Υπάρχουν διάφοροι τρόποι για να παρατάξει επενδύσεις με τέτοιο τρόπο για να παράγουν το εισόδημα ή ταμειακές ροές που θα χρειαστείτε κατά τη συνταξιοδότησή τους. Επιλέγοντας το καλύτερο μπορεί να προκαλέσει σύγχυση, αλλά πραγματικά δεν υπάρχει οποιαδήποτε τέλεια επιλογή. Καθένα από αυτά έχει τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματά της και την καταλληλότητά του να εξαρτάται από τις δικές σας προσωπικές περιστάσεις. Αλλά πέντε προσεγγίσεις έχουν συναντήσει το τεστ για πολλούς συνταξιούχους.
Table of Contents
Εγγύηση το Αποτέλεσμα
Αν θέλετε να είστε σε θέση να υπολογίζει σε ένα συγκεκριμένο αποτέλεσμα τη συνταξιοδότηση, μπορείτε να το έχετε, αλλά θα κοστίσει ίσως λίγο περισσότερο από μια στρατηγική που έρχεται με λιγότερο από εγγύηση.
Δημιουργώντας ένα συγκεκριμένο αποτέλεσμα σημαίνει χρησιμοποιώντας μόνο ασφαλείς επενδύσεις για τη χρηματοδότηση των αναγκών συνταξιοδοτικού εισοδήματος σας. Μπορείτε να χρησιμοποιήσετε μια σκάλα ομολόγων, το οποίο σημαίνει ότι θα αγοράσει ένα ομόλογο που θα λήγουν κατά το έτος αυτό για κάθε έτος της συνταξιοδότησης. Θα περάσετε τόσο την τόκων και κεφαλαίου κατά το έτος ο δεσμός ωριμάσει.
Η προσέγγιση αυτή έχει πολλές παραλλαγές. Για παράδειγμα, θα μπορούσατε να χρησιμοποιήσετε τα ομόλογα μηδενικού τοκομεριδίου που καταβάλλουν κανένα ενδιαφέρον μέχρι τη λήξη τους. Θα τα αγοράσετε με έκπτωση και να λάβει όλα το ενδιαφέρον και την επιστροφή του κεφαλαίου σας, όταν αυτές λήγουν. Θα μπορούσατε να χρησιμοποιήσετε προστατεύεται ιδίων πληθωρισμό τίτλων ή ακόμα και τα CD για το ίδιο αποτέλεσμα, ή θα μπορούσατε να ασφαλίσει το αποτέλεσμα με τη χρήση των προσόδων.
Τα πλεονεκτήματα αυτής της προσέγγισης περιλαμβάνουν:
- ορισμένα αποτελέσματα
- χαμηλή πίεση
- χαμηλή συντήρηση
Μερικά μειονεκτήματα περιλαμβάνουν:
- Έσοδα που δεν μπορεί να είναι προσαρμοσμένες βάσει του πληθωρισμού
- λιγότερο ευελιξία
- Μπορείτε να περάσετε κύρια ως ασφαλείς επενδύσεις λήγουν ή χρησιμοποιήστε κύρια για την αγορά των προσόδων, ώστε αυτή η στρατηγική δεν μπορεί να αφήσει τόσο για τους κληρονόμους σας
- Μπορεί να απαιτήσει περισσότερα κεφάλαια από ό, τι άλλες προσεγγίσεις
Πολλές επενδύσεις που είναι εγγυημένα είναι επίσης λιγότερο υγρό. Τι θα συμβεί αν ο ένας σύζυγος περνά νέοι, ή αν θέλετε να φιγούρα για διακοπές μία φορά-in-a-ζωής που οφείλεται σε μια εκδήλωση για την υγεία απειλητική για τη ζωή; Θα πρέπει να γνωρίζετε ότι ορισμένα αποτελέσματα μπορεί να κλειδώσει το κεφάλαιό σας, γεγονός που καθιστά δύσκολο να αλλάξει πορεία, όπως συμβαίνει ζωή.
Total Return
Με ένα συνολικό χαρτοφυλάκιο επιστροφή, είστε επενδύοντας ακολουθώντας μια διαφοροποιημένη προσέγγιση με την αναμενόμενη απόδοση μακροπρόθεσμη βάση την αναλογία σας αποθέματα σε ομόλογα. Χρησιμοποιώντας ιστορικές αποδόσεις ως πληρεξούσιος, μπορείτε να ρυθμίσετε τις προσδοκίες για το μέλλον επιστρέφει με ένα χαρτοφυλάκιο των κεφαλαίων μετοχών και δεικτών ομολόγων.
Αποθέματα έχουν ιστορικά κατά μέσο όρο περίπου 9 τοις εκατό, όπως μετράται με τις S & P 500. Ομόλογα έχουν κατά μέσο όρο περίπου 8 τοις εκατό όπως μετριέται από την Barclays US Aggregate Bond Index. Χρησιμοποιώντας μια παραδοσιακή προσέγγιση του χαρτοφυλακίου με την κατανομή των 60 μετοχών τοις εκατό και 40 τοις εκατό ομόλογα θα σας αφήσει να θέσει μακροπρόθεσμους ακαθάριστο ποσοστό των προσδοκιών απόδοσης στο 8,2 τοις εκατό. Αυτό έχει ως αποτέλεσμα την επιστροφή του 7 τοις εκατό των καθαρών των εκτιμώμενων τελών που θα πρέπει να διαρκέσει περίπου 1,5 τοις εκατό το χρόνο
Αν περιμένετε το χαρτοφυλάκιό σας με μέσο όρο ένα 7-τοις εκατό επιστροφής, μπορεί να εκτιμηθεί ότι μπορείτε να κάνετε ανάληψη 5 τοις εκατό το χρόνο και να συνεχίσουν να παρακολουθούν το χαρτοφυλάκιό σας μεγαλώνει. Θα αποσύρει το 5 τοις εκατό της αξίας του χαρτοφυλακίου που αρχίζει κάθε χρόνο, ακόμη και αν ο λογαριασμός δεν κερδίστε 5 τοις εκατό αυτό το έτος.
Θα πρέπει να περιμένετε μηνιαία, τριμηνιαία και ετήσια μεταβλητότητα, οπότε θα υπάρξουν φορές που οι επενδύσεις σας άξιζαν λιγότερο από ό, τι το προηγούμενο έτος. Αλλά αυτή η μεταβλητότητα είναι μέρος του σχεδίου εάν η επένδυση βασίζεται σε μια μακροχρόνια αναμενόμενη απόδοση.
Αν το χαρτοφυλάκιο αποδίδει σύμφωνα με αντάλλαγμα το στόχο της για μεγάλο χρονικό διάστημα, θα πρέπει να αρχίσει να αποσύρει λιγότερο.
Τα πλεονεκτήματα αυτής της προσέγγισης περιλαμβάνουν:
- Η στρατηγική αυτή έχει ιστορικά δουλέψει αν έχετε κολλήσει με ένα πειθαρχημένο πρόγραμμα
- Ευελιξία-μπορείτε να ρυθμίσετε τις αναλήψεις σας ή να περάσετε κάποιο κύριο, αν είναι απαραίτητο
- Απαιτεί λιγότερα κεφάλαια εάν αναμενόμενη επιστροφή σας είναι υψηλότερο από αυτό που θα πρέπει να χρησιμοποιούν ένα εγγυημένο προσέγγισης αποτέλεσμα
Μερικά μειονεκτήματα περιλαμβάνουν:
- Δεν υπάρχει καμία εγγύηση ότι αυτή η προσέγγιση θα παραδώσει αναμενόμενη απόδοση σας
- Μπορεί να χρειαστεί να παραιτηθεί από αυξήσεις του πληθωρισμού ή μείωση των αποσύρσεων
- Απαιτεί περισσότερα διαχείρισης από κάποιες άλλες προσεγγίσεις
Οι τόκοι Μόνο
Πολλοί άνθρωποι πιστεύουν ότι το σχέδιό τους εισοδήματος από συντάξεις θα πρέπει να συνεπάγεται ζουν από το ενδιαφέρον που δημιουργούν τις επενδύσεις τους, αλλά αυτό μπορεί να είναι δύσκολο σε ένα περιβάλλον χαμηλών επιτοκίων.
Αν ένα CD πληρώνει μόνο 2 έως 3 τοις εκατό, θα μπορούσε να δει το εισόδημά σας από την εν λόγω μείωση του ενεργητικού από $ 6.000 το χρόνο κάτω από τα $ 2,000 το χρόνο, αν είχατε $ 100.000 που επενδύονται.
Κάτω επενδύσεις ενδιαφέρον του κινδύνου που φέρει περιλαμβάνουν τα CD, τα κρατικά ομόλογα, διπλό Μια ονομαστική ή μεγαλύτερη εταιρική και δημοτικά ομόλογα, και blue-chip μέρισμα πληρώνουν τα αποθέματα.
Εάν εγκαταλείψουμε χαμηλότερο επενδύσεις ενδιαφέρον κίνδυνο που φέρει για μεγαλύτερες επενδύσεις απόδοση, τότε υπάρχει ο κίνδυνος ότι το μέρισμα μπορεί να μειωθεί. Αυτό θα οδηγούσε αμέσως σε μείωση της αξίας του κεφαλαίου της επένδυσης εισοδήματος που παράγει, και μπορεί να συμβεί ξαφνικά, αφήνοντας σας λίγο χρόνο για να σχεδιάσουν.
Τα πλεονεκτήματα αυτής της προσέγγισης περιλαμβάνουν:
- Κύρια παραμένει άθικτο, εάν χρησιμοποιούνται ασφαλείς επενδύσεις
- Θα μπορούσε να παράγει μια υψηλότερη αρχική απόδοση από ό, τι άλλες προσεγγίσεις
Μερικά μειονεκτήματα περιλαμβάνουν:
- Το εισόδημα που μπορεί να ποικίλει
- Απαιτεί γνώση των υποκείμενων τίτλων και τους παράγοντες που επηρεάζουν το ύψος του εισοδήματος που πληρώνουν
- Κύριος μπορεί να κυμαίνεται ανάλογα με το είδος των επενδύσεων που επιλέγονται
Ώρα Τμηματοποίηση
Αυτή η προσέγγιση περιλαμβάνει την επιλογή των επενδύσεων με βάση τη χρονική στιγμή που θα τα χρειαστείτε. Είναι μερικές φορές ονομάζεται προσέγγιση σε κάδο.
Επενδύσεις χαμηλού κινδύνου που χρησιμοποιούνται για τα χρήματα που μπορεί να χρειαστείτε κατά τα πέντε πρώτα χρόνια της συνταξιοδότησης. Ελαφρώς μεγαλύτερο κίνδυνο μπορεί να ληφθεί με επενδύσεις που θα χρειαστείτε για χρόνια έξι έως 10, και οι πιο ριψοκίνδυνες επενδύσεις χρησιμοποιούνται μόνο για το τμήμα του χαρτοφυλακίου σας που δεν θα προβλέψει χρειάζεται μέχρι τα έτη 11 και πέρα.
Τα πλεονεκτήματα αυτής της προσέγγισης περιλαμβάνουν:
- Οι επενδύσεις ταιριάζει με τη δουλειά όπου και αν σκόπευε να κάνει
- Είναι ψυχολογικά ικανοποιητική. Ξέρεις, δεν χρειάζεται επενδύσεις υψηλότερου κινδύνου σύντομα έτσι ώστε οποιαδήποτε αστάθεια μπορεί να σας ενοχλεί λιγότερο
Μερικά μειονεκτήματα περιλαμβάνουν:
- Δεν υπάρχει καμία εγγύηση ότι οι επενδύσεις υψηλότερου κινδύνου θα επιτύχει την απαραίτητη απόδοση πάνω από καθορισμένη χρονική περίοδο τους
- Πρέπει να αποφασίσετε πότε να πουλήσει επενδύσεις υψηλότερου κινδύνου και την ανασύσταση σας βραχυπρόθεσμα τμήματα στιγμή που χρησιμοποιείται για το τμήμα
Η προσέγγιση Combo
Θα επιλέξετε στρατηγικά από αυτές τις άλλες επιλογές, εάν χρησιμοποιείτε μια προσέγγιση combo. Μπορείτε να χρησιμοποιήσετε το κεφάλαιο και τους τόκους από ασφαλείς επενδύσεις για τα πρώτα 10 χρόνια, πράγμα που θα ήταν ένας συνδυασμός «εγγυηθεί το αποτέλεσμα» και «Ώρα Τμηματοποίηση». Στη συνέχεια, θα επενδύσει μακροπρόθεσμη χρήματα σε ένα «Total Return Portfolio». Αν τα επιτόκια αυξάνονται σε κάποια στιγμή στο μέλλον, μπορείτε να μεταβείτε σε CD και κρατικά ομόλογα και ζουν από το ενδιαφέρον.
Όλες αυτές οι προσεγγίσεις λειτουργούν, αλλά βεβαιωθείτε ότι έχετε κατανοήσει αυτό που έχετε επιλέξει και να είναι πρόθυμοι να κολλήσει με αυτό. Βοηθά επίσης να έχουν προκαθορισμένες κατευθύνσεις σχετικά με ποιες προϋποθέσεις θα χρειαστεί αλλαγή.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.