αγορά που σε γενικές γραμμές τις τάσεις προς τα πάνω την πάροδο του χρόνου είναι η καλύτερη προσέγγιση.

Πλεονεκτήματα της Παθητική Επένδυση

Υπάρχουν μια σειρά από πλεονεκτήματα για παθητική επένδυση. Το κύριο πλεονέκτημα είναι η χαμηλή αναλογία έξοδα και τέλη. Παθητική επενδυτικών οχημάτων πρέπει να απλώς αναπαράγουν την απόδοση του δείκτη που παρακολουθείτε. Αυτό συνήθως οδηγεί σε χαμηλό κύκλο εργασιών, χαμηλό κόστος συναλλαγών και χαμηλά έξοδα διαχείρισης. Για παράδειγμα, ένα αμοιβαίο κεφάλαιο ή ETF που παρακολουθεί την S & P 500 μπορεί να έχει μία αναλογία βάρος της μόνο 0,2%. Μια δραστική ίδια κεφάλαια αμοιβαίων κεφαλαίων μπορεί εύκολα να έχουν μια αναλογία δαπάνης σε περίσσεια του 1.0%. Πάνω από ένα χρονικό διάστημα, ότι 0,80% μπορεί να αλλάξει σημαντικά την απόδοση της επένδυσης.

Ένα άλλο σημαντικό πλεονέκτημα για παθητική επενδύσεις είναι η διαφάνεια. Είναι εύκολο να γνωρίζουμε τι ένα ταμείο κρατάει ανά πάσα στιγμή. Αν και οι συμμετοχές ενός ενεργή διαχείριση αμοιβαίων κεφαλαίων ή ETF μπορεί να αλλάξει αρκετά συχνά, παθητικές επενδύσεις έχουν μεγαλύτερη προβλεψιμότητα. Αυτό μπορεί να επιτρέψει στους επενδυτές να λαμβάνουν πιο σωστές αποφάσεις. Για παράδειγμα, εάν ένας επενδυτής ανησυχεί για την αστάθεια σε ένα συγκεκριμένο τμήμα της αγοράς, μπορεί εύκολα να διαπιστώσει την έκθεση του σε εκείνη την περιοχή. Ωστόσο, με μια ενεργή διαχείριση των επενδύσεων, είναι πιο δύσκολο να γνωρίζουμε ακριβώς τι κρατάει ένα ταμείο.

Η επίδραση των φόρων είναι επίσης ένα άλλο σημαντικό πλεονέκτημα των παθητικών επενδύσεων. Από τα κεφάλαια δεικτών δεν στρέφονται κατά των εκμεταλλεύσεών τους πολύ συχνά, δεν υπάρχει ενεργοποίηση των μεγάλων φόρων κεφαλαιουχικών κερδών. Με μια ενεργή ταμείο, το μεγαλύτερο κύκλο εργασιών μπορεί να οδηγήσει σε κεφαλαιουχικών κερδών τους φόρους για το έτος. Αυτό μπορεί να πιάσει τους επενδυτές από τη φρουρά, εάν δεν περιμένουμε ένα φορολογικό νομοσχέδιο.

Μειονεκτήματα της Παθητική Επένδυση

Υπάρχουν σαφή μειονεκτήματα για παθητική επενδύσεις. Ένας σημαντικός κίνδυνος είναι η πιθανότητα μια μεγάλη πτώση της αγοράς. Η S & P 500 υποχώρησε περίπου 36% το 2008. Η αξία των κονδυλίων του δείκτη παρακολούθησης του S & P 500 είχαν μεγάλες απώλειες. Μια ενεργός διαχειριστής μπορεί να καταλαβαίνω αρκετά για να εκτελέσει κάποια αντιστάθμιση ή τον περιορισμό της έκθεσης στην αγορά σε περιόδους μεγαλύτερη αστάθεια. Αυτό μπορεί να μειώσει την πτώση για μια επένδυση.

Ένα άλλο μειονέκτημα για παθητική επενδύσεις είναι η έλλειψη ελέγχου των συστατικών επενδύσεων στο ευρετήριο. Για παράδειγμα, η αγορά ομολόγων υψηλής απόδοσης έχει γνωρίσει σημαντική μεταβλητότητα κατά το δεύτερο εξάμηνο του 2015. Ένας λόγος για την αστάθεια συνεχίζει τις χαμηλές τιμές των βασικών προϊόντων που έχουν πλήξει τις μικρότερες εταιρείες πετρελαίου και φυσικού αερίου. Οι μικρότερες εταιρείες πετρελαίου και φυσικού αερίου χρηματοδότηση συχνά λειτουργίες και τις επεκτάσεις τους, με την έκδοση χαμηλότερης ποιότητας χρέους. Ένας επενδυτής που κατέχει κεφάλαια δεικτών παρακολούθησης ομόλογα υψηλής απόδοσης έχει σημαντική έκθεση σε αυτόν τον τομέα της αγοράς υψηλής απόδοσης. Ο μόνος τρόπος για τον επενδυτή για τον περιορισμό αυτής της έκθεσης είναι να βγείτε από τη θέση του. Εναλλακτικά, αν ο επενδυτής είναι αισιόδοξος για ορισμένα ομόλογα του τομέα υψηλής απόδοσης, που είναι κολλημένος με τις συμμετοχές του δείκτη.

Πλεονεκτήματα της Active Επένδυση

Τα αρνητικά της παθητικής επένδυση επισημάνω μερικά από τα θετικά του ενεργού επένδυση. Ενεργά διαχειριζόμενο επενδύσεις μπορούν να δοκιμάσουν και να μειώσει την έκθεση σε περιόδους υψηλής μεταβλητότητας, ενώ οι παθητικές επενδύσεις απλώς παρακολουθείτε την αγορά. Ενεργό διαχειριστές μπορούν να χρησιμοποιήσουν στρατηγικές αντιστάθμισης κινδύνου, όπως τα δικαιώματα προαίρεσης ή πώληση των αποθεμάτων μικρή για να δοκιμάσετε και το κέρδος σε καθοδική μετακίνηση αγορές. Στην εναλλακτική, ενεργά στελέχη μπορεί να μειώσει ή εντελώς έξοδο ορισμένους κλάδους όταν η μεταβλητότητα αυξάνεται. Ενεργά στελέχη έχουν την ευελιξία σε αντίθεση με την παθητική επενδύσεις.

Περαιτέρω, ενεργό επενδύσεις μπορούν να δοκιμάσουν και να νικήσει τις αποδόσεις της αγοράς, με αποτέλεσμα την δυνατότητα μεγάλων κερδών. Παθητική επενδύσεις παρέχουν μόνο μέσο όρο απόδοση. Ωστόσο, αυτό βασίζεται στις επιδόσεις του διαχειριστή. Συνεπής στελέχη με καλές αποδόσεις έρχονται συχνά με υψηλότερες δαπάνες. Επιπλέον, δεν υπάρχει καμία εγγύηση, οι προηγούμενες επιδόσεις για μια ενεργή ταμείο θα συνεχιστεί και στο μέλλον.

Καταλληλότητα των Active Management

Ως ένα πρακτικό θέμα, οι επενδυτές με μεγαλύτερα χαρτοφυλάκια είναι σε καλύτερη θέση να διαθέσει ένα μέρος των περιουσιακών τους στοιχείων για τις δραστικές επενδύσεις, ενώ ακόμη και τώρα η έκθεση σε παθητικό ευρετήρια. Οι επενδυτές μπορεί να θέλουν να πυροβολήσει για μη υπερμεγεθών επενδυτικά κέρδη, και γενικά να έχουν πρόσβαση σε καλύτερες οικονομικές συμβουλές. Ωστόσο, οι μικρότεροι επενδυτές δεν χρειάζεται να εκνευρίζομαι. Ακόμα και ο Warren Buffett έχει ενημερωθεί περιουσία του να βάλει το 90% του ενεργητικού του σε ένα ταμείο δείκτη χαμηλού κόστους που παρακολουθεί τον S & P 500. Αν αυτή η προσέγγιση είναι αρκετά καλό για Buffett, θα πρέπει να εξυπηρετεί περισσότερους επενδυτές καλά.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Warren Buffett, ο θρυλικός πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της εταιρείας χαρτοφυλακίου της Berkshire Hathaway, γεννήθηκε στις 30 Αυγούστου, 1930. Κατά τη διάρκεια των 50+ χρόνια έχει τρέξει ο πρώην Νέας Αγγλίας εργοστάσιο κλωστοϋφαντουργίας, έχει λάβει από περίπου $ 8 ανά μετοχή στα $ 270,000 ανά μετοχή ( από τον Σεπτέμβριο του 2017), αφού ποτέ δεν χώρισε το απόθεμα (Μπάφετ είχε εισαγάγει τις μετοχές κατηγορίας Β, η οποία για πολλά χρόνια, αποτελούν αντικείμενο διαπραγμάτευσης στο 1 / 50ο της αξίας των μετοχών κατηγορίας Α, αλλά τώρα διαπραγματεύεται σε 1 / 1500ο του λόγω τιμή σε απόθεμα χωρίσει για να διευκολύνουν την απόκτηση του σιδηροδρόμου Burlington Northern Santa Fe).

 Κατά μήκος της διαδρομής, την πειθαρχία διάθεση των κεφαλαίων του έχει γεννήσει πολλές δισεκατομμυριούχους εκτός από τον εαυτό του, και ένας άγνωστος (αλλά σημαντικό) αριθμό πολυεκατομμυριούχοι, συμπεριλαμβανομένων ορισμένων οικογενειών που συγκέντρωσε εκατοντάδες εκατομμύρια δολάρια μόνο για να αποκαλύψει την έκταση των περιουσιών τους σε φιλανθρωπικούς κληροδοτήματα σε θάνατος.

Ποια είναι μερικά από τα έχουμε μαθήματα, ως ένα επενδυτές, να μάθουν, όταν κοιτάζοντας πίσω στην καριέρα και τις στρατηγικές του; Θέλω να πάρει κάποιο χρόνο για να επισημάνω μερικά από αυτά πιστεύω ότι είναι ιδιαίτερα σημαντικές.

1. Πάρτε το σωστό Δομή

Σχεδόν κανείς δεν φαίνεται να συζητήσει το γεγονός ότι το πραγματικό μυστικό στον πλούτο Warren Buffett, είναι η ικανότητά του να πάρει τη διάρθρωση των εκμεταλλεύσεων του μαζί με έναν τρόπο που του δίνει τεράστια προσωπικά οφέλη. Οι επτά αρχές του συνεργασίες έτρεξε έδωσε μια παράκαμψη στα κέρδη που κάνει τη σύγχρονη διαχειριστές πλούτου φαίνονται φθηνές σε σύγκριση, λαμβάνοντας μεταξύ 25% και 50% των κερδών, ανάλογα με την ειδική συμφωνία συνεταιρισμού περιορισμένης ευθύνης.

 Αν είχε δημιουργούνται τα ίδια ακριβώς επενδύσεων αποτελέσματα ως έμμισθο μέλος του τοπικού τμήματος τράπεζα εμπιστοσύνη, τότε μάλλον δεν θα έχετε ακούσει το όνομά του.

Το ίδιο ισχύει και για την Berkshire Hathaway. Με τη χρήση της ασφάλισης πλωτήρα ως ένα είδος υπερ-αποδοτική λογαριασμό περιθωρίου με κανένα από τα μειονεκτήματα του χρέους περιθώριο, ο Buffett ήταν σε θέση να το κεφάλαιον 11% έως 15 αποτελεσμάτων% σύνθεση του χαρτοφυλακίου μετοχών, μαζί με επανεπενδύονται τα κέρδη από τις θυγατρικές της λειτουργίας, σε 20% + μέση ετήσια αύξηση στη λογιστική αξία για μισό αιώνα.

 Αν είχε πραγματοποιηθεί την ίδια ακριβώς αποθεμάτων σε ένα μη-μόχλευση λογαριασμό μεσιτείας, τα αποτελέσματά του θα φαινόταν πολύ πιο συνηθισμένο. Ο ίδιος έδωσε ένα  διαρθρωτικό  πλεονέκτημα. Ως στρατηγός, αυτός είναι φρικτά υποτιμημένη και θα πρέπει να δοθεί πολύ περισσότερη πίστωση για την ικανότητά του να βάλει μαζί τα συστήματα που τον, η οικογένειά του ανταμείψει δυσανάλογα, και οι συνεργάτες του. Μπορείτε να δείτε την επιρροή ενός από νωρίς τις εμμονές του, Henry Singleton σε Teledyne, είχε για τη συμπεριφορά του.

2. Πάρτε Πραγματικά, πραγματικά καλός σε κάτι και να το εκμεταλλεύεται στο μέγιστο πλεονέκτημα

Οι άνθρωποι χάνω στη ζωή. Αν θέλετε να έχετε υπερβολικά μεγάλων διαστάσεων επιτυχία, θα πρέπει να ακονίσετε το σε ένα συγκεκριμένο σύνολο δεξιοτήτων και να γίνει εξαιρετική σε αυτό. Αν ο Buffett είχε περάσει τα τελευταία πέντε χρόνια, επίσης, προσπαθεί να ξεκινήσει μια αλυσίδα από εστιατόρια ή προσπαθεί να γίνει ένα παγκόσμιας κλάσης μυθιστοριογράφος, που κατά πάσα πιθανότητα δεν θα είχε μια μικρή ποσότητα της επιρροής, τον πλούτο και τη φήμη που κάνει σήμερα. Ακόμα και ιδιοφυΐες που διαπρέπουν σε πολλούς τομείς, όπως ο Βενιαμίν Φραγκλίνος, δεν το έπραξε ταυτόχρονα, αλλά, επικεντρώθηκε σε διαφορετικές περιοχές σε διαφορετικές χρονικές στιγμές στη ζωή τους.

Υπολογίστε τι μπορείτε να κάνετε καλύτερα από όλους τους άλλους. Sam Walton και ο Ray Kroc ήταν καλύτερα χειριστές και εκτελεστές. Ο Steve Jobs και Walt Disney ήταν καλύτερα Showmen και οραματιστές.

 Είτε ο στόχος σας στη ζωή είναι να γίνει ένα αστέρι της όπερας ή να χτίσετε μια περιουσία 500 επιχείρηση από το μηδέν, να αναπτύξει ένα «λέιζερ-όπως εστίαση», όπως Buffett ο ίδιος έχει ζητήσει. Ξέρετε τι θέλετε, όταν το θέλετε, και πώς θα έχετε την ευκαιρία να το πάρει. Out-εκτελέσει όλους.

3. Φήμη είναι μια μορφή κεφαλαίου που θα πρέπει να καλλιεργηθεί και Προστατευόμενες

Αν γίνει γνωστή για την ακεραιότητα σας και το θεμιτό εμπόριο, θα βρείτε τον εαυτό σας για την παραλαβή τέλος μιας πολύ χάριτος και πολλές ευκαιρίες που διαφορετικά δεν θα είχαν παρουσιαστεί οι ίδιοι. Buffett εκμεταλλεύτηκε αυτή την κάθε ευκαιρία που θα μπορούσε. Ακόμη και κατά τη διάρκεια της μόχλευσης εξαγορά τρέλα της δεκαετίας του 1980, δεν θα συμμετάσχει σε εχθρικό εξαγορές επειδή ήθελε να ρίξει τον εαυτό του υπό το πρίσμα ενός φιλικού λευκό ή γκρι ιππότη? το πλούσιο, καλό παιδί με το βιβλιάριο επιταγών που εμφανίζεται και σας σώζει από τους πειρατές που θέλουν να λεηλατούν το σκάφος σας.

 Είχε ένα όραμα για το είδος της φήμη που ήθελε και να καλλιεργηθεί το κάθε βήμα στην πορεία. Έγινε ένα εμπορικό σήμα? μια εικόνα.

Αν κοιτάξει κανείς στη ζωή του, και να μελετήσει σε βάθος, θα δείτε ότι οι καλόκαρδοι μάσκες πρόσοψη ένας έξυπνος, ανελέητα λαμπρή άνθρωπος με IQ που είναι από τα διαγράμματα και μια τάση προς την φιλαργυρία (το οποίο, σε τελική ανάλυση, τα οφέλη της κοινωνίας από τότε που δίνει 99% από πίσω για να βελτιώσει τον πολιτισμό). Θα αφήσει επιχειρήσεις αποτυγχάνουν. Αυτός θα εγκαταλείψει τους φίλους του αν κινδυνεύει η φήμη του κεφαλαίου του. Ο ίδιος θα θέσει τις ανάγκες του ιδίου και της Berkshire Hathaway, πάνω απ ‘όλα τα άλλα ζητήματα. Αυτός δεν είναι ανόητος. Ξέρει ακριβώς πώς να επιτύχουν, να αυξήσει, και στη βελτιστοποίηση της εξουσίας μέσω οικονομικών, πολιτικών και κοινωνικών μέσων.

4. Εκμεταλλευτείτε του Κώδικα Φορολογίας και να κατανοήσουν τη δύναμη των μικρών κέρδη πάροδο του χρόνου

Τα μικρά πράγματα που ο Buffett έχει κάνει όλη την καριέρα του για να πάρει ένα επιπλέον ρίσκο 2% ή 3% εδώ ή εκεί, ιδίως όσον αφορά τον φόρο αποτελεσματικότητας, είναι πραγματικά αξιοσημείωτη. Κατά κάποιο τρόπο, η φορολογική αποδοτικότητα που είναι ενσωματωμένη στο Berkshire Hathaway, η οποία του επιτρέπει να μεταφέρει την πρωτεύουσα, όπως λάδι κινητήρα σε όλη την αυτοκρατορία στην πιο παραγωγική χρήση, είναι ένα τεράστιο μέρος της μυστικό της επιτυχίας του. Από τα προφανή πράγματα, όπως το κάνει μόνο αποκτήσεις τουλάχιστον το 80% της θυγατρικής της καθαρής θέσης, ώστε να μπορεί να λάβει μερίσματα αφορολόγητο από τις εταιρείες εκμετάλλευσης και αναδιάταξη του, με τις ιδιορρυθμίες που βρέθηκαν πριν από δεκαετίες στο φορολογικό κώδικα Νεμπράσκα, όπως αφορά την ίδια την ασφαλιστική βιομηχανία, με το χτύπημα πολλά μονόκλινα και δίκλινα, αυτός είναι ουσιαστικά προστίθεται στο τελικό αποτέλεσμα του έργου της ζωής του. (Εκεί βρίσκεται ένα άλλο τέχνασμα -. Ο ίδιος ο Buffett είναι ένας από τους μεγαλύτερους επενδυτές μερίσματος στον πλανήτη, αλλά αρνείται να τους πληρώσει με δικά τους μετόχους του, για λόγους που ο ίδιος έχει καλά αρθρωτά στο παρελθόν)

Μικρότερες οι επενδυτές μπορούν να επωφεληθούν από αυτό, πάρα πολύ. Επενδύστε μέσα από μια Roth IRA, το οποίο είναι το πιο κοντινό πράγμα στην τέλεια ευνοϊκό φορολογικό καθεστώς που υπάρχει στις Ηνωμένες Πολιτείες. Μην πάρετε σε μη εκπιπτόμενες χρέους για την απόσβεση περιουσιακών στοιχείων. Επωφεληθείτε από αναβαλλόμενους φόρους διατηρώντας χαμηλό κύκλο εργασιών (έχετε  δει  το ενσωματωμένο μη πραγματοποιηθέντα κέρδη κεφαλαίου στο χαρτοφυλάκιο της Berkshire Hathaway του !? Είναι υπέροχο!).

5. Surround τον εαυτό σας με τους σωστούς ανθρώπους και να δημιουργηθεί μια κουλτούρα που επιβραβεύει τη συμπεριφορά που θέλετε προσομοίωση

Η άρση βαρών γίνεται με λειτουργικές θυγατρικές της Berkshire Hathaway του. Οι εν λόγω επιχειρήσεις, πολλές από τις οποίες θα είναι στο Fortune 500, αν περιστρέφεται-off, που διοικούνται από CEOs που εμφανίζονται στη δουλειά κάθε μέρα. Καταφέρνουν πραγματικά παγκόσμια επιχειρήσεις που παράγουν δισεκατομμύρια και δισεκατομμύρια πλεόνασμα πλούτου που παίρνει έπειτα αποστέλλονται στο Omaha δύο φορές το χρόνο. Αν και περιστασιακά προβλήματα pop up, η οποία είναι βέβαιο ότι θα συμβεί σε μια εταιρεία του μεγέθους του, το ταλέντο του Buffett για την προσέλκυση μεγάλη στελέχη, με αποτέλεσμα να θέλουν να κερδίσουν, και μένουν πιστοί στην επιχείρηση είναι πολύ σημαντικό να απορρίψει άνετα. Σε πολλές επιχειρήσεις, η ποιότητα των ανθρώπων που κάνουν το έργο είναι υψίστης σημασίας για την κερδοφορία. Πάρτε καλύτεροι άνθρωποι, απολαμβάνουν καλύτερα αποτελέσματα.

Επίσης, να είναι σε επιφυλακή για στρεβλά κίνητρα. Θέλετε να αποφευχθεί η δημιουργία συστημάτων αποζημίωσης ή την αναγνώριση που προκαλούν οι εργαζόμενοι, οι εργολάβοι, ή άλλα μέρη να συμμετάσχουν σε ανήθικη, ανήθικη, παράνομη ή άλλως αμφισβητήσιμη συμπεριφορά. Μπορείτε να πάρετε περισσότερα από αυτά που επιδοτούν έτσι επιδοτούν με σύνεση.

6. Εστίαση σε καλύτερες ιδέες σας

επιχειρηματικό εταίρο του Buffett, Charlie Munger, μερικές φορές επισημαίνει ότι αν πήρε τις καλύτερες 4-5 ιδέες που είχε ποτέ και να αφαιρεθεί από την εξίσωση, ρεκόρ του Buffett θα είναι περίπου στο μέσο όρο σε Berkshire Hathaway. Ήταν το θάρρος της γνώμης να φορτώσει σε μετοχές της The Coca-Cola Company? να επικεντρωθεί στην ιδιοκτησία και ατυχημάτων? να λάβει μερίδιο στην τότε Washington Post Company και Gillette που έκανε τη διαφορά.

Όταν κάτι διασχίζει ραντάρ σας που είναι ακριβώς στο γλυκό σημείο σας – μπορείτε να το καταλάβετε, ξέρετε τους κινδύνους, οι πιθανότητες είναι πολύ υπέρ σας, και είναι τόσο προφανές που μπορεί να φτάσει και να αρπάξει αυτό – μην αφήσουμε να περάσει. Μόλις κάθε δεκαετία ή έτσι, θα σας παρουσιαστεί με την ευκαιρία να ταλαντεύεται για τους φράχτες, χωρίς να πληγώνει τον εαυτό σας αν θα πάει στραβά. Όταν αυτό συμβεί, αφήστε το να σχίσει.

7. Κάντε καλή και δώστε Επιστροφή στην Κοινωνία

Όπως και μεγάλη μεγιστάνες πριν από αυτόν, ο Warren Buffett είναι gifting σχεδόν όλες τις παραγωγικές προσπάθειες της καριέρας του στο ευρύτερο πολιτισμό. Μέσα από το Ίδρυμα Gates, η καθαρή θέση του θα παρέχει φιλανθρωπικό κεφάλαια για να σωθούν ζωές, να βελτιώσει την εκπαίδευση, και να αλλάξουν τον κόσμο προς το καλύτερο. Σκεφτείτε πέρα ​​από τον εαυτό σας. Προσπαθήστε να βρείτε έναν τρόπο να εφαρμόσει τα ταλέντα σας για την αναβάθμιση της εμπειρίας των γύρω σας, είναι μια ευλογία για τους τρόπους που ποτέ δεν πίστευα δυνατόν.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Όταν οι εταιρείες είναι σε οικονομικά προβλήματα, συχνά ακούμε για τους επενδυτές με τα πόδια μακριά με βαριά χρηματικά ποσά. Αυτό φαίνεται αντιφατικό, αλλά πηγάζει από το γεγονός ότι οι επενδυτές έχουν αγοράσει το χρέος της εταιρείας, αντί της μετοχής της.

Αυτό αναφέρεται συχνά ως αναξιοπαθούντα επένδυση του χρέους, και είναι μια κοινή πρακτική μεταξύ των hedge funds και πολλοί θεσμικοί επενδυτές.

Με αναξιοπαθούντα επένδυση του χρέους, ένας επενδυτής αγοράζει συνειδητά το χρέος μιας ταραγμένη εταιρεία συχνά σε μια έκπτωση, και επιδιώκει να επωφεληθεί αν η εταιρεία γυρίζει γύρω.

Σε πολλές περιπτώσεις, οι επενδυτές εξακολουθούν να φύγει με τις πληρωμές, ακόμη και αν μια εταιρεία πτωχεύσει, και σε ορισμένες περιπτώσεις, αναξιοπαθούντα επενδυτές χρέους στην πραγματικότητα καταλήγουν ως ιδιοκτήτες του προβληματικού εταιρείας.

Να πάρει χρέους στην Φτηνές

Δεν υπάρχει κανένας αυστηρός κανόνας για το πότε να ταξινομήσουν ένα χρέος ως «προβληματικές», αλλά σε γενικές γραμμές σημαίνει ότι το χρέος διαπραγματεύεται με σημαντική έκπτωση στην ονομαστική αξία της. Έτσι, για παράδειγμα, μπορεί να είστε σε θέση να αγοράσει ένα ομόλογο $ 500 για 200 $. Σε αυτή την περίπτωση, η έκπτωση έρχεται, διότι ο οφειλέτης βρίσκεται σε κίνδυνο αθέτησης. Και πράγματι, οι επενδυτές μπορούν να χάσουν χρήματα, αν η εταιρεία πτωχεύσει. Αλλά αν οι επενδυτές πιστεύουν ότι μπορεί να υπάρξει ανάκαμψη και τελικά αποδειχθεί σωστή, μπορούν να δουν την αξία του χρέους ανεβαίνουν δραματικά.

Ένας επενδυτής που αγοράζει μετοχές μιας εταιρείας, αντί του χρέους θα μπορούσε να κάνει περισσότερα χρήματα από τους επενδυτές του χρέους αν η ίδια η εταιρεία γυρίζει γύρω. Όμως, οι μετοχές θα μπορούσαν να χάσουν ολόκληρη την αξία τους, αν μια εταιρεία πτωχεύσει.

Το χρέος, από την άλλη πλευρά, εξακολουθεί να διατηρεί κάποια αξία, ακόμη και αν η ανάκαμψη δεν θα συμβεί.

Η απόκτηση ελέγχου

Όταν ένας επενδυτής αγοράζει επισφαλή χρέη της εταιρείας, που όχι μόνο κάνει μια αγορά, αλλά θα καταλήξει συχνά με κάποιο έλεγχο της επιχείρησης. Οντότητες, όπως τα hedge funds που αγοράζουν μεγάλες ποσότητες αναξιοπαθούντα χρέους θα διαπραγματευτεί συχνά όρους που θα τους επιτρέψουν να αναλάβει ενεργό ρόλο στην ταραγμένη εταιρεία.

Επιπλέον, αναξιοπαθούντα επενδυτές χρέους μπορεί να επιτύχει καθεστώς προτεραιότητας στο να επιστραφεί αν μια εταιρεία πτωχεύσει.

Όταν μια εταιρεία δηλώνει Κεφάλαιο 11 πτώχευση, το δικαστήριο θα καθορίσει συνήθως τη σειρά προτεραιότητας των πιστωτών, οι οποίοι οφείλονται χρήματα. Τα άτομα που εμπλέκονται σε προβληματικές χρέους είναι συχνά μερικοί από τους πρώτους ανθρώπους που καταβάλλονται πίσω, μπροστά από τους μετόχους, ακόμη και τους εργαζομένους. Μερικές φορές, αυτό μπορεί να οδηγήσει σε οι πιστωτές πραγματικά την ιδιοκτησία μιας εταιρείας. Όταν συμβαίνει αυτό, τα αναξιοπαθούντα επενδυτές χρέους μπορεί να κάνει μια περιουσία εάν είναι επιτυχείς στην στροφή της εταιρείας γύρω.

Διαχείριση κινδύνου

Κάθε φορά που ένας επενδυτής αγοράζει το χρέος, όπως στη μορφή μιας κυβέρνησης ή εταιρικών ομολόγων, διατρέχουν τον κίνδυνο του δανειολήπτη αθέτησης. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι περισσότεροι επενδυτές καλούνται να μελετήσουν την πιστοληπτική ικανότητα του δανειολήπτη να προσδιοριστεί η πιθανότητα να πάρει πίσω τα χρήματά τους. Ο κίνδυνος αθέτησης είναι και ο λόγος του χρέους από λιγότερο φερέγγυους οργανισμούς θα παράγει υψηλότερη απόδοση για τον επενδυτή.

Με αναξιοπαθούντα επένδυση του χρέους, υπάρχει ένας πολύ πραγματικός κίνδυνος του επενδυτή με τα πόδια μακριά με τίποτα, αν η εταιρεία πτωχεύσει.

Οι επενδυτές που συμμετέχουν σε αναξιοπαθούντα επένδυση του χρέους, ιδίως των μεγαλύτερων hedge funds, συχνά αποδίδουν πολύ ισχυρή ανάλυση των κινδύνων, με τη χρήση προηγμένων μοντέλων και σεναρίων δοκιμών.

Επιπλέον, τα κεφάλαια αυτά είναι συχνά πολύ εξειδικευμένο στο άπλωμα του κινδύνου και, όταν αυτό είναι δυνατόν, τη συνεργασία με άλλες επιχειρήσεις, ώστε να μην είναι εκτεθειμένοι εάν μία επένδυση προεπιλογές.

Το πιο σημαντικό, οι διαχειριστές των hedge funds εξειδικευμένο κατανοήσουν την αξία της διαφοροποίησης στην επένδυση. Είναι απίθανο ότι αναξιοπαθούντα χρέους θα περιλαμβάνει ένα σημαντικό ποσοστό της πλήρους χαρτοφυλακίου ενός αμοιβαίου κεφαλαίου αντιστάθμισης κινδύνου.

Συντετριμμένη χρέους για την Μέση Επενδυτές

Σε γενικές γραμμές, ο μέσος Τζο δεν πρόκειται να συμμετάσχει σε προβληματικές επένδυση του χρέους. Οι περισσότεροι άνθρωποι είναι σε καλύτερη θέση να επενδύουν σε μετοχές και ομόλογα πρότυπο γιατί είναι απλά και πολύ λιγότερο επικίνδυνο. Αλλά είναι δυνατόν για ένα άτομο να αποκτήσετε πρόσβαση σε αυτή την αγορά, εάν επιλέξετε. Ορισμένες εταιρείες προσφέρουν αμοιβαία κεφάλαια που επενδύουν σε αναξιοπαθούντα χρέους, ή περιλαμβάνουν αναξιοπαθούντα χρέος ως μέρος ενός χαρτοφυλακίου.

Η Franklin Mutual Quest Ταμείου από την Franklin Templeton Investments [NYSE: MQIFX], για παράδειγμα, περιλαμβάνει αναξιοπαθούντα χρέος σε εκμεταλλεύσεις του μαζί με υποτιμημένες εταιρείες και τα μετρητά. Oaktree Capital είναι μια άλλη εταιρεία που προσφέρει μεμονωμένους επενδυτές πρόσβαση σε αναξιοπαθούντα χρέους μέσω ιδιωτικών οχημάτων.

Είναι χρήσιμο για τους επενδυτές να κατανοήσουν τις δυνατότητες που αναξιοπαθούντα προσφορές του χρέους, αλλά σπάνια έχει νόημα σε ένα τυπικό χαρτοφυλάκιο συνταξιοδότησης. Να κολλήσει με τα αποθέματα, αμοιβαία κεφάλαια και ομόλογα επενδυτικού βαθμού είναι μια ασφαλέστερη και πιο λογικό μονοπάτι προς τον πλούτο για τους περισσότερους ανθρώπους.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Ξεχάστε «Τα κορίτσια θέλουν απλά να διασκεδάσουν.» Κορίτσια «κυβερνούν τον κόσμο», σύμφωνα με την Beyoncé, και αυτή είναι σωστή. τα ποσοστά αποφοίτησης College για τις γυναίκες οδηγούν τώρα αυτά των ανδρών. Οι γυναίκες ξεκινήσουν νέες επιχειρήσεις σε ποσοστό διπλάσιο από των ανδρών. Και οι γυναίκες έχουν ανακτήσει το σύνολο των θέσεων εργασίας που χάνονται κατά τη διάρκεια της ύφεσης.

Ωστόσο, τα κενά εξακολουθούν να υφίστανται, η αναλογία κερδών για τις γυναίκες για τους άνδρες ήταν 80 τοις εκατό το 2016, σύμφωνα με μια  έκθεση  από την Αμερικανική Ένωση του Πανεπιστημίου Γυναικών (AAUW).

Από το «#TheFutureIsFemale,» είναι στο χέρι μας να κλείσουν τα κενά. Εδώ είναι οι στρατηγικές για την επένδυση στις γυναίκες που θα μπορούσαν να έχουν μεγάλο αντίκτυπο.

Ρωτήστε Ποιος διαχείριση των χρημάτων σας

«Οι περισσότερες γυναίκες διαχειρίζονται κεφάλαια, τα περισσότερα κεφάλαια να διοχετεύονται σε θέματα γυναίκες ενδιαφέρονται για», λέει ο Nathalie Molina Νίνιο, Διευθύνων Σύμβουλος της Brava Επενδύσεων. «Όταν κάποιος φέρνει σε ένα διαχειριστή θηλυκό ταμείο, μιλάμε για εν δυνάμει δισεκατομμύρια δολάρια που παίρνουν κινείται σε διαφορετική κατεύθυνση.» Λέει ότι ερωτήσεις όπως «Πόσοι από τους διαχειριστές του ταμείου σας είναι γυναίκες;» χρησιμοποιείται για να είναι σπάνια στην βιομηχανία, αλλά τώρα που όλο και περισσότεροι άνθρωποι ζητούν, τα μεγάλα ιδρύματα εκνευρίζεται, κυρίως επειδή η απάντηση είναι συχνά «κανένας» ή «λίγα».

Έτσι, εάν είστε ένας επενδυτής οποιουδήποτε είδους, και αυτό περιλαμβάνει 401 (k) s και Ήρας, δοκιμάστε να στείλετε ένα email στους διαχειριστές του σχεδίου σας. Πες κάτι σαν, «Θα ήθελα να ξέρω πού τα χρήματά μου πηγαίνει. Μπορείτε να μου δώσετε τα δημογραφικά στοιχεία των διαχειριστών κεφαλαίων σας;

Τι ποσοστό από αυτούς είναι γυναίκες;»Εσείς και οι συνάδελφοί σας ακόμα και μπορεί να φτάσει σε υψηλότερα-ups στα γραφεία της εταιρείας (μπορείτε να βρείτε τα ονόματά τους και, συχνά, τη μορφή e-mail της εταιρείας στο διαδίκτυο). Μόλις πάρετε μια απάντηση, να εξετάσει τη μεταφορά των χρημάτων σας προς κεφαλαίων γυναίκες ηγεσία στην τρέχουσα πλατφόρμα ή ένα άλλο.

Επενδύστε σε εταιρείες με τις γυναίκες Ηγέτες

Οι γυναίκες κατέχουν μόνο το  4,2 τοις εκατό  των θέσεων CEO σε 500 μεγαλύτερες εταιρείες της Αμερικής, σύμφωνα με μια μελέτη από την Ομάδα FORTUNE Γνώσης.

Και στην αντίστοιχη έρευνα, αν και το 70 τοις εκατό των ερωτηθέντων δήλωσε ότι η οργάνωσή τους «επιδιώκει τη στρατηγική ταλέντο ρητή γυναικών,» μόνο περίπου οι μισοί από αυτούς προτείνεται η εταιρεία τους θέσει αυτές τις πολιτικές σε δράση.

Γι ‘αυτό είναι σημαντικό για τις γυναίκες να επενδύσουν σε εταιρείες που υποστηρίζουν άλλες γυναίκες. Ένα παράδειγμα; Ταμείο Δείκτης Pax Ellevate Παγκόσμιο Γυναικών (PXWEX). Είναι ένα αμοιβαίο κεφάλαιο με Sallie Krawcheck, ο ηγέτης των γυναικών ψηφιακών οικονομικό σύμβουλο Ellevest, χρησιμεύει ως πρόεδρος. Εδώ είναι η σέσουλα: Είναι τα ποσοστά εταιρείες με βάση το πόσο καλά προχωρούν διαφορετικότητα, όπως πόσες γυναίκες υπηρετούν στο διοικητικό συμβούλιο ή ως διευθυντικά στελέχη, και βάζει τα χρήματά σας προς αυτά που βγαίνουν στην κορυφή. Είναι με βάση την παγκόσμια έρευνα που δείχνει με περισσότερες γυναίκες στο τιμόνι μπορεί να αυξήσει την απόδοση και χαμηλότερο κόστος, λέει ο Blayney. Όσο για τα αποτελέσματα; Το ταμείο ξεπέρασε τον MSCI World Index για την τριετή περίοδο που λήγει στις 30 Σεπτεμβρίου 2017.

Κοίτα Into παροχής συμβουλών

«Μιλάμε για το χρόνο, θησαυρός και το ταλέντο, και όλα αυτά μπορούν να τεθούν προς προώθηση των γυναικών και των κοριτσιών,» λέει ο Eleanor Blayney, ειδικός σύμβουλος στην διαφορετικότητα των φύλων για το Κέντρο Διοικητικού ΚΑΠ Οικονομικού Σχεδιασμού. Μεγάλη ηγέτες φτάσουν πίσω για να βοηθήσει όσους τους ακολουθούν, και ένας τρόπος για να γίνει αυτό είναι να γίνει ένας μέντορας.

Αν σας ενδιαφέρει, ρωτήστε τους συναδέλφους αν προσωπικά γνωρίζω κανένα νέους επαγγελματίες που εισέρχονται κλάδο σας, να επενδύσει σε μια γυναίκα που ξεκινούν την καριέρα της στην εταιρεία σας ή να συμμετάσχετε καθοδήγηση του δικτύου γυναικών (όπως και εκατομμύρια γυναίκες Μεντόρων για τη σταδιοδρομία STEM).

Δωρεά για γυναίκες επιχειρηματίες

Kiva μικροκεφαλαίων είναι ένας μη κερδοσκοπικός οργανισμός και μικροδανείων εργαλείο που επιτρέπει στους ανθρώπους να δανείζουν χρήματα σε άλλους που έχουν ανάγκη σε όλο τον κόσμο, αρχίζουν σε $ 25. Επικεντρώνεται σε επιχειρηματίες με χαμηλό εισόδημα και φοιτητές σε περισσότερες από 80 χώρες, είναι εύκολο να αναζητήσει τις γυναίκες και να επενδύσουν στο μέλλον τους. Η οργάνωση έχει ένα 97 τοις εκατό ποσοστό αποπληρωμής του δανείου και βαθμολογία τεσσάρων αστέρων από το Charity Navigator. Μια επιλογή υψηλότερου κόστους είναι SheEO, μια εταιρεία που λαμβάνει δωρεές στο ποσό των $ 1.100 σε στήριξη των πρώτων γυναικών επιχειρηματιών και να αναπτύξουν τις επιχειρήσεις τους.

Συντελεστές, που ονομάζεται «ενεργοποιητές», μπορούν να ψηφίσουν τακτικά κατά την οποία οι γυναίκες ηγεσία επιχειρήσεις το μη κερδοσκοπικό ταμείο θα στηρίξει.

Υποστήριξη Οικονομικές Παιδεία για τα κορίτσια 

«Υπάρχουν ειδικοί λόγοι για τους οποίους οι γυναίκες πήρε να αναλάβει τον οικονομικό έλεγχο μέσω της εκπαίδευσης και της χειραφέτησης», λέει ο Blayney. (Ένας μεγάλος λόγος: Οι γυναίκες έχουν την τάση να δανείζουν περισσότερο από τους άνδρες, γι ‘αυτό θα χρειαστεί περισσότερα χρήματα κατά τη διάρκεια της ζωής τους.) Ωστόσο, περίπου το  35 τοις εκατό  των ανδρών σε όλο τον κόσμο είναι χρηματοοικονομικές γνώσεις, σε σύγκριση με 30 τοις εκατό των γυναικών, σύμφωνα με μια παγκόσμια έρευνα χρηματοοικονομικών γνώσεων από την Standard & Poors Ratings Services. Προώθηση του θέματος, μόνο 17 κράτη απαιτούν μαθητές γυμνασίου να λάβει μια προσωπική χρηματοδότηση Φυσικά, και ο αριθμός αυτός  δεν έχει αλλάξει από το 2014, σύμφωνα με το Συμβούλιο για την Οικονομική Εκπαίδευση.

Τα καλά νέα: Οργανισμοί όπως το Rock The Street, Wall Street (501 (c) (3) μη κερδοσκοπικού χαρακτήρα) έχουν ως στόχο να καλύψει τα κενά. Είναι ένα πρόγραμμα χρηματοοικονομικών γνώσεων ενός χρόνου που εκπαιδεύει υψηλής κορίτσια σχολείο για σταδιοδρομία στη χρηματοδότηση, και το πρόγραμμα περιλαμβάνει εκπαίδευση για την εξοικονόμηση, την επένδυση, κεφαλαιαγορών και των χρηματοπιστωτικών ετοιμότητα για το κολλέγιο. Μη κερδοσκοπικούς οργανισμούς όπως αυτό τείνουν να δεχθούν εφάπαξ ή επαναλαμβανόμενες δωρεές οποιουδήποτε μεγέθους.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Όλες οι επενδύσεις έχουν κινδύνους, ακόμα και αυτά που νομίζετε ότι είναι ασφαλείς

Όλες οι επενδύσεις έχουν κίνδυνο, ακόμα και ασφαλή αυτά. Θα εκτίθενται στους ακόλουθους κινδύνους με ασφαλείς επενδύσεις:

• Πιθανά να χάσει κύριο.
• Η απώλεια της αγοραστικής δύναμης λόγω του πληθωρισμού.
• Έλλειψη ρευστότητας – πληρώνουν πρόστιμο για να πάρει τα χρήματά σας.

Ας ρίξουμε μια ματιά στο πώς αυτές οι τρεις κίνδυνοι που επηρεάζουν το πώς μπορείτε να χρησιμοποιήσετε ασφαλείς επενδύσεις στο σχέδιό σας.

1. Δυνατότητα να χάσει κύριος με μια ασφαλής επένδυση

Αν και είναι απίθανο, σε ορισμένες περιπτώσεις οι άνθρωποι θα χάσουν τα χρήματα σε ασφαλείς επενδύσεις.

Πως? Παρακάτω είναι μερικές δυνατότητες.

Τράπεζα σας πηγαίνει κάτω

Οι καταθέσεις σου στην τράπεζα καλύπτονται από την κυβέρνηση μέσω της FDIC ασφάλισης. Υπάρχει ένα όριο στο πόσο καλύπτονται. Συνήθως το πρώτο $ 250.000 λογαριασμό ανά, ανά ίδρυμα είναι ασφαλισμένο. Πριν από το 2008 το όριο αυτό ήταν $ 100.000, αλλά κατά τη διάρκεια της οικονομικής κρίσης αυξήθηκε το όριο και η αύξηση αυτή έγινε μόνιμη.

Εάν έχετε τα κεφάλαια που υπερβαίνουν τα όρια κάλυψης, υπάρχουν μερικοί τρόποι για να πάρετε επιπλέον κάλυψη:

1. Εργασία με τραπεζίτη σας για να δημιουργήσετε τίτλους πολλαπλούς λογαριασμούς, όπως ένα λογαριασμό τίτλο στο όνομα του συζύγου, μία στο όνομα του συζύγου, η οποία από κοινού με τον τίτλο, κ.λπ.
2. Διαδώστε τα χρήματά σας σε πολλά ιδρύματα. Ορισμένες τράπεζες θα κάνουν ακόμη και αυτό για εσάς συμμετέχοντας σε ένα πρόγραμμα που θα τους επιτρέψει να τοποθετήσετε τα χρήματά σας σε πιστοποιητικά καταθέσεων σε άλλες τράπεζες.
3. Χρησιμοποιήστε ένα λογαριασμό μεσιτείας και στο εσωτερικό της το αγοράσει CD από διαφορετικές τράπεζες. Έχετε $ 250.000 κάλυψης σε κάθε θεσμικό όργανο, οπότε αν είχατε τέσσερα CD από τέσσερις τράπεζες, κάθε αξίας $ 250.000 θα είχατε ένα εκατομμύριο δολάρια καλύπτονται.

Ταμείο των χρημάτων σας στην αγορά χάνει την αξία

Αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς κατέχουν βραχυπρόθεσμες επενδύσεις? ορισμένες από αυτές τις επενδύσεις, όπως τα εμπορικά χρεόγραφα, είναι πολύ βραχυπρόθεσμα δάνεια μεταξύ εταιριών. Θεωρούνται ασφαλή διότι η πιθανότητα ότι η εταιρεία θα πάει έξω από τις επιχειρήσεις στις 30-120 ημέρες πριν έρθει οφείλεται το δάνειο είναι πολύ μικρή.

Τον Σεπτέμβριο του 2008, η ασφάλεια των κεφαλαίων αυτών ήρθε υπό αμφισβήτηση, καθώς η οικονομική υγεία πολλών εταιρειών τέθηκε υπό έλεγχο. Για να διευκολύνει τις ανησυχίες, το Υπουργείο Οικονομικών εξέδωσε προσωρινή εγγύηση για τους ανθρώπους που είχαν καταθέσεις σε αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς. Το θεσμικό όργανο που εκδίδει αμοιβαίων κεφαλαίων της αγοράς χρήματος σας έπρεπε να πληρώσουν για να συμμετάσχουν σε αυτό το πρόγραμμα εγγύησης. Αυτό το πρόγραμμα δεν είναι πλέον σε ισχύ.

Τα αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς που προορίζεται να διατηρήσει μια σταθερή τιμή $ 1.00 ανά μετοχή. Επιπλέον, θα καταβάλει τόκους, παρόλο που στο σημερινό περιβάλλον χαμηλών επιτοκίων, τα πολλά ταμεία πληρώνουν σχεδόν κανένα ενδιαφέρον σε όλα.

Ασφαλιστική Εταιρεία σας αρχεία Πτώχευση

Οι ασφαλιστικές εταιρείες υποχρεούνται από το νόμο να διατηρούν σημαντικά ποσά κεφαλαίων που παραμένουν διαθέσιμα για να πληρώσει αξιώσεις. Όσο υψηλότερη είναι η βαθμολογία της ασφαλιστικής εταιρείας, η ασφαλέστερη οικονομική θέση τους, και ως εκ τούτου το καλύτερο την ικανότητά τους να πληρώσουν αξιώσεις.

Εάν η εταιρεία που εξέδωσε μια σταθερή πολιτική πρόσοδος πηγαίνει κάτω, ο Εθνικός Οργανισμός Ζωής & Υγείας Ασφαλιστική Εγγύηση Σύλλογοι (NOLHGA) εξασφαλίζει ότι τα ασφαλιστήρια συμβόλαια μεταφέρεται σε ένα υγιές ασφαλιστή. Ενώ η διαδικασία αυτή συμβαίνει, πρόσοδος σας θα μπορούσε να παγώσει και το εισόδημα και κύριος υπόχρεος μπορεί να μην είναι διαθέσιμες σε εσάς μέχρι να ολοκληρωθεί η μεταβίβαση των περιουσιακών στοιχείων στη νέα εταιρεία.

Τα περιουσιακά στοιχεία σε μια μεταβλητή πρόσοδο θεωρούνται περιουσιακά στοιχεία του κατόχου του ασφαλιστηρίου συμβολαίου, δεν τα περιουσιακά στοιχεία της ασφαλιστικής εταιρείας, και ως εκ τούτου τα περιουσιακά στοιχεία σε μια μεταβλητή προσόδου δεν είναι διαθέσιμα στους πιστωτές της ασφαλιστικής εταιρείας στην περίπτωση της ασφαλιστικής εταιρείας πτώχευση.

2. Η απώλεια της αγοραστικής δύναμης λόγω του πληθωρισμού

Όταν επιλέγετε να κάνετε μια ασφαλή επένδυση σημαίνει κύριος επενδυτικός στόχος σας είναι η διατήρηση κεφαλαίου, ακόμη και αν αυτό σημαίνει ότι η επένδυση σας παρέχει με λιγότερο εισόδημα ή την ανάπτυξη. Αν υπάρχει μικρή έσοδα από τόκους, μπορείτε πραγματικά να χάσουν την αγοραστική δύναμη την πάροδο του χρόνου.

Για παράδειγμα, αν είναι ασφαλές επενδυτικό σας κέρδιζε 2% ετησίως, ενώ ο πληθωρισμός ήταν 4% το χρόνο, ακόμα κι αν κύρια σας είναι ασφαλές, όταν θα πάτε να περάσετε αυτά τα χρήματα δεν θα αγοράσει όσο αγαθά και υπηρεσίες, όπως στο παρελθόν . Αυτό σημαίνει ότι στην πραγματικότητα χάνουν την αγοραστική δύναμη.

Οι περισσότεροι άνθρωποι θεωρούν τον κίνδυνο να χάσουν κύρια να είναι ο μεγαλύτερος κίνδυνος. Ωστόσο, αν έχετε ένα μεγάλο χρονικό διάστημα, η απώλεια της αγοραστικής δύναμης λόγω του πληθωρισμού μπορεί να λειτουργήσει όπως η διάβρωση και να προκαλέσει εξίσου μεγάλη ζημιά. Εάν έχετε ένα μακρύ χρονικό διάστημα, για να αποφευχθεί η απώλεια της αγοραστικής δύναμης, να εξετάσει τη μεταφορά μερικές από τις μακροπρόθεσμες επενδύσεις σας σε επιλογές ανάπτυξης ή του εισοδήματος που παράγουν.

3. έλλειψη ρευστότητας – Πληρώνοντας ένα πέναλτι για να πάρει στην ασφαλή τα χρήματά σας

Πολλοί ασφαλείς επενδύσεις περιλαμβάνουν έξοδα παράδοσης, πράγμα που σημαίνει ότι θα καταβάλλουν ένα τέλος, αν θέλετε να έχετε πρόσβαση χρήματά σας πριν από την ημερομηνία λήξης. Η πιο μακριά η ημερομηνία λήξης, το λιγότερο υγρό η επένδυση.

Στην περίπτωση των πιστοποιητικών καταθέσεων (CDs), η ποινή πρόωρης απόσυρσης μπορεί να είναι μικρό, όπως ένα τέλος τριών μηνών αξίας των τόκων. Στην περίπτωση των σταθερών προσόδων, η ποινή πρόωρης απόσυρσης μπορεί να είναι μεγάλη, όπως επιβάρυνση παράδοση τόσο υψηλές όσο δέκα δεκαπέντε τοις εκατό της επένδυσης ποσού σας.

Ένα από τα πλεονεκτήματα στους λογαριασμούς ταμιευτηρίου και αμοιβαία κεφάλαια διαχείρισης διαθεσίμων είναι ότι τα χρήματα που παραμένει υγρό, που σημαίνει ότι είναι στη διάθεσή σας ανά πάσα στιγμή, ποινή-free. Εάν είστε πρόθυμοι να δένουν τα χρήματά σας για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα, ίσως με τη χρήση CD ή τα επιδόματα, θα κερδίσετε συνήθως υψηλότερο τρέχον επιτόκιο από ό, τι θα κερδίσουν τα περισσότερα υγρά, ασφαλείς επενδύσεις όπως ταμιευτηρίου ή λογαριασμών χρηματαγοράς.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Μαθαίνοντας πώς και πού να επενδύσουν μπορεί να είναι ένα πολύ δύσκολο έργο για αρχάριους. Η επένδυση μπορεί να χρησιμοποιηθεί για διάφορους λόγους, όπως η εξοικονόμηση για συνταξιοδότηση ή να βοηθήσει να χρηματοδοτήσει την εκπαίδευση κολλεγίων του παιδιού. Ωστόσο, η επένδυση μπορεί να είναι επιβλαβής και να προκαλέσει την απώλεια χρημάτων ή ταμιευτηρίου, αν γίνει απερίσκεπτα.

1. Καθορισμός προφίλ κινδύνου

Το πρώτο βήμα για την επένδυση είναι να καθοριστεί ένα προφίλ κινδύνου, η οποία είναι η ανοχή σας για τον κίνδυνο σε σχέση με την κύρια διακύμανση. Οι επενδυτές με υψηλό επίπεδο ανοχής κινδύνου μπορεί να αντέξει μεγαλύτερες μακροπρόθεσμες διακυμάνσεις και μπορεί να αντέξει ψυχικά pullbacks στην αγορά. Οι επενδυτές με πολύ μικρή ανοχή κινδύνου μπορεί να είναι δύσκολη και τον πανικό στο ίδιο σενάριο και να προσφέρουν μεγαλύτερη ασφάλεια του κεφαλαίου.

2. Η κατανόηση των κινδύνων έναντι Επιστροφή

Όταν πρόκειται για την επένδυση, την κατανόηση της σχέσης κινδύνου έναντι επιστροφής είναι πολύ σημαντική. Οι επενδύσεις που μεταφέρουν περισσότερους κινδύνους προσφέρουν μεγαλύτερες δυνατότητες για την επιστροφή. Αντίθετα, χαμηλότερες επενδύσεις κίνδυνο προσφέρουν ένα χαμηλότερο ποσοστό απόδοσης. Στο τέλειο σενάριο, ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο που έχει υψηλή απόδοση με μικρό κίνδυνο είναι ο στόχος στόχος για κάθε επενδυτή.

3. Επενδύσεις Στόχοι

Οι επενδυτές πρέπει να καθορίσει τι ο απώτερος στόχος είναι πίσω από την επένδυση. Είτε πρόκειται για συνταξιοδότηση ή την εξοικονόμηση για την εκπαίδευση του παιδιού, κάθε στόχος πρέπει να καθιερωθεί. Αυτό βοηθά στο να καθοριστεί το καλύτερο επενδυτικό όχημα για να χωρέσει αυτό το στόχο. Για παράδειγμα, κατά την αποθήκευση για συνταξιοδότηση, ένα λογαριασμό ταμιευτηρίου αναβαλλόμενη φορολογική, όπως ένα παραδοσιακό IRA, θα πρέπει να χρησιμοποιούνται. Για ένα κολέγιο εκπαιδευτικός στόχος, θα πρέπει να θεσπιστεί ένα σχέδιο 529. Καθορισμός του στόχου των προτέρων βοηθά στην δημιουργία του πιο αποτελεσματικός τρόπος για την επένδυση είναι δυνατόν.

4. Χρονικός ορίζοντας

Η καθιέρωση απευθείας ένα χρονικό ορίζοντα σχετίζεται με το προφίλ κινδύνου και επενδυτικών στόχων ενός επενδυτή. Χρονικός ορίζοντας είναι το μήκος του αναμενόμενου χρόνου το επενδυτικό σχέδιο εξακολουθεί να είναι άθικτη. Μια νεότερη αποταμίευση για τη συνταξιοδότηση των επενδυτών θα μπορούσε να έχει χρονικό ορίζοντα 20 έως 30 ετών. Από αυτό θεωρείται μακροπρόθεσμα, ο επενδυτής είναι σε θέση να αναλάβουν μεγαλύτερο κίνδυνο με τις επενδύσεις. Κάποιος που έχει προγραμματιστεί να συνταξιοδοτηθούν σε πέντε χρόνια έχει βραχυπρόθεσμο ορίζοντα και θα πρέπει να είναι σημαντικά ασφαλέστερες επενδύσεις με λιγότερο κίνδυνο για την κύρια.

5. Είδη Επενδυτικά Προϊόντα

Υπάρχουν πολλοί διαφορετικοί τύποι των επενδυτικών προϊόντων που είναι διαθέσιμα. Οι μετοχές και τα ομόλογα είναι οι δύο πιο απλές μορφές της επένδυσης. Τα αποθέματα θεωρούνται πιο επικίνδυνες επενδύσεις, αλλά έχουν υψηλότερα μακροπρόθεσμες αποδόσεις. Ομόλογα μπορεί να είναι πιο σταθερή, αλλά προσφέρουν λιγότερο από μια επιστροφή με τη μορφή τόκων.

Για όσους δεν θέλουν να κάνουν την έρευνα για να πάρει τα κατάλληλα επιμέρους μετοχές ή ομόλογα θα πρέπει να χρησιμοποιούν αμοιβαία κεφάλαια ή κεφάλαια εισηγμένα στο χρηματιστήριο (ETFs). Αυτά είναι τα καλάθια των αποθεμάτων ή / και ομόλογα που έχουν σχεδιαστεί για να προσφέρουν ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο σε μια επένδυση. Τα αμοιβαία κεφάλαια είναι επαγγελματική διαχείριση, αλλά χρεώνουν μια εσωτερική τέλους ονομάζεται αναλογία δαπάνης. Τα ETFs θεωρούνται παθητικές επενδύσεις και έχουν σχεδιαστεί για να αντανακλά ένα δείκτη, όπως είναι οι S & P 500. ETFs προσφέρουν διαφοροποίηση σαν ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, αλλά σε χαμηλότερη αναλογία δαπάνης.

6. Η σωστή Κατανομή Ενεργητικού

Η διαφοροποίηση είναι χρήσιμο για τους επενδυτές να διατηρούν ένα χαρτοφυλάκιο με υψηλότερες αποδόσεις και μικρότερο κίνδυνο. Είναι πάντα σημαντικό να διαφοροποιήσει μεταξύ των διαφορετικών κατηγοριών επενδύσεων των περιουσιακών στοιχείων και των τομέων. Για παράδειγμα, επενδύοντας σε ένα μόνο απόθεμα είναι πολύ επικίνδυνο για έναν επενδυτή. Ωστόσο, η επένδυση σε 10 μετοχές μειώνει τον κίνδυνο πάνω από 10 διαφορετικές εταιρείες. Η επένδυση μόνο σε φαρμακευτικές εταιρείες είναι πιο επικίνδυνο από το να επενδύσουν σε ολόκληρο το χρηματιστήριο.

Οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουμε ατομικό προφίλ κινδύνου τους, τις επενδύσεις τους στόχους και τον χρονικό ορίζοντα για να καθοριστεί μια σωστή κατανομή των περιουσιακών στοιχείων. Ένα μακροπρόθεσμο επενδυτή με ένα υψηλό επίπεδο κινδύνου που επιθυμούν να χρηματοδοτήσουν τη συνταξιοδότηση θα πρέπει να επενδύσουν πλήρως σε μετοχές. Ένα βραχυπρόθεσμο επενδυτή με χαμηλό επίπεδο κινδύνου θα πρέπει να επενδύσει σε σχεδόν καμία αποθεμάτων, εστιάζοντας κυρίως σε ομόλογα ή μετρητά. Έχοντας ένα μίγμα μεταξύ των δύο μετοχών και ομολόγων είναι ένας συνηθισμένος τρόπος για να έχουμε μια διαφοροποιημένη και ισορροπημένη προσέγγιση για την επένδυση. Αν η χρηματιστηριακή αγορά πηγαίνει προς τα κάτω, τα ομόλογα θα πρέπει να συμβάλει στη σταθεροποίηση του συνολικού χαρτοφυλακίου. Καθώς ο χρονικός ορίζοντας μειώνει, το χαρτοφυλάκιο θα πρέπει να προσαρμοστεί ώστε να είναι λιγότερο επικίνδυνη.

7. Χρησιμοποιώντας ένα Χρηματιστηριακές Έκπτωση

Οι επενδυτές δεν χρειάζεται πλέον να βασίζονται στην εμπειρία ενός οικονομικού συμβούλου σε μια χρηματιστηριακή εταιρεία με πλήρεις υπηρεσίες. Πολλές σε απευθείας σύνδεση επιχειρήσεις, συμπεριλαμβανομένων των Ανόρθωση ή Charles Schwab, προσφέρουν χαμηλού κόστους, εύκολο στη χρήση επενδυτικούς λογαριασμούς. Οι ιστοσελίδες αυτές προσφέρουν δωρεάν εκπαιδευτικό οδηγούς και παρέχουν ερωτηματολόγια για να σας βοηθήσει να προσδιορίσετε την κατάλληλη κατανομή των περιουσιακών στοιχείων του επενδυτή. Όσοι επιθυμούν να διαπραγματεύονται επιμέρους μετοχές ή ομόλογα μπορούν να χρησιμοποιήσουν E * TRADE ή Scottrade να αγοράζουν και να πωλούν σε χαμηλό ποσοστό προμήθειας. Οι επενδυτές μπορούν επίσης να αγοράσουν αμοιβαία κεφάλαια ή ETFs σε αυτές τις ιστοσελίδες ή να πάτε απευθείας στην ιστοσελίδα της εταιρείας, όπως η Fidelity και Vanguard.

8. Χρησιμοποιώντας ένα Χρηματιστηριακές Full Service

Εκείνοι που αισθάνονται άβολα με τις επενδύσεις τους λογαριασμούς do-it-yourself μπορεί ακόμα να πάει σε μια χρηματιστηριακή εταιρεία με πλήρεις υπηρεσίες, όπως η Morgan Stanley και Merrill Lynch. Οι επιχειρήσεις αυτές απασχολούν χρηματοοικονομικούς συμβούλους που βοηθούν τα άτομα να επενδύσουν τα χρήματα με βάση τα θέματα που καλύπτονται από τα παραπάνω. Ακόμα κι αν οι επιχειρήσεις αυτές μπορούν να παρέχουν περισσότερες υπηρεσίες ή τεχνογνωσία, που έρχονται σε υψηλότερο κόστος και μπορεί να έχει μια ελάχιστη απαίτηση επίπεδο περιουσιακό στοιχείο για να ανοίξετε ένα λογαριασμό.

9. Μένοντας Πειθαρχημένη

Είτε χρησιμοποιώντας μια έκπτωση ή πλήρη υπηρεσία χρηματιστηριακή εταιρεία, είναι σημαντικό να παραμείνουν πειθαρχημένοι και να κολλήσει με το αρχικό σχέδιο. Αυτό είναι ένα από τα πιο συνηθισμένα λάθη αρχαρίων επενδυτές κάνουν. Η επένδυση, ειδικά σε αποθέματα, μπορεί να προκαλέσει συναισθηματική πίεση και οδηγούν σε κακή χρονικά αγοράς και πώλησης. Η επιτυχής επενδυτές παραμένουν πειθαρχημένοι και να μην επηρεάζονται από μέρα σε μέρα διακυμάνσεις ή εξωτερικούς παράγοντες. Ο απώτερος στόχος της κάθε επένδυσης είναι να αγοράζουν και να πωλούν χαμηλού υψηλό. Ωστόσο, οι περισσότερες αποτυχημένες επενδυτές εμπόριο με συγκίνηση, εν αγνοία τους αγοράζουν υψηλά και πώληση χαμηλή.

10. Επανεξέταση και Επανισορροπήση

Μια άλλη επιτυχημένη κλειδί για την επένδυση είναι να επανεξετάζει συνεχώς και αποκατάσταση της ισορροπίας. Οι επενδύσεις θα πρέπει να επανεξετάζονται τουλάχιστον σε ετήσια βάση. Οι μεμονωμένες επενδύσεις μέσα σε ένα χαρτοφυλάκιο μπορεί να αναπτυχθεί σε διαφορετικούς ρυθμούς. Αν το τμήμα απόθεμα κάνει πολύ καλά, θα μπορούσε να είναι μια καλή ιδέα να ανακατανείμει την ανάπτυξη νέου σε ομόλογα. Διαφορετικά, μπορεί να αυξήσει τον συνολικό κίνδυνο του χαρτοφυλακίου. Επανεξέταση των επενδύσεων είναι επίσης μια καλή ιδέα για τη μέτρηση της επιτυχίας. Αν το χαρτοφυλάκιο δεν συμβαδίζει με την αγορά ή αναφοράς, ίσως θα πρέπει να αλλάξει τα αποθέματα ή κεφάλαια επιλέξει.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Μια επισκόπηση της επένδυσης σε ομόλογα για αρχάριους

Μαζί με τα αποθέματα και την ακίνητη περιουσία, επενδύοντας σε ομόλογα είναι μία από τις βασικές έννοιες που θα πρέπει να καταλάβουν και να ξεκινήσετε την οικοδόμηση του χαρτοφυλακίου σας. Αν έχετε ποτέ ήθελε να ρωτήσει, «Τι είναι ένας δεσμός;» ή «Πώς να επενδύσει σε ομόλογα;» Το άρθρο αυτό γράφτηκε ειδικά για εσάς. Στο επόμενο λεπτό ή δύο, θα έχετε την ευκαιρία να πάρετε μια βασική επισκόπηση του πώς λειτουργούν τα ομόλογα, οι οποίοι (και από ποιον) έχουν εκδοθεί, η βασική έφεση των επενδύσεων σε ομόλογα, και μερικά από τα σημαντικότερα ζητήματα που θα θελήσετε να παράγοντα σε οποιαδήποτε απόφαση κατανομής των κεφαλαίων θα πρέπει να έχετε αποφασίσει να προσθέσετε ομολόγων ή παρόμοιων τίτλων σταθερού εισοδήματος στο χαρτοφυλάκιό σας.

Τι είναι ένας δεσμός;

Το πρώτο πράγμα είναι η πρώτη: Τι είναι ένας δεσμός; Όπως μάθατε σε Ομόλογα 101 – Τι είναι και πώς λειτουργούν , ένας δεσμός, στη βασική του μορφή, ένα απλό δεσμό βανίλια είναι ένα είδος του δανείου. Ο επενδυτής λαμβάνει ή τα χρήματά του της και προσωρινά δανείζει στον εκδότη των ομολόγων. Σε αντάλλαγμα, ο επενδυτής λαμβάνει έσοδα από τόκους σε ένα προκαθορισμένο ποσοστό (το τοκομερίδιο) και σε προκαθορισμένους χρόνους (η ημερομηνία κουπόνι). Ο δεσμός έχει ημερομηνία λήξης (ημερομηνία λήξης), σε ποιο σημείο πρέπει να επιστραφεί η δηλωμένη ονομαστική αξία του ομολόγου. Στις περισσότερες περιπτώσεις, με αξιοσημείωτη εξαίρεση ορισμένες αποταμιευτικά ομόλογα της κυβέρνησης των ΗΠΑ, όπως τα ομόλογα της σειράς EE αποταμιεύσεις, ένας δεσμός παύει να υφίσταται κατά την ωρίμανση.

Μια απλοποιημένη απεικόνιση μπορεί να βοηθήσει. Φανταστείτε Η Coca-Cola Company ήθελε να δανειστεί $ 10 δις από τους επενδυτές για να αποκτήσουν μια μεγάλη εταιρεία τσαγιού στην Ασία. Πιστεύει η αγορά θα επιτρέψει να ορίσετε το ρυθμό κουπόνι στο 2,5% για την επιθυμητή ημερομηνία λήξης της, η οποία είναι 10 χρόνια στο μέλλον.

Εκδίδει κάθε δεσμό ονομαστικής αξίας $ 1.000 και υπόσχεται να πληρώσει αναλογικά μερίδιο εξάμηνο. Μέσα από μια επενδυτική τράπεζα, πλησιάζει επενδυτές οι οποίοι επενδύουν στα ομόλογα. Σε αυτή την περίπτωση, κοκ πρέπει να πουλήσει 10.000.000 ομολογιών σε $ 1.000 κάθε για την αύξηση της επιθυμητής $ 10.000.000.000 πριν από την καταβολή των τελών θα επιφέρει.

Κάθε $ 1.000 ομολόγων πρόκειται να λάβουν $ 25,00 ανά έτος ενδιαφέροντος. Δεδομένου ότι η πληρωμή των τόκων είναι εξαμηνιαίες, πρόκειται να φτάσει τα $ 12.50 κάθε έξι μήνες. Αν όλα πάνε καλά, στο τέλος των 10 ετών, η αρχική $ 1.000 θα πρέπει να επιστραφεί από την ημερομηνία λήξης και ο δεσμός θα πάψει να υπάρχει. Εάν, οποιαδήποτε στιγμή, το ποσό των τόκων ή η ονομαστική αξία στη λήξη δεν έλαβε από τον επενδυτή για την ώρα, ο δεσμός λέγεται ότι είναι στην προεπιλογή. Αυτό μπορεί να προκαλέσει όλα τα είδη των διορθωτικών μέτρων για τους κατόχους ομολόγων, ανάλογα με τη νομική σύμβαση σχετικά με την έκδοση ομολόγων. Αυτή η νομική σύμβαση είναι γνωστή ως συμβόλαιο ομολόγων. Δυστυχώς, οι μικροεπενδυτές βρείτε μερικές φορές αυτά τα έγγραφα είναι πολύ δύσκολο να έρθουν κοντά, σε αντίθεση με την 10Κ ή ετήσια έκθεση του μεριδίου των μετοχών. μεσίτης σας θα πρέπει να είναι σε θέση να σας βοηθήσει να εντοπίσουμε τα απαραίτητα ρινίσματα για κάθε συγκεκριμένο ομόλογο που τραβάει την προσοχή σας.

Ποια είναι τα διάφορα είδη των Ομολόγων ένας επενδυτής μπορεί να αποκτήσει;

Αν και οι λεπτομέρειες ενός συγκεκριμένου ομολόγου μπορεί να ποικίλει άγρια ​​- στο τέλος της ημέρας, ένας δεσμός είναι πραγματικά ακριβώς μια σύμβαση μεταξύ του εκδότη (ο οφειλέτης) και ο επενδυτής (ο δανειστής), έτσι ώστε κάθε νομική διάταξη κατά την οποία θα μπορούσαν να συμφωνήσουν θα μπορούσε θεωρητικά να μπει στο συμβόλαιο ομολόγων – ορισμένα συνήθη έθιμα και συνήθειες έχουν προκύψει πάροδο του χρόνου.

• Sovereign Κρατικά Ομόλογα  – Αυτά είναι τα ομόλογα που εκδίδονται από κυρίαρχες κυβερνήσεις. Στις Ηνωμένες Πολιτείες, αυτό θα ήταν τα πράγματα όπως τα ομόλογα του αμερικανικού γραμμάτια, ομόλογα και γραμμάτια, τα οποία υποστηρίζονται από την πλήρη πίστη και πίστωση της χώρας, συμπεριλαμβανομένης της φορολογικής εξουσίας, προκειμένου να καλύψουν τις συνταγματικώς απαιτούμενες υποχρεώσεις της. Επιπλέον, κυρίαρχες κυβερνήσεις εκδίδουν συχνά ειδικούς τύπους ομολόγων πέρα από την πρωτοβάθμια υποχρεώσεις τους. Ομόλογα Οργανισμού, τα οποία εκδίδονται από κρατικούς φορείς, συχνά για να εκπληρώσει μια συγκεκριμένη εντολή και παρά απολαμβάνοντας τη σιωπηρή παραδοχή της υποστήριξης από την ίδια την κυβέρνηση, συχνά παρέχουν υψηλότερες αποδόσεις. Ομοίως, αποταμιευτικά ομόλογα, τα οποία έχουμε ήδη συζητήσει, μπορεί να είναι ιδιαίτερα ενδιαφέροντα υπό τις σωστές συνθήκες? π.χ., τα ομόλογα Σειρά I εξοικονόμηση όταν ο πληθωρισμός είναι ένας κίνδυνος. Αν είστε ένας Αμερικανός πολίτης ο οποίος έχει μεγάλα ταμειακά αποθέματα που υπερβαίνουν κατά πολύ FDIC απαιτήσεων ασφάλισης, η μόνη αποδεκτή μέρος για να σταθμεύσουν τα κεφάλαια είναι TreasuryDirect λογαριασμό. Κατά γενικό κανόνα, το καλύτερο είναι να αποφευχθεί η επένδυση σε ομόλογα του εξωτερικού.
• Δημοτικό Ομόλογα  – Αυτά είναι τα ομόλογα που εκδίδονται από το κράτος και τις τοπικές κυβερνήσεις. Στις Ηνωμένες Πολιτείες, δημοτικά ομόλογα είναι συχνά αφορολόγητα για την επίτευξη δύο πράγματα. Πρώτον, επιτρέπει στο δήμο να απολαύσετε ένα χαμηλότερο επιτόκιο από ό, τι διαφορετικά θα έπρεπε να πληρώσει (για να συγκρίνετε δημοτικών ομολόγων με υποκείμενο στον δεσμό, θα πρέπει να υπολογίσετε το φορολογητέο απόδοση ισοδύναμο, που εξηγείται στο άρθρο που συνδέονται παραπάνω σε αυτό το σημείο) , ελάφρυνση της επιβάρυνσης για να ελευθερώσετε περισσότερα χρήματα για άλλες σημαντικές αιτίες. Δεύτερον, ενθαρρύνει τους επενδυτές να επενδύσουν στα κοινά έργα που βελτιώνουν τον πολιτισμό, όπως η χρηματοδότηση δρόμοι, γέφυρες, σχολεία, νοσοκομεία, και πολλά άλλα. Υπάρχουν πολλοί διαφορετικοί τρόποι για να απομακρύνετε τις δυνητικά επικίνδυνες δημοτικά ομόλογα. Μπορείτε επίσης να θέλετε να βεβαιωθείτε ότι έχετε ποτέ τεθεί δημοτικά ομόλογα σε Roth IRA σας.
• Εταιρικά Ομόλογα  – Αυτά είναι τα ομόλογα που εκδίδονται από εταιρείες, συνεργασίες, οι εταιρείες περιορισμένης ευθύνης, καθώς και άλλες εμπορικές επιχειρήσεις. Τα εταιρικά ομόλογα συχνά προσφέρουν υψηλότερες αποδόσεις σε σχέση με άλλους τύπους ομολόγων, αλλά ο φορολογικός κώδικας δεν είναι ευνοϊκές για αυτούς. Μια επιτυχημένη επενδυτής θα μπορούσε να καταλήξει να πληρώσει το 40% έως 50% των συνολικών εσόδων από τόκους του σε ομοσπονδιακό, κράτος, και τις τοπικές κυβερνήσεις, με τη μορφή φόρων, που τους καθιστά πολύ λιγότερο ελκυστική, εκτός εάν μπορεί να χρησιμοποιηθεί κάποιο είδος κενού ή απαλλαγής. Για παράδειγμα, κάτω από τις κατάλληλες συνθήκες, τα εταιρικά ομόλογα μπορεί να είναι μια ελκυστική επιλογή για την απόκτηση εντός Σεπ-IRA, ειδικά όταν μπορεί να αποκτηθεί για πολύ λιγότερο από ό, τι η πραγματική αξία τους λόγω της μαζικής ρευστοποίησης σε έναν πανικό στην αγορά, όπως αυτή που συνέβη το 2009.

Ποιες είναι οι κύριοι κίνδυνοι από τις επενδύσεις σε ομόλογα;

Αν και μακριά από έναν εξαντλητικό κατάλογο, μερικά από τα σημαντικότερα κινδύνους της επένδυσης σε ομόλογα περιλαμβάνουν:

• Πιστωτικός κίνδυνος  – πιστωτικός κίνδυνος αναφέρεται στην πιθανότητα που δεν λαμβάνουν υποσχεθεί κεφαλαίου ή τόκων σας στο συμβατικά εγγυημένες χρόνο λόγω της αδυναμίας ή απροθυμίας να το διανείμει σε εσάς του εκδότη. Ο πιστωτικός κίνδυνος είναι συχνά διαχειρίζεται η διαλογή ομολογιών σε δύο μεγάλες ομάδες – ομόλογα επενδυτικού βαθμού και junk ομόλογα. Η απόλυτη υψηλότερη του επενδυτικού βαθμού ομολόγων είναι ονομαστική δεσμός Triple ΑΑΑ. Σύμφωνα με όλες σχεδόν τις περιπτώσεις, η αξιολόγηση της τριτοβάθμιας του ομολόγου, τόσο μικρότερη είναι η πιθανότητα αθέτησης των υποχρεώσεων, ως εκ τούτου, τόσο χαμηλότερο είναι το επιτόκιο που ο ιδιοκτήτης θα λάβει και άλλα επενδυτές είναι διατεθειμένοι να πληρώσουν υψηλότερη τιμή για το μεγαλύτερο δίχτυ ασφαλείας, όπως μετράται από χρηματοοικονομικών δεικτών, όπως ο αριθμός των φορών που καθορίζεται υποχρεώσεις που καλύπτονται από τα καθαρά κέρδη και τις ταμειακές ροές ή το δείκτη κάλυψης τόκων.
• Ο πληθωρισμός κίνδυνος  – Υπάρχει πάντα μια πιθανότητα ότι η κυβέρνηση θα θεσπίσει πολιτικές, ηθελημένα ή αθέλητα, που οδηγούν σε ευρεία πληθωρισμό. Αν δεν έχετε στην κατοχή σας μια μεταβλητή ομολόγου επιτοκίου ή το ίδιο το ομόλογο έχει κάποια ενσωματωμένη προστασία, ένα υψηλό ποσοστό του πληθωρισμού μπορεί να καταστρέψει την αγοραστική σας δύναμη, όπως μπορείτε να βρείτε τον εαυτό σας που ζουν σε έναν κόσμο όπου οι τιμές των βασικών αγαθών και υπηρεσιών είναι πολύ υψηλότερο από ό, τι που προβλέπεται από τη στιγμή που θα πάρει κύρια σας θα σας επιστραφούν.
• Κίνδυνος ρευστότητας  – Ομόλογα μπορεί να είναι πολύ μικρότερη ρευστότητα από ό, τι τα περισσότερα μεγάλα αποθέματα blue chip. Αυτό σημαίνει ότι, εφόσον αποκτηθεί, μπορεί να έχετε μια δύσκολη στιγμή πώλησή τους σε κορυφαίο δολάριο. Αυτός είναι ένας από τους λόγους είναι σχεδόν πάντα καλύτερο να περιορίσει την αγορά των ομολόγων για το χαρτοφυλάκιό σας με τα ομόλογα που σκοπεύετε να κρατήσει μέχρι τη λήξη τους. Να παρέχει μια απεικόνιση της πραγματικής ζωής, πρόσφατα εργάστηκε για να βοηθήσει κάποιον πουλήσει μερικά ομόλογα για ένα μεγάλο πολυκατάστημα στις Ηνωμένες Πολιτείες, οι οποίες έχουν προγραμματιστεί να ωριμάσουν στο 2027. Τα ομόλογα αυτά στην τιμή των $ 117.50 κατά το χρόνο. Κάναμε μια κλήση στο γραφείο ομολόγων – δεν μπορείτε να το εμπόριο περισσότερα ομόλογα σε απευθείας σύνδεση – και βάζουν ένα αίτημα προσφοράς για εμάς. Το καλύτερο κάποιος ήταν διατεθειμένος να προσφέρει ήταν $ 110.50. Αυτό το άτομο αποφάσισε να κρατήσει τα ομόλογα και όχι μέρος μαζί τους, αλλά δεν είναι ασυνήθιστο να αντιμετωπίσετε μια τέτοια απόκλιση μεταξύ εισηγμένες αξίας των ομολόγων σε οποιαδήποτε χρονική στιγμή και τι μπορείτε να  πραγματικά  να πάρετε για αυτό? η διαφορά είναι γνωστή ως spread των ομολόγων, η οποία μπορεί να βλάψει τους επενδυτές, αν δεν είστε προσεκτικοί. Είναι σχεδόν πάντα καλύτερο να εμπορεύονται τα ομόλογα σε μεγαλύτερα τμήματα για αυτόν ακριβώς τον λόγο, όπως μπορείτε να πάρετε καλύτερα τις προσφορές από τους θεσμούς.
• Επανεπένδυση του κινδύνου  – Όταν επενδύετε σε ένα δεσμό, ξέρετε ότι πρόκειται πιθανώς να σας στείλει τα έσοδα από τόκους σε τακτική βάση (κάποια ομόλογα, γνωστή ως ομόλογα μηδενικού τοκομεριδίου, δεν διανέμουν τα έσοδα από τόκους με τη μορφή επιταγών ή άμεση κατάθεση, αλλά, αντ ‘αυτού , εκδίδονται σε συγκεκριμένα-υπολογισμένη με έκπτωση έως άρτιο και ωριμάζουν στην ονομαστική τους αξία, με το ενδιαφέρον να καταλογιστεί αποτελεσματικά κατά τη διάρκεια της περιόδου εκμετάλλευσης και καταβάλλονται από όλα με τη μία, όταν φτάνει ωριμότητα). Υπάρχει κίνδυνος σε αυτό, όμως, το γεγονός ότι δεν μπορεί να προβλέψει εκ των προτέρων ο ακριβής ρυθμός με τον οποίο θα είστε σε θέση να επανεπενδύσουν τα χρήματα. Αν τα επιτόκια έχουν μειωθεί σημαντικά, θα πρέπει να βάλει φρέσκα έσοδα από τόκους για να εργαστούν σε ομόλογα αποδίδοντας χαμηλότερες αποδόσεις από ό, τι είχε να απολαύσετε.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.