Αν είστε που ζουν εκκαθαριστικό σημείωμα-to-εκκαθαριστικό σημείωμα, χωρίς πολλά περιθώρια κουνάω στον προϋπολογισμό σας, μπορεί να υποθέσει κανείς ότι η επένδυση δεν είναι ακριβώς κάτι που μπορείτε να το κάνετε τώρα.

Και σε ορισμένες περιπτώσεις ίσως να έχετε δίκιο. Μερικές φορές πραγματικά μόνο που χρειάζεται να επικεντρωθεί στην πληρωμή των λογαριασμών σας, διατηρώντας τα τρόφιμα στο τραπέζι, και να πάρει τον προϋπολογισμό σας σε τάξη.

Αλλά δεν χρειάζεται να έχετε πολλά χρήματα για να αρχίσουν να επενδύουν. Υπάρχουν διάφοροι τρόποι για να ξεκινήσετε σε έναν σφιχτό προϋπολογισμό, και κάθε λίγο, μπορείτε να αποθηκεύσετε και να επενδύσουν τώρα θα κάνει τα πράγματα ευκολότερα για σας κάτω από τη γραμμή.

Εδώ είναι μερικοί τρόποι για να ξεκινήσετε.

Εστίαση σε αυτό που έχει

Οι περισσότερες από τις ειδήσεις που ακούμε για επένδυση εστιάζεται στις διακυμάνσεις της χρηματιστηριακής αγοράς. Και ενώ αυτό μπορεί σίγουρα να είναι διασκεδαστική, η αλήθεια είναι ότι αυτά τα σκαμπανεβάσματα είναι σε μεγάλο βαθμό άνευ σημασίας όταν είστε λίγο ξεκινάμε.

Υπάρχουν δύο πράγματα που έχουν σημασία όμως, και τόσο το πορτοφόλι σας και το επίπεδο του άγχους σας θα σας ευχαριστώ για την εστίαση σε αυτά, αντί:

1. Ποσοστό αποταμίευσης σας : Κανένα άλλο στοιχείο είναι ακόμα και μακρινά σημαντική με επιτόκιο ταμιευτηρίου σας. Η επένδυση έστω και λίγο τώρα θα σας βοηθήσει, και την εξεύρεση μικρές τρόπους για να αυξήσουν ότι η εξοικονόμηση πάροδο του χρόνου να πάει πολύ περισσότερο από ό, τι προσπαθεί να μελετήσει ή την ώρα της χρηματιστηριακής αγοράς.
2. Το κόστος : Το κόστος είναι το μόνο καλύτερος προγνωστικός δείκτης της μελλοντικές αποδόσεις των επενδύσεων, με χαμηλότερο κόστος οδηγεί σε καλύτερες αποδόσεις. Και την ελαχιστοποίηση του κόστους σας είναι ιδιαίτερα σημαντικό όταν είστε σε έναν σφιχτό προϋπολογισμό, δεδομένου ότι ακόμη και μικρές αμοιβές μπορεί να πάρει ένα τεράστιο δάγκωμα από τις αποταμιεύσεις σας.

Κατασκευάστηκε ένα ταμείο έκτακτης ανάγκης

Ένα ταμείο έκτακτης ανάγκης είναι απλά τα χρήματα σας κρατήσει σε ένα λογαριασμό ταμιευτηρίου για όσους απρόβλεπτες δαπάνες ζωή φαίνεται πάντα για να ρίξει το δρόμο σας.

Και ενώ αυτό δεν είναι τεχνικά μια επένδυση με την έννοια ότι δεν είστε τοποθέτηση των χρημάτων σε αμοιβαία κεφάλαια, μετοχές ή ομόλογα, υπάρχουν μερικοί λόγοι για τους οποίους αυτό είναι ένα μεγάλο πρώτο βήμα:

1. Είναι μια επένδυση στην οικονομική ασφάλεια σας, και ένα ασφαλές οικονομικό θεμέλιο καθιστά ευκολότερο να επενδύσουν στο οικονομικό μέλλον σας.
2. Καλή λογαριασμούς ταμιευτηρίου έρθει χωρίς τις ελάχιστες απαιτήσεις ισορροπίας ή εισφορών, ώστε να μπορείτε να ξεκινήσετε με οποιοδήποτε ποσό σε δολάρια.
3. Δεδομένου ότι το ποσοστό αποταμίευσης σας είναι πολύ πιο σημαντική από ό, τι οι επενδύσεις επιστροφή σας, δεν είστε θυσιάζει τόσο πολύ όπως μπορείτε να σκεφτείτε, κρατώντας τα χρήματά σας από την αγορά.
4. Οι δεξιότητες που απαιτούνται για την κατασκευή ενός ταμείου έκτακτης ανάγκης – δηλαδή κάνει τακτικές εισφορές και να αφήσει τα χρήματα που μεγαλώνουν χωρίς να το αγγίξει – είναι δεξιότητες που θα σας βοηθήσει να οικοδομήσουμε τις επενδύσεις σας. Λείανση τους τώρα θα σας βοηθήσουν αργότερα.

Επενδύστε σε σας 401 (k)

Εδώ είναι όπου θα μπει στο παραδοσιακό μακροπρόθεσμες επενδύσεις.

Σας 401 (k) – ή σας 403 (β) ή 457 σε ορισμένες περιπτώσεις – είναι ένα συνταξιοδοτικό πρόγραμμα που προσφέρεται από τον εργοδότη σας. Συνήθως συνεισφέρουν ένα καθορισμένο ποσοστό του κάθε εκκαθαριστικό σημείωμα και να επιλέξετε από μια συλλογή των αμοιβαίων κεφαλαίων στην οποία μπορείτε να επενδύσετε. Η συνεισφορά σας είναι συνήθως εκπίπτουν από την φορολογία και τα χρήματα που μεγαλώνει αφορολόγητο μέχρι να το αποσύρει κατά τη συνταξιοδότησή τους.

Υπάρχουν μερικοί λόγοι για τους οποίους σας 401 (k) είναι ένα εξαιρετικό μέρος για να αρχίσουν να επενδύουν όταν είστε σε έναν σφιχτό προϋπολογισμό:

• Είναι εύκολο στην εγκατάσταση. Το μόνο που έχετε να κάνετε είναι να επιλέξετε πόσο θέλετε να συμβάλει και είστε καλοί να πάτε.
• Δεν υπάρχουν ελάχιστες απαιτήσεις συμμετοχής. Μπορείτε να ξεκινήσετε με τη συμβολή τόσο λίγα όπως θέλετε.
• Μπορείτε να πάρετε ένα αγώνα εργοδότη, η οποία θα μπορούσε όσο το διπλό η επίδραση της κάθε δολάριο που συμβάλλουν.
• Η συνεισφορά σας είναι εκπίπτουν από την φορολογία, πράγμα που σημαίνει ότι το χτύπημα σε καθαρές αποδοχές σας είναι μικρότερη από την πραγματική συμβολή σας. Μπορείτε ακόμη και να είναι επιλέξιμες για την πίστωση της προφύλαξης, η οποία θα τεθεί και πάλι ακόμη περισσότερα χρήματα στο πορτοφόλι σας.

Συμβολή στην σας 401 (k) μέχρι το σημείο όπου είστε κοντεύει να καλύψει αγώνα ο εργοδότης σας είναι μια μη-brainer ως σημείο εκκίνησης. Ειδικά όταν είστε σε έναν σφιχτό προϋπολογισμό, αυτά τα επιπλέον δολάρια μπορεί να κάνει μια μεγάλη διαφορά.

Από εκεί και πέρα, αξίζει να σημειωθεί ότι ορισμένοι 401 (k) s επιβαρύνονται με επενδυτικές επιλογές με υψηλό κόστος, το οποίο μπορεί να κάνει άλλους λογαριασμούς πιο ελκυστική ως επόμενο βήμα. Πράγμα που μας φέρνει στο …

Ξεκινήστε μια IRA

Αν δεν έχετε ένα συνταξιοδοτικό πρόγραμμα στην εργασία, ή αν ο εργοδότης σας δεν ταιριάζει με τις εισφορές, θα μπορούσε να εξετάσει ξεκινώντας με ένα IRA αντ ‘αυτού.

Ο IRA είναι απλά ένα λογαριασμό συνταξιοδότησης που θα ανοίξετε τη δική σας, αντί μέσω του εργοδότη. Και αυτό έρχεται σε δύο διαφορετικές γεύσεις:

• Παραδοσιακά IRA:  Η συνεισφορά σας είναι εκπίπτουν από την φορολογία και τα χρήματά σας μεγαλώνει αφορολόγητα, αλλά οι αναλήψεις σας στη συνταξιοδότηση φορολογούνται.
• Roth IRA:  Η συνεισφορά σας δεν εκπίπτουν, αλλά τα χρήματά σας μεγαλώνει αφορολόγητες και μπορείτε να το αφορολόγητο κατά τη συνταξιοδότησή τους αποσύρει.

Αν και συχνά υπάρχουν λόγοι για να προτιμούν το ένα ή το άλλο, για τους σκοπούς μας εδώ το μόνο που έχει σημασία είναι ότι και οι δύο μεγάλοι τρόποι για να αποταμιεύουν και να επενδύουν. Το τέχνασμα είναι να βρεθεί μια που το ένα που δεν χρεώνουν πολλά αμοιβές και δεν έχει απαιτήσεις ελάχιστο υπόλοιπο του λογαριασμού ή εισφοράς.

Ανόρθωση θα μπορούσε να είναι μια καλή επιλογή αν ψάχνετε για μια εύκολη, χαμηλού κόστους τρόπος για να ανοίξετε ένα IRA χωρίς ελάχιστα λογαριασμό.

Την αποπληρωμή του χρέους

Όπως και τη δημιουργία ενός ταμείου έκτακτης ανάγκης, την εξόφληση του χρέους δεν είναι μια επένδυση με τον τρόπο που εμείς συνήθως σκεφτούμε τις επενδύσεις.

Αλλά αν ο στόχος σας είναι απλά για να αξιοποιήσετε στο έπακρο από τα λίγα δολάρια που έχουν στη διάθεσή τους για να σώσει, την εξόφληση του χρέους θα μπορούσε να είναι η καλύτερη επιλογή σας.

Σκεφτείτε το αυτό τον τρόπο: Οι ειδικοί φαίνεται να συμφωνούν ότι το 7% έως 7,5% είναι μια εύλογη εκτίμηση για μακροπρόθεσμες αποδόσεις του χρηματιστηρίου. Αλλά αυτές οι δηλώσεις δεν είναι εγγυημένα, θα υπάρξουν πολλά σκαμπανεβάσματα στην πορεία, και ένα πιο ισορροπημένο χαρτοφυλάκιο που περιλαμβάνει ομόλογα μπορεί να μειώσει αυτή την εκτίμηση στο 6% έως 6,5%.

Από την άλλη πλευρά, κάθε επιπλέον δολάριο που διατίθεται για την επίτευξη του χρέους που κερδίζει μια εγγυημένη επιστροφή στο ποσοστό των τελών που σας ενδιαφέρει. Κάνοντας ένα επιπλέον δολάριο για την πιστωτική σας κάρτα που χρεώνει 15% σε τόκους που κερδίζει μια επιστροφή 15%. Ένα επιπλέον δολάριο έναντι των φοιτητών του δανείου σας με 6% επιτόκιο που κερδίζει μια επιστροφή 6%.

Με απλά λόγια, την εξόφληση του χρέους υψηλού ενδιαφέροντος συχνά σας επιτρέπει να πάρετε χρηματιστήριο, όπως και επιστρέφει χωρίς το σύνολο της αβεβαιότητας. Αν αυτό δεν είναι μια έξυπνη επένδυση, δεν ξέρω τι είναι.

Επενδύστε στον εαυτό σου

Μάθετε νέες δεξιότητες. Διαπραγματευτείτε μια αύξηση στη δουλειά. Βρείτε τρόπους να κερδίζουν κάποιο εισόδημα από την πλευρά της.

Αυτές οι επενδύσεις στον εαυτό σου γενικά κοστίζουν μόνο λίγο από το χρόνο σας, αλλά μπορεί να εξοφλήσει με τη μορφή περισσότερο εισόδημα – το οποίο σημαίνει ότι θα έχετε περισσότερα χρήματα διαθέσιμα για να αποθηκεύσετε και να επενδύσουν.

Και δεδομένου ότι το ποσοστό αποταμίευσης σας είναι το πιο σημαντικό μέρος του επενδυτικού σχεδίου σας, αυτό μπορεί να είναι η ενιαία καλύτερη κίνηση που μπορείτε να κάνετε.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Να πάρει στο επενδυτικό συνήθεια μπορεί να είναι μια πρόκληση, ειδικά αν είστε βρίσκουν δύσκολο μόνο για να ξύσει μέχρι $ 100 επιπλέον. Μόλις δείτε τις επενδύσεις σας να αυξηθεί, ωστόσο, ότι η ανταμοιβή συναίσθημα μπορεί να σας ωθήσει να αναζητήσει νέες, πρόσθετες επενδύσεις και να συνεχίσει να αυξάνεται κομπόδεμα σας την πάροδο του χρόνου. Κανένα ποσό είναι πολύ μικρό, όταν πρόκειται για επένδυση, ιδιαίτερα με την πιο πρόσφατη έλευση των επενδυτικών προγραμμάτων προσαρμοσμένων στους ανθρώπους που θέλετε να ξεκινήσετε χωρίς να χρειάζεται να αποθηκεύσετε μέχρι και χιλιάδες απλά για να κάνει μια αρχική επένδυση.

Δολάριο μέσου όρου του κόστους

Η έννοια της μέσης τιμής του δολαρίου, το κόστος ήταν γύρω για πολύ καιρό. Η διαδικασία περιλαμβάνει την αγορά ενός ποσού που καθορίζεται δολαρίων των μετοχών, κάθε μήνα, όπως ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, ανεξάρτητα από την τρέχουσα τιμή της μετοχής. Αν και δεν είναι όλες οι χρηματιστηριακές εταιρείες σας επιτρέπουν να επενδύσουν μικρές ποσότητες για να ξεκινήσει, πολλές θέληση και θα μπορούσε να επενδύσει $ 25 ανά μήνα για 4 μήνες, για να ξεκινήσετε την πρώτη σας επένδυση $ 100. Μπορείτε ελπίζουμε ότι θα συνεχίσουν να αγοράζουν μετοχές κάθε μήνα με πρόσθετα κεφάλαια πάροδο του χρόνου. Καθώς η τιμή της μετοχής του αμοιβαίου κεφαλαίου κινείται πάνω-κάτω, θα αγοράσει επιπλέον μετοχές όταν η τιμή είναι υψηλότερη, και μερικές φορές όταν είναι κάτω, αποτελεσματικά κατά μέσο όρο από το κόστος και μειώνοντας το επίπεδο κινδύνου σας. Αν και αυτό δεν εγγυάται ότι δεν θα χάσετε τα χρήματά σας, δεν διαφοροποιήσει τον κίνδυνο σας σε ένα καλό βαθμό.

Peer-to-Peer δανεισμός

Επίσης γνωστό ως crowdlending, αυτή η επένδυση η έννοια είναι σχετικά νέα και περιλαμβάνει ιδιώτες δανείζουν τα δικά τους χρήματα με τη μορφή προσωπικών δανείων, σε άλλα άτομα, με μια εταιρεία μη τραπεζική χρηματοδότηση εργάζεται ως μεσάζων.

Lending Club και Prosper αντιπροσωπεύουν δύο από τις μεγαλύτερες εταιρείες που διευκολύνουν αυτό το είδος του δανεισμού. Μπορείτε να αρχίσουν να επενδύουν με τόσο λίγα όπως $ 25. Η εταιρεία δανεισμού peer-to-peer διαφοροποιεί τις επενδύσεις σας, επιτρέποντας μια μέγιστη επένδυση $ 25 το κάθε ένα προσωπικό δάνειο. Τα περισσότερα χρήματα επενδύετε, οι περισσότεροι δάνεια η εταιρεία εξαπλώνεται επένδυσή σας σε όλη την ελαχιστοποίηση του κινδύνου.

Από το 2009 έως το 2014, Lending Club και Prosper βιώσει ετήσιες αποδόσεις των επενδύσεων κατά μέσο όρο από 5 τοις εκατό έως περίπου 10 τοις εκατό.

Εργοδότη σας 401 (k)

Ίσως θέλετε να επενδύσει $ 100, αλλά θα προτιμούσα να το έχουν αποχωρήσει από paycheck σας, ώστε να μην αισθάνονται πόνο. Κρατήστε σας $ 100 για το ταμείο έκτακτης ανάγκης σας, και να συμμετέχετε σε 401 (k) σχέδιο του εργοδότη σας αντ ‘αυτού. Τα χρήματά σας πηγαίνει στο (k) λογαριασμό 401 πριν από την καταβολή οποιουδήποτε φόρου, που σας δίνει περισσότερα χρήματα για να επενδύσουν εκ των προτέρων. Κάθε σχέδιο 401 (k) έχει συνήθως τη δική αμοιβαία κεφάλαια από την οποία μπορείτε να επιλέξετε να επενδύσουν, και μερικοί μπορούν να προσφέρουν ένα μεσίτη για να εργαστείτε με για να σας βοηθήσει να περιηγηθείτε επενδυτικές επιλογές σας. Θα πάρει ένα σπάσιμο για τους φόρους σας για οποιαδήποτε χρήματα που συνεισφέρουν σε σας 401 (k), καθώς και πολλές εταιρείες ταιριάζει με τις εισφορές των εργαζομένων, είτε δολάριο-για-δολάριο, ή μέχρι ένα ορισμένο ποσοστό κάθε χρόνο. Θα πραγματικά να επενδύει περισσότερα από $ 100 μέχρι τη στιγμή που θα παράγοντα για το ταίριασμα και την εξοικονόμηση φόρου επί των προ φόρων δολάρια που έχετε επενδύσει.

Επένδυση ρομπότ

Αν έχετε $ 100 ή λιγότερο για να επενδύσουν, μπορείτε να ανησυχείτε για την επιλογή ακριβώς το σωστό επένδυση για να βεβαιωθείτε ότι έχετε μια καλή απόδοση χωρίς να χάσει τα χρήματά σας. Όταν εργάζεστε με μια χρηματιστηριακή εταιρεία και να χρησιμοποιήσει τις υπηρεσίες ενός διαχειριστή επενδύσεων, θα καταβάλλουν ένα τέλος για την εμπειρία τους.

Robo-σύμβουλοι παρουσιάσει μια νέα και δημοφιλής εναλλακτική λύση. Αυτά που επενδύουν τα συστήματα που βασίζονται σε λογισμικό αγοράζουν και να πωλούν τα αποθέματα για σας χρησιμοποιώντας αλγόριθμους συναλλαγών και όχι ανθρώπινης διαχειριστές. Σε περίπτωση που δεν αισθάνεστε σίγουροι για τις γνώσεις χρηματιστηριακή αγορά σας, σας robo-σύμβουλος θα κάνει τις επενδυτικές αποφάσεις για εσάς αυτόματα ανάλογα με τις συνθήκες της αγοράς και άλλους παράγοντες. Η robo-σύμβουλος επανεπενδύει επίσης τυχόν μερίσματα αυτόματα και εξισορροπεί το χαρτοφυλάκιό σας όταν χρειάζεται να διαχειριστεί το επίπεδο κινδύνου σας.

Επειδή robo-σύμβουλοι είναι μια αρκετά νέα εξέλιξη στη σκηνή, μπορεί να έχουν ακόμα μερικές συστροφές και να μην επιτύχει σταθερά αποτελέσματα. Σύμφωνα με μια μελέτη της αγοράς, το 2016 οι επενδύσεις χρηματιστηριακές robo-σύμβουλος Schwab του ανταμείβονται οι επενδυτές του με ένα 10,7 τοις εκατό επιστροφής, ενώ η Vanguard πέτυχε μια αύξηση 5,5 τοις εκατό.

Για το ίδιο έτος, ο δείκτης Standard & Poors 500 επιτευχθεί μια σχεδόν 12 τοις εκατό επιστροφής.

κλασματικών υπολοίπων μετοχών

Κλασματικές μετοχές, κατ ‘ουσίαν, λίγο λωρίδες του μεριδίου των μετοχών, καθιστούν την επένδυση προσβάσιμα σε σχεδόν κανέναν. Όταν δεν έχετε τα χρήματα για να ικανοποιήσει τεράστια ελάχιστα υπόψη, θεωρήστε τον εαυτό σας $ 100 κλασματικών υπολοίπων. Συχνά, όταν προσπαθείτε να ανοίξετε ένα λογαριασμό επένδυση θα βρείτε ελάχιστα τουλάχιστον $ 2.000 και μερικές φορές μέχρι και $ 20.000, ακριβώς για να είναι επιλέξιμες για να κάνετε την πρώτη σας επένδυση. Με κλασματικών υπολοίπων, αν θέλετε να κατέχει απόθεμα στο Amazon, Google ή άλλη εταιρεία με εξαιρετικά υψηλή τιμή της μετοχής, μπορείτε να κάνετε ακριβώς αυτό. Εταιρείες όπως η Betterment.com σας επιτρέψει να τεθεί σε οποιαδήποτε ποσότητα των ρευστών διαθεσίμων που έχετε σε κλασματικές μετοχές του αποθέματος που θα επιλέξετε, ώστε να μπορείτε να πάρετε τα χρήματά σας για να αρχίσουν να εργάζονται για σας αμέσως.

Να είστε ενήμεροι για Καραδοκεί Τέλη

Ενώ μπορείτε να απολαύσετε αποδόσεις των 5 τοις εκατό, 10 τοις εκατό ή και περισσότερο για την επένδυση στρατηγικές σας, από την άποψη των πραγματικών δολαρίων αυτές οι δηλώσεις δεν θα αντιπροσωπεύουν ένα σωρό χρήματα αλλά επειδή είστε αρχίζοντας με λιγότερο από $ 100 την επένδυση κεφαλαίων. Διαβάστε τα ψιλά γράμματα σχετικά τέλη που συνδέονται με επενδύσεις για να βεβαιωθείτε ότι δεν έχετε δώσει όλες τις επενδύσεις τα κέρδη σας πίσω στην χρηματιστηριακή εταιρεία. Δώστε προσοχή σε τυχόν χρεώσεις συναλλαγής συναλλαγών. Για να αγοράσει κάθε απόθεμα ή να πουλήσει, θα μπορούσατε να πληρώσετε $ 4,95 έως $ 9,95 ανά εμπορίου, ανάλογα με την εταιρεία. Επιπλέον, ορισμένες εταιρείες ενδέχεται να χρεώνουν μια ετήσια αμοιβή επένδυση των $ 50 ή περισσότερα. Ορισμένα αμοιβαία κεφάλαια έχουν αυτό που λέμε ένα φορτίο, ουσιαστικά μια χρέωση προμήθειας ή πώλησης, πρέπει να ψάξετε για no-load αμοιβαία κεφάλαια.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Ζητώντας από τα ερωτήματα, «Ποια είναι η καλύτερη επένδυση, ακίνητα ή μετοχές;» είναι σαν να ζητάμε από το αν η σοκολάτα ή βανίλια είναι ανώτερη ή αν μια Aston Martin είναι καλύτερη από μια Bentley. Πραγματικά δεν υπάρχει μια απάντηση, διότι πολλά από αυτά έρχεται η προσωπικότητά σας, τις προτιμήσεις και το στυλ. Επίσης, έρχεται κάτω με τις ιδιαιτερότητες των μεμονωμένων επενδύσεων. Πολύ λίγα αποθέματα θα νικήσει την αγορά παραθαλάσσιο ακίνητο στην Καλιφόρνια τη δεκαετία του 1970 χρησιμοποιώντας πολλά χρέη, και στη συνέχεια να εξαργυρώνει σε είκοσι χρόνια αργότερα.

Σχεδόν κανένας ακινήτων θα μπορούσε να κερδίσει τις αποδόσεις σας κερδίσει, αν έχετε επενδύσει σε μετοχές της Microsoft, Johnson & Johnson, η Wal-Mart, Berkshire Hathaway, η Dell ή Southwest Airlines, ειδικά αν έχετε επανεπενδύονται τα μερίσματα σας. Έτσι, η απάντηση δεν είναι τόσο εύκολο όσο φαίνεται.

Ας αρχίσουμε με την εξέταση κάθε είδος επένδυσης:

• Real Estate : Όταν επενδύουν σε ακίνητη περιουσία, αγοράζετε φυσική γη ή περιουσία. Κοστίζει μέρος της ακίνητης περιουσίας χρήματα που κάθε μήνα το κρατάτε – σκεφτείτε μια κενή αγροτεμάχιο που ελπίζουν να πουλήσουν σε έναν προγραμματιστή κάποια μέρα, αλλά πρέπει να καταλήξουμε σε μετρητά από την τσέπη του για τους φόρους και τη συντήρηση. Μερικά ακινήτων είναι δημιουργίας ταμειακών ροών – σκεφτείτε μιας πολυκατοικίας, ενοικιάσεις σπιτιών, ή εμπορικό κέντρο της Γάζας, όπου οι ενοικιαστές σας στέλνουμε επιταγές κάθε μήνα, θα πληρώσει τα έξοδα και να κρατήσει τη διαφορά ως κέρδος.
• Μετοχές : Όταν αγοράζετε μετοχές του αποθέματος, αγοράζετε ένα κομμάτι της εταιρείας. Είτε η εταιρεία κάνει κώνοι παγωτού, πουλάει έπιπλα, μοτοσικλέτες κατασκευαστές, δημιουργεί τα video games, ή παρέχει φορολογικές υπηρεσίες, έχετε δικαίωμα σε μείωση του κέρδους, εάν υπάρχουν, για κάθε μία μετοχή που κατέχουν. Εάν μια εταιρεία έχει 1.000.000 μετοχών και έχετε στην κατοχή 10.000 μετοχές, που κατέχει το 1% της εταιρείας. Wall Street κάνει να φαίνεται πολύ πιο περίπλοκη από ό, τι είναι.

Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας, οι οποίοι εκλέγονται από τους μετόχους όπως και να παρακολουθήσουν πάνω από τη διοίκηση της εταιρείας, αποφασίζει πόσα από τα κέρδη κάθε χρόνο παίρνει επανεπενδύονται στην ανάπτυξη και πόσο πληρώνεται ως μερίσματα σε μετρητά.

Πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα των ακινήτων σε σχέση με τα αποθέματα

Τώρα, ας δούμε τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα του κάθε τύπου επενδύσεων για να τους κατανοήσουν καλύτερα.

5 Πλεονεκτήματα του Επένδυση στο Real Estate

• Η ακίνητη περιουσία είναι συχνά μια πιο άνετη επένδυση για τα κατώτερα και μεσαία στρώματα, επειδή μεγάλωσε εκτεθειμένα σε αυτό (όπως ακριβώς και οι ανώτερες τάξεις συχνά μάθει για μετοχές, ομόλογα και άλλα χρεόγραφα κατά την παιδική ηλικία και την εφηβεία). Είναι πιθανό οι περισσότεροι άνθρωποι έχουν ακούσει τους γονείς τους μιλούν για τη σημασία της «ιδιοκτησία ενός σπιτιού». Το αποτέλεσμα είναι ότι είναι πιο ανοιχτή σε αγορά γης από ό, τι πολλές άλλες επενδύσεις.
• Όταν επενδύετε στην ακίνητη περιουσία, να επενδύσουν σε κάτι απτό. Μπορείτε να το δει κανείς, αισθάνονται ότι, με το αυτοκίνητο από το με τους φίλους σας, το σημείο έξω από το παράθυρο, και να πω, «δικό μου αυτό». Για μερικούς ανθρώπους, αυτό είναι σημαντικό ψυχολογικά.
• Είναι πιο δύσκολο να εξαπατήσει σε ακίνητα σε σχέση με τα αποθέματα, αν κάνετε την εργασία σας, επειδή μπορείτε φυσικά να εμφανιστούν, να επιθεωρήσει την ιδιοκτησία σας, εκτελέστε έναν έλεγχο υποβάθρου για τους ενοίκους, βεβαιωθείτε ότι το κτίριο είναι στην πραγματικότητα υπάρχει πριν το αγοράσετε, κάνετε επισκευές στον εαυτό σας … με τα αποθέματα, θα πρέπει να εμπιστεύονται τη διοίκηση και τους ελεγκτές.
• Η χρήση της μόχλευσης (χρέους) σε ακίνητα μπορεί να δομηθεί πολύ πιο ασφαλή από ό, τι με τη χρήση του χρέους για να αγοράσει μετοχές από διαπραγμάτευση για το περιθώριο.
• Επενδύσεις σε ακίνητα είναι παραδοσιακά μια καταπληκτική αντιστάθμιση του πληθωρισμού για την προστασία από την απώλεια της αγοραστικής δύναμης του δολαρίου.

3 μειονεκτήματα της επένδυσης σε Real Estate :

• Σε σύγκριση με τα αποθέματα, ακίνητη περιουσία παίρνει πολύ hands-on εργασία. Θα πρέπει να ασχοληθεί με τα μεσάνυκτα τηλεφωνήματα για έκρηξη αποχέτευσης στο μπάνιο, διαρροές φυσικού αερίου, τη δυνατότητα να έχουν μηνυθεί για μια κακή σανίδα στη βεράντα, και μια ολόκληρη σειρά από πράγματα που ίσως δεν θεωρείται ακόμα. Ακόμα κι αν προσλάβει έναν ιδιοκτήτη να αναλάβει τη φροντίδα των επενδύσεων σε ακίνητα σας, είναι ακόμα πρόκειται να απαιτούν έκτακτες συναντήσεις και εποπτεία.
• Real estate μπορεί να κοστίσει χρήματα κάθε μήνα, αν το ακίνητο είναι άδειο. Μπορείτε ακόμα να πληρώσει τους φόρους, τη συντήρηση, επιχειρήσεις κοινής ωφέλειας, την ασφάλιση, και περισσότερο, πράγμα που σημαίνει ότι αν βρείτε τον εαυτό σας με ένα υψηλότερο από το σύνηθες ποσοστό κενών θέσεων οφείλεται σε παράγοντες πέρα από τον έλεγχό σας, θα μπορούσατε να έχετε πραγματικά να καταλήξουμε με τα χρήματα κάθε μήνα!
• Όπως μάθατε στο The Great Real Estate Μύθος, η πραγματική αξία των ακινήτων αυξάνεται σχεδόν ποτέ από την άποψη του πληθωρισμού προσαρμοσμένο (υπάρχουν και εξαιρέσεις, βέβαια). Αυτή αποτελείται από τη δύναμη της μόχλευσης. Δηλαδή, φανταστείτε να αγοράσετε ένα ακίνητο $ 300.000 άτομα βάζοντας σε $ 60.000 δικά σας χρήματα, και δανεισμού το άλλο $ 240,000. Εάν ο πληθωρισμός ανεβαίνει 3%, επειδή η κυβέρνηση τυπωμένο περισσότερα χρήματα και τώρα κάθε δολάριο αξίζει λιγότερο, τότε το σπίτι θα πάει μέχρι και $ 309.000 σε αξία. Το πραγματικό «αξία» του σπιτιού δεν έχει αλλάξει, μόνο ο αριθμός των δολαρίων που χρειάζεται για να το αγοράσει. Επειδή έχετε επενδύσει μόνο $ 60.000, ωστόσο, ότι αντιπροσωπεύει την επιστροφή των $ 9.000 σε $ 60.000. Αυτό είναι μια επιστροφή 15%. Δημιουργία αντιγράφων από τον πληθωρισμό 3%, που είναι 12% σε πραγματικούς κέρδη πριν factoring του κόστους της ιδιοκτησίας του ακινήτου. Αυτό είναι που κάνει ακινήτων τόσο ελκυστικές.

6 Πλεονεκτήματα της επένδυσης σε αποθέματα

• Περισσότερα από 100 χρόνια έρευνας έχουν αποδείξει ότι παρ ‘όλες τις συντριβές, αγοράζοντας μετοχές, επανεπένδυση των μερισμάτων, και κρατώντας τους για μεγάλο χρονικό διάστημα υπήρξε το μεγαλύτερο δημιουργός του πλούτου στην ιστορία του κόσμου. Τίποτα, από την άποψη των άλλων κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων, κτυπά την ιδιοκτησία των επιχειρήσεων (θυμηθείτε – όταν αγοράζετε ένα απόθεμα, μπορείτε απλά να αγοράσετε ένα κομμάτι μιας επιχείρησης).
• Σε αντίθεση με μια μικρή επιχείρηση να ξεκινήσετε και να διαχειριστείτε μόνοι σας, την ιδιοκτησία σας μερικής επιχειρήσεις με μετοχές του αποθέματος δεν απαιτεί καμία εργασία από μέρους σας (εκτός από την έρευνα κάθε εταιρεία να διαπιστωθεί εάν είναι κατάλληλο για εσάς). Υπάρχουν επαγγελματίες διαχειριστές στην έδρα που διευθύνουν την εταιρεία. Παίρνετε να επωφεληθούν από τα αποτελέσματα της εταιρείας, αλλά δεν χρειάζεται να εμφανίζονται στη δουλειά κάθε μέρα.
• αποθέματα υψηλής ποιότητας, όχι μόνο για να αυξήσουν τα κέρδη τους χρόνο με το χρόνο, αλλά να αυξήσουν τα μετρητά μερίσματα τους, καθώς και. Αυτό σημαίνει ότι κάθε χρόνο που περνάει, θα λάβετε μεγαλύτερο ελέγχους στο ταχυδρομείο καθώς αυξάνονται τα κέρδη της εταιρείας. Όπως το περιοδικό Fortune τόνισε, «Αν θέλετε αγοράσει ένα ενιαίο μερίδιο [της Johnson & Johnson], όταν η εταιρεία εισήχθη στο χρηματιστήριο το 1944 σε IPO τιμή των $ 37.50 και είχε επανεπενδύονται τα μερίσματα, θα είχατε τώρα λίγο πάνω από $ 900.000 μια εκπληκτική ετήσια απόδοση 17,1%.» Συν τοις άλλοις, θα ήθελα να συλλέγει κάπου περίπου $ 34.200 ανά έτος μερισμάτων σε μετρητά! Αυτό είναι χρήματα που θα κρατήσει μόνο το τροχαίο στη ζωή σας χωρίς να κάνετε τίποτα!
• Είναι πολύ πιο εύκολο να διαφοροποιήσουν όταν επενδύουν σε μετοχές από ό, τι όταν επενδύουν στην αγορά ακινήτων. Με κάποια αμοιβαία κεφάλαια, μπορείτε να επενδύσετε τόσο λίγα όπως $ 100 το μήνα. Με εταιρείες όπως η ShareBuilder, ένα τμήμα της ING, μπορείτε να αγοράσετε δεκάδες αποθέματα για μια επίπεδη μηνιαίο πάγιο μόλις μερικά δολάρια. Real estate απαιτεί σημαντικά περισσότερα χρήματα.
• Τα αποθέματα είναι πολύ πιο υγρό από επενδύσεις σε ακίνητα. Κατά τη διάρκεια του κανονικού ωραρίου της αγοράς, μπορείτε να πωλούν το σύνολο της θέσης σας, πολλές φορές, μέσα σε λίγα δευτερόλεπτα. Μπορεί να έχετε στη λίστα ακινήτων για μέρες, εβδομάδες, μήνες, ή σε ακραίες περιπτώσεις, χρόνια πριν από την εξεύρεση αγοραστή.
• Ο δανεισμός κατά αποθεμάτων σας είναι πολύ πιο εύκολο από ό, τι ακίνητη περιουσία. Αν μεσίτη σας έχει εγκριθεί για δανεισμό περιθωρίου (συνήθως, αυτό ακριβώς απαιτεί από εσάς να συμπληρώσετε μια φόρμα), είναι τόσο εύκολη όσο γράφοντας μια επιταγή στο λογαριασμό σας. Αν τα χρήματα δεν είναι εκεί, ένα χρέος που δημιουργήθηκε εναντίον των αποθεμάτων σας και να σας πληρώσει ενδιαφέρον σε αυτό, το οποίο είναι συνήθως αρκετά χαμηλή.

3 μειονεκτήματα της επένδυσης σε αποθέματα

• Παρά το γεγονός ότι τα αποθέματα έχουν αποδειχθεί με βεβαιότητα να παράγει περισσότερο πλούτο σε μακροπρόθεσμο επίπεδο, οι περισσότεροι επενδυτές είναι πολύ συναισθηματικός, απείθαρχος, και άστατος να επωφεληθούν. Θα καταλήξετε να χάσει χρήματα λόγω των ψυχολογικών παραγόντων. Υπόθεση στο σημείο: Κατά τη διάρκεια της πιο πρόσφατης κατάρρευσης, η πιστωτική κρίση του 2007-2009, γνωστών οικονομικών συμβούλων έλεγαν οι άνθρωποι να πουλήσουν τα αποθέματά τους  από  την αγορά είχε tanked 50%, την ίδια στιγμή θα πρέπει να έχουν αγοράσει.
• Η τιμή των αποθεμάτων μπορεί να βιώσει ακραίες διακυμάνσεις στη βραχυπρόθεσμη. $ Το 40 απόθεμα σας μπορεί να πάει έως $ 10 ή $ 80 ° C. Αν ξέρετε  γιατί  είστε ιδιοκτήτης μετοχών της συγκεκριμένης εταιρείας, αυτό δεν πρέπει να σας ενοχλεί στο παραμικρό. Μπορείτε να χρησιμοποιήσετε την ευκαιρία να αγοράσουν περισσότερες μετοχές, αν νομίζετε ότι είναι πάρα πολύ φθηνά ή πώλησης μετοχών αν νομίζετε ότι είναι πάρα πολύ ακριβό. Όπως είπε ο Benjamin Graham, για να πάρετε συναισθηματική σχετικά με τις τιμές των μετοχών που πιστεύετε ότι είναι λάθος είναι να πάρει αναστατωμένος από  άλλους λαούς  λάθη στην κρίση.
• Στα χαρτιά, τα αποθέματα μπορεί να μην μοιάζουν σαν να πάει πουθενά για δέκα χρόνια ή περισσότερο κατά τη διάρκεια πλάγια αγορές. Αυτό, όμως, είναι συχνά μια ψευδαίσθηση, γιατί τα διαγράμματα δεν παράγοντα για το πιο σημαντικό μακροπρόθεσμο πρόγραμμα οδήγησης της αξίας για τους επενδυτές: επανεπενδύονται τα μερίσματα. Εάν χρησιμοποιείτε τα μετρητά μια εταιρεία που στέλνει για την ιδιοκτησία της μετοχής της να αγοράσει περισσότερες μετοχές, με την πάροδο του χρόνου, θα πρέπει να κατέχουν πολύ περισσότερες μετοχές, το οποίο σας δίνει το δικαίωμα σε ακόμη πιο μερισμάτων σε μετρητά την πάροδο του χρόνου. Για περισσότερες πληροφορίες, διαβάστε το έργο του καθηγητή Ivy League Jeremy Siegel.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Πριν επενδύσουν σε αμοιβαία κεφάλαια, θα πρέπει να κάνετε την εργασία σας. Και ευτυχώς, είμαστε εδώ για να σας βοηθήσει με αυτό! Ποια κεφάλαια είναι το καλύτερο να χρησιμοποιήσετε; Θα επιλέξετε να χρησιμοποιήσετε τα αμοιβαία κεφάλαια, αμοιβαία κεφάλαια κλειστού τύπου, ETFs, ή / και μεμονωμένες μετοχές και ομόλογα;

Αναπόφευκτα, εργασία για το σπίτι σας θα σας οδηγήσει σε άρθρα που περιγράφει τα μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων. Αλλά όλα αυτά τα λεγόμενα μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων πραγματικά μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων;

Ας ρίξουμε μια ματιά σε διάφορες λεγόμενες μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων, και πώς μπορείτε να τις αποφύγετε.

Μειονέκτημα 1: αμοιβαία κεφάλαια έχουν κρυφές χρεώσεις

Αν ήταν κρυμμένα τέλη, αυτές οι κρυφές χρεώσεις θα είναι σίγουρα στον κατάλογο των μειονεκτημάτων των αμοιβαίων κεφαλαίων. Οι κρυφές αμοιβές που θρήνησε αναφέρεται σωστά ως 12β-1 τελών. Ενώ αυτά τα 12β-1 τελών δεν είναι διασκεδαστικό να πληρώσουν, δεν είναι κρυφό. Το τέλος αποκαλύπτεται στο ενημερωτικό δελτίο αμοιβαίων κεφαλαίων και μπορούν να βρεθούν στις ιστοσελίδες των αμοιβαίων κεφαλαίων. Πολλά αμοιβαία κεφάλαια δεν επιβάλλουν τέλη 12β-1. Αν βρείτε το τέλος 12β-1 επαχθείς, να επενδύσει σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που δεν χρεώνει το τέλος. Κρυφό τέλη δεν μπορεί να κάνει τον κατάλογο των μειονεκτημάτων των αμοιβαίων κεφαλαίων, επειδή δεν κρύβονται και υπάρχουν χιλιάδες αμοιβαία κεφάλαια που δεν χρεώνουν 12β-1 τελών.

Μειονέκτημα 2: Αμοιβαία Κεφάλαια Η έλλειψη ρευστότητας

Πόσο γρήγορα μπορείτε να πάρετε τα χρήματά σας αν έχετε πουλήσει ένα αμοιβαίο κεφάλαιο σε σχέση με τα ETFs, τα αποθέματα και αμοιβαία κεφάλαια κλειστού τύπου;

Αν πουλάτε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, έχετε πρόσβαση σε μετρητά σας την επόμενη ημέρα μετά την πώληση. ETFs, τα αποθέματα και αμοιβαία κεφάλαια κλειστού τύπου απαιτούν να περιμένει τρεις ημέρες μετά την πωλήσει την επένδυση. Καλώ την «έλλειψη ρευστότητας» μειονέκτημα των αμοιβαίων κεφαλαίων ένας μύθος. Μπορείτε να βρείτε μόνο περισσότερη ρευστότητα αν έχετε επενδύσει στο στρώμα σας.

Μειονέκτημα 3: αμοιβαία κεφάλαια έχουν υψηλά τέλη Πωλήσεις

Πρέπει να περιλαμβάνεται μια χρέωση πώλησης στα μειονεκτήματα της λίστας αμοιβαία κεφάλαια; Είναι δύσκολο να δικαιολογήσει την καταβολή των πωλήσεων χρέωση, όταν έχετε μια πληθώρα no-load αμοιβαία κεφάλαια. Αλλά, πάλι, είναι δύσκολο να πούμε ότι οι πωλήσεις χρέωση είναι ένα μειονέκτημα των αμοιβαίων κεφαλαίων, όταν έχετε χιλιάδες επιλογές αμοιβαίων κεφαλαίων που δεν έχουν έξοδα πωλήσεων. χρεώσεις πωλήσεις είναι πολύ ευρύς ώστε να συμπεριληφθεί στη λίστα μου μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων.

Μειονέκτημα 4: Αμοιβαία Κεφάλαια and Poor Εμπόριο Εκτέλεσης

Εάν αγοράσετε ή να πουλήσετε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, η συναλλαγή θα πραγματοποιηθεί κατά το κλείσιμο της αγοράς, ανεξάρτητα από την ώρα που μπήκε στο για να αγοράσει ή να πωλήσει το αμοιβαίο κεφάλαιο. Θεωρώ ότι η διαπραγμάτευση των αμοιβαίων κεφαλαίων να είναι ένα απλό, χωρίς άγχος χαρακτηριστικό της επένδυσης κατασκευής. Ωστόσο, πολλοί υποστηρικτές και προμηθευτές των ETFs θα επισημάνω ότι μπορείτε να το εμπόριο όλη την ημέρα με τα ETFs. Αν αποφασίσετε να επενδύσουν σε ETFs πάνω από αμοιβαία κεφάλαια, επειδή η παραγγελία σας μπορεί να γεμίσει στις 15:50 EST με τα ETFs, αντί να λαμβάνουν τιμές από 16.00 μ.μ. EST με τα αμοιβαία κεφάλαια.

Μειονέκτημα 5: Όλα τα Αμοιβαία Κεφάλαια Έχετε Κέρδη υψηλής Capital Διανομές

Αν όλα τα αμοιβαία κεφάλαια πωλήσει συμμετοχές και να περάσει τα κεφαλαιακά κέρδη στους επενδυτές ως φορολογητέα πράξη, τότε έχουμε μια βρει έναν νικητή για τη λίστα των μειονεκτημάτων της λίστας αμοιβαίων κεφαλαίων.

Μα καλά, δεν είναι όλα τα αμοιβαία κεφάλαια πραγματοποιούν ετήσιες διανομές κερδών κεφαλαίου. Δείκτης αμοιβαία κεφάλαια και φορολογικές αποδοτικών αμοιβαία κεφάλαια δεν κάνουν αυτές τις διανομές κάθε χρόνο. Ναι, αν έχουν τα κέρδη, θα πρέπει να διανέμουν τα κέρδη στους μετόχους. Ωστόσο, πολλά αμοιβαία κεφάλαια (συμπεριλαμβανομένων των δεικτών αμοιβαίων κεφαλαίων και των φορολογικών αποδοτικών αμοιβαία κεφάλαια) είναι κεφάλαια με χαμηλό κύκλο εργασιών και δεν κάνουν διανομές κερδών κεφαλαίου σε ετήσια βάση.

Επιπλέον, τα προγράμματα συνταξιοδότησης (Ήρας, 401ks, κ.λπ.) δεν επηρεάζεται από διανομές κερδών κεφαλαίου. Υπάρχουν επίσης στρατηγικές για να αποφύγει τις διανομές κερδών κεφαλαίου, συμπεριλαμβανομένων της συγκομιδής φορολογικών ζημιών και την πώληση ενός αμοιβαίου κεφαλαίου πριν από τη διανομή.

Υπάρχουν μειονεκτήματα των Αμοιβαίων Κεφαλαίων υπάρχουν;

Υπάρχουν μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων εκεί; Απολύτως, υπάρχουν και μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων. Υπάρχουν πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα της επένδυσης σε κάθε επενδυτικό όχημα.

Ωστόσο, αν συναντήσετε μια λίστα από τα μειονεκτήματα των αμοιβαίων κεφαλαίων, εξετάζουν κάθε στοιχείο στη λίστα και να καθορίσει εάν ισχύει ως μειονέκτημα των αμοιβαίων κεφαλαίων ή μειονεκτική θέση ενός συγκεκριμένου αμοιβαίου κεφαλαίου (ή σε επενδυτικά οχήματα στο σύνολό της, ανεξάρτητα από το η ΔΟΜΗ).

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

IRR σας βοηθά να συγκρίνετε Επενδυτικές επιλογές

Θα πρέπει να είναι εύκολο να υπολογιστεί το ποσοστό απόδοσης (που ονομάζεται δείκτης εσωτερικής απόδοσης ή IRR) που κέρδισε σε μια επένδυση, έτσι δεν είναι; Θα σκέφτονται έτσι, αλλά μερικές φορές είναι πιο δύσκολο από ό, τι θα πίστευε κανείς.

Ταμειακές ροές (καταθέσεις και αναλήψεις), καθώς επίσης και άνιση χρονική στιγμή (σπάνια χρειάζεται να επενδύσετε την πρώτη ημέρα του έτους και να αποσύρει την επένδυσή σας την τελευταία ημέρα του έτους), καθιστούν τον υπολογισμό επιστρέφει πιο περίπλοκη.

Ας ρίξουμε μια ματιά σε ένα παράδειγμα υπολογισμού των αποδόσεων με τη χρήση απλών τόκων, και στη συνέχεια θα δούμε πώς άνιση ταμειακές ροές και το χρονοδιάγραμμα κάνουν τον υπολογισμό πιο περίπλοκη.

Απλό παράδειγμα Ενδιαφέροντος

Αν βάλετε $ 1.000 σε τράπεζα, η τράπεζα πληρώνει τόκους, και ένα χρόνο αργότερα έχετε $ 1.042. Σε αυτή την περίπτωση, είναι εύκολο να υπολογιστεί το ποσοστό απόδοσης στο 4,2%. Μπορείτε απλά να διαιρέσει το κέρδος των $ 42 μέσα την αρχική σας επένδυση των $ 1.000.

Η άνιση Ταμειακών Ροών και χρονισμού καθιστούν πιο δύσκολη

Όταν λάβετε μια άνιση σειρά των ταμειακών ροών κατά τη διάρκεια αρκετών ετών, ή πάνω από μια περίεργη χρονική περίοδο, τον υπολογισμό του συντελεστή εσωτερικής απόδοσης γίνεται όλο και πιο δύσκολη. Ας υποθέσουμε ότι έχετε ξεκινήσει μια νέα θέση εργασίας στα μέσα του έτους. Μπορεί να επενδύσουν σε σας 401 (k) μέσω μειώσεων των μισθών, ώστε κάθε μήνα τα χρήματα πηγαίνει να δουλέψει για σας. Για να υπολογίσετε με ακρίβεια το IRR θα πρέπει να γνωρίζουν την ημερομηνία και το ποσό της κάθε κατάθεσης και το τελικό υπόλοιπο.

Για να το κάνετε αυτό το είδος υπολογισμού θα πρέπει να χρησιμοποιήσετε το λογισμικό, ή ένα οικονομικό αριθμομηχανή, η οποία σας επιτρέπει να εισάγετε τις ποικίλες ταμειακές ροές σε διαφορετικά χρονικά διαστήματα. Παρακάτω είναι μερικές πηγές που μπορούν να βοηθήσουν.

• Εδώ είναι μια ελεύθερη σε απευθείας σύνδεση συντελεστή εσωτερικής απόδοσης υπολογιστή που επιτρέπει έως και δεκαπέντε χρόνια καταχωρήσεις ταμειακών ροών.
• Μπορείτε επίσης να κατεβάσετε το Microsoft Excel  συντελεστή εσωτερικής απόδοσης πρότυπο υπολογιστικό φύλλο , το οποίο εξηγεί πώς λειτουργεί η ΔΕΑ λειτουργία στο Excel και σας επιτρέπει να τις ταμειακές ροές εισόδου για να δείτε πώς λειτουργεί.
• Για όσους από εσάς όπως το online tutorials, αυτό το βίντεο δείχνει πώς να υπολογίσετε ΔΕΑ σε ΗΡ12 (γ) αριθμομηχανή .

Γιατί Υπολογίστε Εσωτερικός Βαθμός Απόδοσης;

Είναι σημαντικό να υπολογίσετε το αναμενόμενο εσωτερικό ποσοστό απόδοσης, έτσι ώστε να μπορεί να συγκρίνει επαρκώς τις επενδύσεις εναλλακτικές λύσεις. Για παράδειγμα, με τη σύγκριση του εκτιμώμενου συντελεστή εσωτερικής απόδοσης για μια επένδυση σε ακίνητα με εκείνη της καταβολής προσόδου με εκείνη ενός χαρτοφυλακίου από αμοιβαία κεφάλαια δείκτη, μπορείτε να ζυγίζουν πιο αποτελεσματικά από τους διάφορους κινδύνους που μαζί με τις δυνητικές αποδόσεις – και ως εκ τούτου πιο εύκολα να κάνει μια επενδυτική απόφαση αισθάνεστε άνετα με.

Αναμενόμενη απόδοση δεν είναι το μόνο πράγμα που πρέπει να δούμε? επίσης να εξετάσει το επίπεδο του κινδύνου ότι οι διάφορες επενδύσεις εκτίθενται. Υψηλότερες αποδόσεις έρχονται με υψηλότερους κινδύνους. Ένας τύπος κίνδυνος είναι ο κίνδυνος ρευστότητας. Μερικές επενδύσεις πληρώνουν υψηλότερες αποδόσεις σε αντάλλαγμα για λιγότερο ρευστότητας – για παράδειγμα, μια πιο μακροπρόθεσμη CD ή ομολόγων πληρώνει ένα υψηλότερο ποσοστό επιτοκίου ή κουπόνι από την μικρότερη επιλογές όρος επειδή έχουν διαπράξει τα χρήματά σας για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα.

Οι επιχειρήσεις χρησιμοποιούν την εσωτερική ποσοστό τους υπολογισμούς απόδοσης να συγκρίνει μία πιθανή επένδυση στην άλλη. Οι επενδυτές θα πρέπει να τα χρησιμοποιούν με τον ίδιο τρόπο. Στο προγραμματισμού της συνταξιοδότησης, υπολογίζουμε την ελάχιστη απόδοση που χρειάζεστε για να επιτύχετε για να επιτύχετε τους στόχους σας και αυτό μπορεί να βοηθήσει στην αξιολόγηση αν ο στόχος είναι ρεαλιστικός ή όχι.

Εσωτερικός Βαθμός Απόδοσης δεν είναι το ίδιο όπως χρονικά σταθμισμένη Επιστροφή

Τα περισσότερα αμοιβαία κεφάλαια και άλλες επενδύσεις που αναφέρουν αποδόσεις αναφέρουν κάτι που ονομάζεται Χρονικά Σταθμισμένη Απόδοση (TWRR). Αυτό δείχνει πόσο ένα δολάριο που επενδύεται στην αρχή της περιόδου αναφοράς θα πραγματοποιηθεί.

Για παράδειγμα, αν ήταν ένα πενταετές επιστροφή λήγει το 2015, θα δείχνουν τα αποτελέσματα της επένδυσης την 1η Ιανουαρίου 2001 έως την 31η Δεκεμβρίου 2015. Πόσοι από εσάς να επενδύσει ένα ενιαίο ποσό για την πρώτη κάθε έτους; Επειδή οι περισσότεροι άνθρωποι δεν επενδύουν με αυτόν τον τρόπο μπορεί να υπάρξει μια μεγάλη διαφορά μεταξύ της απόδοσης επενδύσεων (αυτές που δημοσιεύθηκαν από την εταιρεία) και επιστρέφει επενδυτών (αυτό που επιστρέφει κάθε μεμονωμένο επενδυτή στην πραγματικότητα κερδίζει).

Όπως ένας επενδυτής, χρονικά σταθμισμένη αποδόσεις δεν σας δείξει τι πραγματικά την απόδοση του λογαριασμού σας ήταν αν δεν είχε κανένα καταθέσεις ή αναλήψεις κατά τη διάρκεια της χρονικής περιόδου που αναγράφεται. Αυτός είναι ο λόγος που ο εσωτερικός βαθμός απόδοσης γίνεται πιο ακριβής μέτρηση των αποτελεσμάτων σας, όταν επενδύουν ή την ανάκληση των ταμειακών ροών κατά διαφορετικό χρονικά πλαίσια.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Κάθε φορά που υπάρχει μια συζήτηση για ενεργητική ή παθητική επένδυση, μπορεί πολύ γρήγορα να μετατραπεί σε μια έντονη συζήτηση, διότι οι επενδυτές και διαχειριστές πλούτου τείνουν να ευνοούν σε μεγάλο βαθμό από τη στρατηγική πάνω στο άλλο.

Κατανόηση της διαφοράς

Αν είστε ένας παθητικός επενδυτής, θα επενδύσετε για μεγάλο χρονικό διάστημα. Παθητική επενδυτές περιορίζουν την ποσότητα για την αγορά και την πώληση εντός των χαρτοφυλακίων τους, καθιστώντας το ένα πολύ αποδοτικό τρόπο για να επενδύσουν. Η στρατηγική απαιτεί μια νοοτροπία buy-and-hold. Αυτό σημαίνει ότι αντιστέκεται στον πειρασμό να αντιδράσει ή να προβλέψει κάθε επόμενη κίνηση της χρηματιστηριακής αγοράς.

Το χαρακτηριστικό παράδειγμα ενός παθητική προσέγγιση είναι να αγοράσει ένα κεφάλαιο δεικτών που ακολουθεί μια από τις σημαντικότερες δεικτών, όπως το S & P 500 ή Dow Jones. Κάθε φορά που αυτοί οι δείκτες εναλλαγή μέχρι τα συστατικά τους, τα αμοιβαία κεφάλαια δείκτη που τους ακολουθούν αυτόματα εναλλαγή μέχρι τις εκμεταλλεύσεις τους από την πώληση του αποθέματος που φεύγει και να αγοράζουν το απόθεμα που έχει γίνει μέρος του δείκτη. Γι ‘αυτό είναι μια τέτοια μεγάλη υπόθεση, όταν μια εταιρεία γίνεται αρκετά μεγάλη για να συμπεριληφθούν σε έναν από τους σημαντικότερους δείκτες: Εγγυάται ότι το απόθεμα θα γίνει ένας πυρήνας που κατέχουν σε χιλιάδες μεγάλα κεφάλαια.

Όταν είστε ιδιοκτήτης μικροσκοπικά κομμάτια χιλιάδες μετοχές, θα αποκομίσουν κέρδη σας απλά με τη συμμετοχή στην ανοδική πορεία των εταιρικών κερδών σε βάθος χρόνου μέσω της συνολικής χρηματιστηριακής αγοράς. Η επιτυχής παθητικοί επενδυτές κρατούν τα μάτια τους για το βραβείο και να αγνοήσει τις βραχυπρόθεσμες οπισθοδρομήσεις – ακόμα και απότομη ύφεση.

Ενεργή επένδυση, όπως υποδηλώνει το όνομά του, παίρνει ένα hands-on προσέγγιση και απαιτεί ότι κάποιος πράξη στο ρόλο του διαχειριστή του χαρτοφυλακίου. Ο στόχος της ενεργού διαχείρισης των χρημάτων είναι να νικήσει τις μέσες αποδόσεις της χρηματιστηριακής αγοράς και να επωφεληθούν πλήρως από τις διακυμάνσεις των τιμών βραχυπρόθεσμα. Πρόκειται για μια πολύ βαθύτερη ανάλυση και την εμπειρία για να ξέρει πότε να περιστραφεί μέσα ή έξω από ένα συγκεκριμένο απόθεμα, ομολόγων ή οποιοδήποτε περιουσιακό στοιχείο. Ένας διαχειριστής χαρτοφυλακίου επιβλέπει συνήθως μια ομάδα αναλυτών που βλέπουν ποιοτικά και ποσοτικά στοιχεία, τότε το βλέμμα σε κρυστάλλινες σφαίρες τους για να προσπαθήσουν να καθορίσουν πού και πότε η τιμή θα αλλάξει.

Ενεργός επένδυση απαιτεί βεβαιότητα ότι όποιος έχει η επένδυση του χαρτοφυλακίου θα γνωρίζουν ακριβώς την κατάλληλη στιγμή για να αγοράσουν ή να πωλήσουν. Η επιτυχής ενεργή διαχείριση των επενδύσεων απαιτεί να είναι σωστά πιο συχνά από ό, τι λάθος.

Ποια στρατηγική σας κάνει περισσότερα

Έτσι, ποια από αυτές τις στρατηγικές καθιστά τους επενδυτές περισσότερα χρήματα; Θαρρείς και ικανότητες ενός επαγγελματία διαχειριστή χρημάτων θα ατού ένα βασικό κεφάλαιο δεικτών. Αλλά δεν το κάνουν. Αν κοιτάξουμε επιφανειακά αποτελέσματα των αποδόσεων, παθητική επένδυση λειτουργεί καλύτερα για τους περισσότερους επενδυτές. Μελέτη μετά από μελέτη (εδώ και δεκαετίες) δείχνει απογοητευτικά αποτελέσματα από τα ενεργά στελέχη. Στην πραγματικότητα, μόνο ένα μικρό ποσοστό των ενεργά διαχειριζόμενων αμοιβαίων κεφαλαίων ποτέ να κάνει καλύτερα από ό, τι τα κεφάλαια παθητική δείκτη. Αλλά όλα αυτά τα στοιχεία να δείξουν παθητική beats ενεργό επένδυση μπορεί να υπεραπλουστεύσω κάτι πολύ πιο περίπλοκη, λόγω της ενεργητικής και παθητικής στρατηγικές είναι μόνο δύο όψεις του ίδιου νομίσματος. Τόσο υπάρχουν για κάποιο λόγο και πολλοί επαγγελματίες συνδυάσει αυτές τις στρατηγικές.

Ένα μεγάλο παράδειγμα είναι η βιομηχανία των hedge funds. διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων υψηλού κινδύνου είναι γνωστό για την έντονη ευαισθησία τους στις παραμικρή αλλαγή στις τιμές των περιουσιακών στοιχείων. Συνήθως τα hedge funds αποφεύγουν γενικά επενδύσεις, αλλά αυτοί οι ίδιοι οι διαχειριστές των hedge funds στην πραγματικότητα επενδύσει περίπου 50 δισεκατομμύρια $ σε κεφάλαια δείκτη του προηγούμενου έτους, σύμφωνα με την εταιρεία ερευνών Συμμετρική. Πριν από δέκα χρόνια, τα hedge funds που πραγματοποιήθηκε μόνο 12 δις $ στην παθητική ταμεία. Προφανώς, υπάρχουν καλοί λόγοι για τους οποίους ακόμη και οι πιο επιθετικές ενεργοί διαχειριστές κεφαλαίων επιλέγουν να χρησιμοποιούν παθητική επενδύσεις.

Δυνατά σημεία και αδυναμίες

Στο πρόγραμμά τους επενδυτικές στρατηγικές και Διαχείρισης Χαρτοφυλακίου, Wharton σχολή διδάσκει σχετικά με τα πλεονεκτήματα και τις αδυναμίες της παθητικής και ενεργητικής επένδυση.

παθητική Επένδυση

Μερικά από τα βασικά πλεονεκτήματα της παθητικής επένδυση είναι:

• Εξαιρετικά χαμηλές αμοιβές – Δεν υπάρχει κανείς να πάρει τα αποθέματα, έτσι εποπτεία είναι πολύ λιγότερο δαπανηρή. Παθητική κεφάλαια απλά ακολουθούν το δείκτη χρησιμοποιούν ως σημείο αναφοράς τους.
• Διαφάνεια – Είναι πάντα σαφές ποια περιουσιακά στοιχεία βρίσκονται σε κεφάλαιο δεικτών.
• Φορολογική αποδοτικότητα – τους στρατηγική buy-and-hold δεν συνήθως οδηγούν σε μια μαζική φόρο κεφαλαιουχικών κερδών για το έτος.

Οι υποστηρικτές της ενεργού επένδυση θα έλεγα ότι το παθητικό στρατηγικές έχουν αυτές τις αδυναμίες:

• Πάρα πολύ περιορισμένη – Τα παθητικά κεφάλαια περιορίζεται σε ένα συγκεκριμένο δείκτη ή προκαθορισμένο σύνολο των επενδύσεων με λίγο ή καθόλου διακύμανση? ως εκ τούτου, οι επενδυτές εγκλωβισμένοι σε αυτές τις εκμεταλλεύσεις, δεν έχει σημασία τι θα συμβεί στην αγορά.
• Μικρές επιστροφές – Εξ ορισμού, παθητικά κεφάλαια θα σχεδόν ποτέ δεν νικήσει την αγορά, ακόμη και σε περιόδους αναταραχής, όπως οι βασικές συμμετοχές τους κλειδωμένο στο να παρακολουθεί την αγορά. Μερικές φορές, μια παθητική ταμείο μπορεί να νικήσει την αγορά από λίγο, αλλά ποτέ δεν θα δημοσιεύσετε τις μεγάλες αποδόσεις ενεργά στελέχη επιθυμούν, εκτός εάν η ίδια η αγορά φράγματα. Ενεργά στελέχη, από την άλλη πλευρά, μπορεί να φέρει μεγαλύτερες ανταμοιβές (βλέπε παρακάτω), αν και αυτές οι ανταμοιβές έρχονται με μεγαλύτερο κίνδυνο, καθώς και.

Ενεργά Επένδυση

Πλεονεκτήματα για την ενεργό επένδυση, σύμφωνα με Wharton:

• Ευελιξία – Active διαχειριστές δεν είναι υποχρεωμένοι να ακολουθούν ένα συγκεκριμένο δείκτη. Μπορούν να αγοράζουν τα εν λόγω «διαμάντι στον τραχύ» αποθέματα πιστεύουν ότι βρήκαν.
• Αντιστάθμιση – Active διαχειριστές μπορούν επίσης να καλύψει τα νώτα τους, χρησιμοποιώντας διάφορες τεχνικές, όπως ανοικτές πωλήσεις ή πώλησης, και είναι σε θέση να βγείτε συγκεκριμένα αποθέματα ή τομέων, όταν οι κίνδυνοι γίνει πάρα πολύ μεγάλο. Τα παθητικά διαχειριστές κολλημένοι με τις μετοχές του δείκτη που παρακολουθεί κατέχει, ανεξάρτητα από το πώς κάνουν.
• Τ διαχείρισης τσεκούρι – Ακόμα κι αν αυτή η στρατηγική θα μπορούσε να προκαλέσει ένα φόρο κεφαλαιουχικών κερδών, οι σύμβουλοι μπορούν να προσαρμόσουν τις στρατηγικές διαχείρισης της φορολογικής σε ιδιώτες επενδυτές, όπως με την πώληση επενδύσεις που χάνουν χρήματα για να αντισταθμίσουν τους φόρους επί των μεγάλων νικητών.

Αλλά ενεργό στρατηγικές έχουν αυτές τις ελλείψεις:

• Πολύ ακριβό – Thomson Reuters Lipper μανταλάκια η μέση αναλογία δαπάνης σε 1,4% για την ενεργή διαχείριση μετοχικών αμοιβαίων κεφαλαίων, σε σύγκριση με μόνο 0,6% για το μέσο ταμείο παθητική ιδίων κεφαλαίων. Τα τέλη είναι υψηλότερα, επειδή όλα αυτά ενεργή αγορά και πώληση ενεργοποιεί το κόστος των συναλλαγών, για να μην αναφέρουμε ότι πληρώνετε τους μισθούς της ομάδας αναλυτής ερευνά τις επιλογές της καθαρής θέσης. Όλες αυτές οι αμοιβές επί σειρά δεκαετιών της επένδυσης μπορεί να σκοτώσει αποδόσεις.
• Ενεργά κινδύνου – Active διαχειριστές έχουν τη δυνατότητα να αγοράσουν οποιαδήποτε επένδυση που πιστεύετε ότι θα φέρει υψηλές αποδόσεις, η οποία είναι μεγάλη, όταν οι αναλυτές έχουν δίκιο, αλλά τρομερό όταν κάνουν λάθος.

Κάνοντας Στρατηγικές επιλογές

Πολλοί σύμβουλοι επενδύσεων πιστεύουν ότι η καλύτερη στρατηγική είναι ένα μίγμα της ενεργητικής και παθητικής στυλ. Για παράδειγμα, Dan Johnson είναι ένα τέλος, μόνο σύμβουλο στο Οχάιο. Οι πελάτες του έχουν την τάση να θέλουν να αποφύγουν τα άγρια ​​ταλάντευση των τιμών των μετοχών και φαίνεται ιδανική τοποθεσία για τα αμοιβαία κεφάλαια δείκτη.

Ο ίδιος τάσσεται υπέρ παθητική ευρετηρίαση, αλλά εξηγεί, «Το παθητικό έναντι ενεργή διαχείριση δεν πρέπει να είναι είτε / ή επιλογή για τους συμβούλους. Ο συνδυασμός των δύο μπορεί να διαφοροποιήσει περαιτέρω χαρτοφυλακίου και πραγματικά να βοηθήσει να διαχειριστείτε συνολικό κίνδυνο.»

Λέει για τους πελάτες που έχουν μεγάλες θέσεις σε μετρητά, κοιτάζει ενεργά ευκαιρίες για να επενδύσουν σε ETFs αμέσως μετά η αγορά έχει τραβηχτεί προς τα πίσω. Για τους συνταξιούχους πελάτες που ενδιαφέρονται περισσότερο για το εισόδημα, μπορεί να επιλέξει ενεργά ειδικά αποθέματα για την αύξηση των μερισμάτων, ενώ εξακολουθεί να διατηρεί μια νοοτροπία buy-and-hold.

Andrew Nigrelli, η Βοστώνη-περιοχή πλούτο σύμβουλος και διευθυντής, συμφωνεί. Παίρνει μια προσέγγιση των στόχων με βάση τον οικονομικό σχεδιασμό. Επικαλείται κυρίως σε μακροπρόθεσμες στρατηγικές παθητική επένδυση ευρετηρίαση Αντί να διαλέγετε μεμονωμένα αποθέματα και έντονα υποστηρίζει παθητική επένδυση, αλλά ο ίδιος πιστεύει, επίσης, ότι δεν επιστρέφει ακριβώς αυτό το θέμα, αλλά επιστρέφει τον κίνδυνο αυτό.

«Ο έλεγχος της ποσότητας του χρήματος [ότι] πηγαίνει σε ορισμένους τομείς ή ακόμα και συγκεκριμένες εταιρείες όταν οι συνθήκες αλλάζουν γρήγορα μπορεί να προστατεύσει πραγματικά τον πελάτη.»

Για τους περισσότερους ανθρώπους, υπάρχει ένας χρόνος και ένας τόπος τόσο για ενεργητική και παθητική επένδυση στη διάρκεια μιας ζωής της αποταμίευσης για τα μεγάλα ορόσημα όπως τη συνταξιοδότηση. Περισσότερα σύμβουλοι συνεχεία χρησιμοποιώντας ένα συνδυασμό των δύο στρατηγικών – παρά την θλίψη οι δύο πλευρές δίνουν ο ένας τον άλλο πέρα ​​από τις στρατηγικές τους.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.